Технико-экономическое обоснование предпринимательского проекта по выпуску древесно-стружечных плит "Верто"
Производство строительно-монтажных плит для монолитного домостроения повышенной комфортабельности по лицензионной технологии фирмы "Верто". Источники и условия финансирования проекта. Налоги и льготы, ликвидационная стоимость. План работы предприятия.
| Рубрика | Экономика и экономическая теория |
| Вид | курсовая работа |
| Язык | русский |
| Дата добавления | 13.07.2011 |
| Размер файла | 836,4 K |
Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже
Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.
Размещено на http://www.allbest.ru/
1
Содержание
- I. Исходные данные
- Введение
- Раздел 1. Оценка рынков и мощностей СП.
- 1. Маркетинговая информация
- 1.1 Существующие положения в отрасли. Конкуренция
- 1.2 Рынки поставщиков
- 1.2.1 Сырье, материалы, энергия
- 1.2.2 Оборудование
- 1.2.3 Наемный персонал
- 1.2.4 Возможность получения инвестиционных кредитов
- 1.3 Рынки посредников
- 1.3.1 Транспортные услуги
- 1.3.2 Страховка
- 1.3.3 Реклама
- 2. Целевые рынки сбыта
- 2.1 Целевыми сегментами рынка для СП являются
- 2.3 Предполагаемый спрос на продукцию СП
- 3. Комплекс маркетинга
- 3.1 Решения по товару
- 3.2 Решения по цене
- 3.3 Решения о методах распространения товара
- 3.4 Решения о методах стимулирования
- 4. План производства
- Раздел 4. Расположение СП
- Раздел 5. Расчет норм расхода и стоимости основных материалов, вспомогательных материалов для технологических целей комплектующих изделий
- Раздел 6 и 7. Количество работающих и оплата труда
- Раздел 8. План реализации проекта
- Раздел 9. Определение финансово - экономических показателей проекта
- 1. Калькуляция издержек производства и сбыта продукции СП (полной себестоимости)
- 2. Общие инвестиции
- 3. Источники финансирования
- 4. Расчет с бюджетом
- 5. Отчет о чистой прибыли. Рентабельность
- 6. Денежные потоки для финансового планирования
- 7. Модель дисконтированных денежных потоков
- 8. Внутренний коэффициент эффективности
- 9. Финансовый профиль проекта
- 10. По данным табл.11 определяем точку безубыточного ведения хозяйства
- 11. Коэффициент финансовой устойчивости
- 12. Рентабельность основных фондов
- Выводы
- Литература
I. Исходные данные
а) Сфера деятельности предприятия.
Производство строительно-монтажных плит для монолитного домостроения повышенной комфортабельности по лицензионной технологии фирмы "Верто".
б) Организационно-правовая форма предприятия.
Совместное предприятие (СП) в форме общества с ограниченной ответственностью.
в) Наименование изделия.
Древесностружечная плита высокой прочности с размерами - 2000/500/35 мм.
г) Источники и условия финансирования.
Собственный капитал учредителей СП:
Фирма "Верто" - технологическое оборудование, технология (ноу-хау);
АО "Новострой" - земля, здания, энергетические сети, каналы распределения;
коммерческий банк - денежный взнос;
Н. П.Ф. - денежный взнос.
д) Налоги и льготы.
Налог на прибыль - 24 %.
Льготы для малых предприятий (с численностью до 100 человек), занимающихся строительством. Скидки на прибыль с момента регистрации составляют:
1 - 2 годы - 100 %,
3-й год - 75 %,
4-й год - 50 %.
Налоги, включаемые в себестоимость продукции, учитываются в накладных расходах. Для упрощения проекта - другие налоги не учитывать.
е) Ликвидационная стоимость - остаточная стоимость основных фондов.
ж) Другие исходные данные:
1. Сменная производительность технологического оборудования при 100 % загрузке (шт.) - 600;
2. Режим работы - 3 (трехсменный режим - 253 рабочих дня в году);
Коэффициент загрузки оборудования - 0,8;
Сроки осуществления проекта:
СМР и пуско-наладка оборудования - 8 мес.;
освоение производства - 4 мес.;
производство - 10 лет.
Стоимость основных фондов (тыс. руб.):
Здания - 4400;
Сооружения - 1300;
Комплекс технологического оборудования + лицензионная технологическая документация - 4250;
Прочее оборудование, коммуникация и вычислительная техника - 410;
Энергетическое оборудование - 120;
Энергетические сети - 130;
Транспортные средства - 365;
Инвентарь - 85.
Накладные расходы (исключая издержки на эксплуатацию и содержание оборудования, а также издержки на содержание административно-управленческого персонала и МОП) - 75 %;
Свободная отпускная цена предприятия одного изделия - 62 руб.;
Издержки на рекламу - 1,8 % к производственной себестоимости;
Нормы расхода материалов, комплектующих изделий и энергоносителей на 1 изделие:
древесина - 0,0204 м3
цемент М500 - 15 кг;
масло машинное - 0,05л.;
жидкое стекло - 0,2 кг;
стяжки стальные - 0,44 кг;
электроэнергия - 1,95 кВт. час;
вода - 0,0125 м3;
сжатый воздух - 1,2 м3.
План работы:
Раздел 1. Идея проекта.
Раздел 2. Оценка рынков и мощность предприятия.
Раздел 3. Стоимость проектной документации, основных фондов (в том числе СМР).
Раздел 4. Месторасположение организации, стоимость земельного участка.
Раздел 5. Расчет стоимости материальных факторов предприятия.
Раздел 6. Организационная структура предприятия и калькуляция накладных расходов.
Раздел 7. Трудовые ресурсы (определение численности персонала, расчет фонда оплаты труда).
Раздел 8. Планирование сроков осуществления проекта и затрат на каждом этапе.
Раздел 9. Определение финансово-экономических показателей проекта:
определение общих инвестиций;
источники финансирования;
расчеты с бюджетом, банками и т.д.;
калькуляция издержек производства и сбыта;
определение точки безубыточности ведения хозяйства;
отчет о доходах;
составление таблицы денежных потоков;
графическое построение финансового профиля проекта;
определение рентабельности основного капитала;
сводные данные финансово-экономических показателей проекта.
Раздел 10. Выводы по работе.
Раздел 11. Список литературы.
Введение
Идея проекта:
Вздорожание энергоносителей привело к разработке и осуществлению проекта строительства жилых домов, в том числе повышенной этажности (до 10 этажей), со стенами и перекрытиями с повышенными теплоизоляционными и звукоизоляционными свойствами.
Жилье, построенное из традиционных материалов, при одинаковой толщине стен (кирпич, бетонные блоки) требует на отопление в 5 раз больше затрат энергии (не говоря уже о звукоизоляции и экологичности).
Разработчик проекта и новой технологии строительства - иностранная фирма "Верто", она же и владелец патента.
Указанная технология строительства жилья успешно применяется в течение 30 лет в Австралии, Германии, Болгарии, Эстонии и др. странах.
Одной их причин создания проекта "Вертогел" явилось ужесточение СНИП в части теплоизоляции стен. Для сохранения тепла (экономии энергии) стены домов (кирпич, бетон) в регионе Северного Кавказа и Краснодарского края должны иметь толщину не менее 90 см.
Цель проекта - получение прибыли и завоевание min 10 % рынка строительства жилья в Краснодарском крае за счет ускоренного строительства по новой технологии, обеспечивающей повышенную комфортабельность, экологичность, сохранение энергии и экономичность строительства.
Эта цель может быть достигнута организацией на неиспользуемых площадях АО "Новострой" совместного предприятия (СП)"Верто - Геленджик" по производству строительных плит и элементов по технологии фирмы "Верто" для строительства жилых монолитных домов: на первом этапе в г. Геленджик и Краснодарском крае, на втором - в других регионах России.
Этот проект является частью комплексного проекта строительства жилья по новой технологии и предусматривает только производство строительных элементов (строительных плит и комплекса стяжек).
Основные характеристики изделия.
Технология производства строительных плит "Верто" обеспечивает высокую прочность и соответствует нормам и стандартам западноевропейских стран и России.
Изделием настоящего проекта СП является комплект строительно-монтажных плит и стяжек.
Плита "Верто" - связанная минералами древесностружечная плита, отличающаяся высокой прочностью.
Смесь состоит из 89 % древесины (стружки) и 11 % цемента и жидкого стекла, уплотняется под давлением в пресс-формах.
Плита отличается:
прочностью кромок;
точностью размера 2000/500/35 мм;
стойкостью к гвоздям;
хорошим основанием под штукатурку с гомогенной поверхностью от подвала до кровли;
простотой применения, т.к. плиты разрезаются прямо на стройплощадке круглопильным станком.
Аналогов производства плит "Верто" в отечественной практике производства стройматериалов нет.
Строительство по технологии "Верто", кроме указанного выше, позволяет:
сократить сроки возведения стен и перекрытий в 4 раза по сравнению с традиционными методами строительства из кирпича;
уменьшить стоимость строительства в 1,5 раза;
производить строительство по принципу "сделай сам".
Производство и применение плит экологически безопасно.
Учредители СП "Верто - Геленджик":
Фирма "Верто";
АО "Новострой";
Коммерческий банк;
Н.П. Ф.
Инвестиции.
Проект будет осуществляться за счет собственного (складочного) капитала учредителей:
Фирма "Верто" - технологическое оборудование, технология (ноу-хау);
АО "Новострой" - земля, здания, энергетические сети, каналы распределения;
Коммерческий банк - денежный взнос;
Н. П.Ф. - денежный взнос.
Раздел 1. Оценка рынков и мощностей СП
1. Маркетинговая информация
1.1 Существующие положения в отрасли. Конкуренция
Строительные организации в России систематически не удовлетворяют потребности граждан в жилье и тем более в комфортабельном. В последние пять лет происходит перераспределение рынка жилья и строительных материалов между строительными организациями.
Повышение спроса на жилье вызвано политико-демографическими, экономическими и социальными факторами. К политико-демографическим можно отнести миграцию населения из стран ближнего зарубежья, увеличение потока беженцев и вынужденных переселенцев. К экономическим - привлечение рабочей силы в районы Сибири и Крайнего Севера с гарантией строительства жилья в других пригодных для жизни районах России, повышение жизненного уровня определенной части граждан, стремящихся улучшить свои жилищные условия, развитие индивидуального и дачного строительства. К социальным - обеспечение жильем малоимущих и многодетных семей.
Имеющиеся правительственные и региональные программы по обеспечению жильем выполняются на 10-15 %.
Потребность в жилье за счет местного бюджета по данным администрации г. Геленджика составляет на конец 2008 г.4076 квартир (250 тыс. кв. м.).
Потребность в жилье по спискам предприятий порядка 10 тысяч квартир (500 тыс. кв. м.).
Итого по г. Геленджику 14076 квартир (750 тыс. кв. м.).
По Краснодарскому краю (исключая г. Геленджик) - 180186 квартир (9910 тыс. кв. м.).
Итого по Краснодарскому краю потребность в жилье составляет 194262 квартиры (10660 тыс. кв. м.). Эта цифра не учитывает индивидуальное дачное строительство.
Учитывая то обстоятельство, что на очередь становятся граждане, имеющие менее 7 кв. м. жилой площади на одного человека, реальная (острая) потребность по статистическим данным, на 43 % выше, чем зарегистрировано в официальной очереди.
Таким образом, реальная потребность в жилье в Краснодарском крае составляет 294000 квартир (16170 тыс. кв. м.).
Однако динамика ввода в действие жилых домов в России имеет тенденцию к резкому снижению, как показано на графике (рис.2).
Рис.2. Динамика ввода жилых домов в России
Снижение ввода в действие жилых домов является результатом сокращения финансирования из средств федерального бюджета и снижением прибыли предприятий, за счет которой осуществлялось жилищное строительство.
Строительство жилья за счет средств населения, в том числе и с привлечением кредита, имеет тенденцию к росту, как показано на графике, но ограничено удорожанием строительных материалов и строительства, с одной стороны, и платежеспособностью основной массы нуждающихся в жилье, с другой стороны.
Таким образом, выходом из данной ситуации может быть, в частности, снижение стоимости строительных материалов и строительства, что и обеспечивает предлагаемая технология производства строительных плит "Верто" и возведение жилья по новой технологии.
В настоящее время рынок строительных материалов разделен между производителями кирпича и бетонных элементов. С внедрением технологии "Верто" появится мощный конкурент строительным организациям, осуществляющим панельное домостроение, так как оно теряет свою ведущую позицию по качеству, экономности и экологичности. Сварные соединения балок, колонн, блоков не надежно защищены от коррозии и через 30 - 40 лет дома, построенные по такой технологии, могут стать аварийными. Кроме того, толщина наружных стен (250-300 мм.) не может обеспечить достаточную (требуемую по новым СНиП) теплоизоляцию.
Кирпичное домостроение будет ограничено производительностью строительства и объемами производства кирпича и не предполагает значительного его расширения, ввиду истощения природных ресурсов в регионе Краснодарского края.
Другими мощными факторами в пользу новой технологии строительства являются следующие:
скорость сооружения "коробки" здания в 4 раза выше, чем кирпичного;
не требуются мощные краны для монтажа перекрытий;
толщина наружных стен из кирпича и бетона в Краснодарском крае должна быть не менее 90 см. (по новому СНиП) для достижения требуемой тепло - и звукоизоляции;
стоимость строительства в 1,5 раза ниже, чем кирпичного здания;
сейсмостойкость зданий (монолитные сооружения).
Имеющиеся в Краснодарском крае строительные организации обладают достаточной мощностью для удовлетворения потребности граждан в жилье (в течение 5-7 лет), но преимущества новой технологии строительства слишком очевидны и достаточно сильно снизят их конкурентоспособность.
1.2 Рынки поставщиков
1.2.1 Сырье, материалы, энергия
Местное (российское) производство основного сырья и материалов и использование нескольких поставщиков на такие виды сырья и материалов, как лес и цемент, обеспечат потребность в них на перспективу не менее 25 лет.
Запасы сырья для производства цемента в карьерах Новороссийска, Волгоградской области, Белгородской области, и близость их местоположения к производству строительных плит, и запасы леса в России не вызывают сомнений.
Поставщики лакокрасочных изделий (краски ПФ - 133) также расположены в непосредственной близости (АО Таганрогский лакокрасочный завод).
Поставщикам жидкого стекла являются: АО "Таганрогский комбайновый завод", АО "Металлургический завод", АО "ТКЗ" и др.
Таким образом, трудностей и ограничений при использовании местных ресурсов, как в настоящем, так и в перспективе не предвидится.
Производство строительных плит является безотходным и экологически безопасным, поэтому дополнительных инвестиций на это не потребуется.
плита строительная монтажная проект
1.2.2 Оборудование
Технологический комплекс будет поставлен фирмой "Верто" в качестве взноса в уставной капитал СП. В цену поставки включены:
упаковка, транспортировка и страховка;
шефмонтажные и пусконаладочные работы;
обучение персонала СП на фирме.
Приобретение в России отечественного энергетического оборудования, оборудования вспомогательных служб и транспортных средств не представляет трудностей.
1.2.3 Наемный персонал
Подбор и наем на контрактной основе рабочих и служащих СП не представляет трудностей в условиях высокого кадрового потенциала г. Геленджика и неполной занятости населения.
1.2.4 Возможность получения инвестиционных кредитов
В настоящее время получение долгосрочных и низкопроцентных кредитов в России практически невозможно.
По предварительному решению учредителей, инвестирование будет осуществляться из собственных капиталов.
1.3 Рынки посредников
1.3.1 Транспортные услуги
Имеются и совершенно доступны следующие виды транспорта:
автомобильный;
железнодорожный (АО "Новострой" имеет свои железнодорожные подъездные пути, разгрузочные рампы со средствами механизации погрузочно-разгрузочных работ (козловые краны, краны перегрузчики и т.д. в г. Новороссийске);
водный. г. Геленджик имеет не замерзающий морской порт, приспособленный для приемки и перевалки грузов, что особенно важно для транспортировки больших объемов леса судами "река - море", являющихся самым дешевым видом транспорта.
авиационный.
1.3.2 Страховка
Надежных венчурных страховых агентств в России пока нет, то есть, страховка риска инноваций невозможна.
1.3.3 Реклама
Высоко квалифицированных рекламных агентств в г. Геленджике и г. Краснодаре нет. Для осуществления рекламных компаний СП намерено обратиться к московским рекламным агентствам.
2. Целевые рынки сбыта
Как было сказано выше, СП является самостоятельной частью комплексного проекта строительства жилья по новой технологии.
2.1 Целевыми сегментами рынка для СП являются
строительная организация жилых домов "под ключ" (сегментация по типам рынка);
граждане г. Геленджика, желающие самостоятельно (своими силами) построить жилые дома и дачные дома (сегментация по географическому признаку).
2.2 Позиционирование товара
Применение новой технологии строительства (монолитных) жилых домов на основе применения строительных плит "Верто" имеет явные преимущества, перечисленные ранее, и обеспечит, не вызывающего сомнений, четко отличительного от других (кирпича, бетона), желательного места на рынке.
2.3 Предполагаемый спрос на продукцию СП
Основным потребителем продукции СП будет строительная организация, которая определила минимальный спрос на свою продукцию, основываясь на следующих соображениях.
Если предположить, что объемы ввода жилья в Краснодарском крае на уровне 2008 года (т.е.1070 тыс. м2 или 19454 кв. в год), то острая потребность в жилье может быть удовлетворена в течение » 15 лет.
Учитывая цель фирмы - завоевать минимум 10 % рынка жилья - получим минимальный предполагаемый спрос 19454 квартиры ґ 0,1 = 1945 квартир средней площадью 55 м2. Средний расход на одну квартиру составляет 200 плит.
Таким образом, min предполагаемый среднегодовой спрос на продукцию СП составит 1945 ґ 200 = 389000 плит.
Расчет произведен с большим "запасом прочности", то есть, осторожного входа в рынок, который должен оградить проект от неудач. В случае быстрого роста спроса на продукцию СП, возможно расширение производства с установкой 2-й и 3-й комплексной технологической линии по производству монтажных плит.
Рис.3. Структура строительного комплекса
3. Комплекс маркетинга
3.1 Решения по товару
Монтажные плиты и комплекты стяжек выполняются в стандартном (одинаковом) исполнении для потребителей, т.е. используется принцип массового маркетинга, который соответствует в данном случае типу массового производства и функциональному назначению изделий.
Упаковка стопами, скрепленными упаковочной лентой, отличается количеством плит в стопах:
для строительной организации - весом 5 т.;
для индивидуальных покупателей - в зависимости от заказа. СП бесплатно производит замену плит при случайном браке по вине СП с возмещением всех издержек за счет СП в гарантийный период равный 5 годам.
3.2 Решения по цене
Среднеевропейская цена одной плиты с комплектом стяжек составляет 6 тыс. руб.
При назначении цены СП будет руководствоваться стратегией "глубокого проникновения на рынок", т.е. установление минимально возможной цены.
Успешная реализация программы строительства жилья по новой технологии, в условиях низкой платежеспособности граждан, возможна при снижении затрат на строительство по сравнению с традиционными методами. По заключению экспертов-консультантов, стоимость строительства желательно снизить в 1,4-1,5 раза. Исходя из этого условия, по расчетам АО "Новострой", отпускная цена одной плиты (без НДС) должна лежать в пределах 60 - 68 руб.
Предварительно до расчета издержек производства, установим цену в размере 62 руб.
Стоимость доставки на условиях ФРАНКО-борт - транспорт потребителя.
3.3 Решения о методах распространения товара
Методы распространения монтажных плит определены ранее (рис.3) и обуславливают минимальные издержки (нет торговых посредников). Издержки СП - только на упаковку и погрузку стопок плит в транспорт покупателя.
3.4 Решения о методах стимулирования
Эффективность стимулирования (реклама, пропаганда, стимулирование сбыта, личные продажи) в нашем случае, зависит от успешной деятельности объединения организаций (строительной организации, СП и фирмы по производству арматуры). Объединение разрабатывает и осуществляет мероприятия комплекса стимулирования на складочные средства участников.
Для формирования бюджета стимулирования принят метод "исчисления в процентах от полной себестоимости" продукции участников и составляет 1,5-2 %.
4. План производства
План производства намечаем из следующих соображений:
спрос - 389000 плит в год;
мощности оборудования "Верто" (выпускается комплексное технологическое оборудование с мощностью 600 и 2500 плит в смену при 100 % загрузке);
режим работы СП (количество отработанных дней в году).
Выбираем комплексное технологическое оборудование для производства плит производительностью 600 плит в смену, т.к. годовая мощность его при 100 % загрузке, трехсменном режиме работы и пятидневной рабочей неделе (253 рабочих дня в году) составляет 455,4 тыс. шт. в год.
Режим работы и выпуск плит при различных режимах:
Пятидневная рабочая неделя (40 часов работы), 253 рабочих дня в году.
Выпуск плит в год при 100 % загрузке оборудования:
односменный режим (8 рабочих часов) - 151800 шт.;
двухсменный режим (16 рабочих часов) - 303600 шт.;
трехсменный режим (24 часа) - 455400 шт.;
сутки 3*600=1800 шт., месяц 21*1800=37800 шт.
год 253*1800=455400 шт.
двухсменный непрерывный режим - 432000 шт. по скользящему графику;
трехсменный непрерывный режим - 614250 шт. по скользящему графику.
По решению учредителей принимаем трехсменный режим работы (253 рабочих дней в году), при коэффициенте загрузки оборудования 0,8.
сутки 1800ґ0,8=1440 шт.
месяц 37800ґ0,8=30240 шт.
год 455400ґ0,8=364320 шт.
Таким образом, годовой план производства составит 364320 плит (с комплектом стяжек) с равномерной разбивкой по месяцам.
Варьируя режимом работы, СП может удовлетворять меняющийся спрос от min значений до »600000 шт. плит в год. Удовлетворение более высокого спроса потребует расширения производства с установкой дополнительного оборудования.
Раздел 3. Стоимость проектной документации, строительно-монтажных работ (СМР), основных фондов.
Как известно из раздела 1, СП использует лицензионную техническую документацию (конструкторскую и технологическую), представляемую фирмой "Верто" в качестве своего вклада (вместе с поставкой комплектного технологического оборудования) в складочный капитал СП.
Для определения основных фондов воспользуемся схемой технологических потоков, разработанных на основании документации "Верто" (рис.4).
Краткое описание производственного процесса.
Лес (баланс березовый, окоренный) разгружается из ж. д. платформ с помощью автокрана на склад леса.
Цемент поставляется на склад цемента (2 банки V=60м3) автомобильным цементовозом (V=12м3).
Жидкое стекло и машинное масло подаются в емкости с помощью автоцистерн (или в бочках).
Челюстный погрузчик подает бревна со склада леса на приемный конвейер-накопитель щеподробильного агрегата, где они дробятся в щепу. Щепа грейферным погрузчиком подается в приемный бункер барабанного электросушила, где высушивается до влажности 20 %. Сухая щепа, цемент, жидкое стекло и вода попадают в смеситель, где смешиваются до нужной консистенции и с помощью дозатора заливаются в формы, которые перед установкой на формовочный конвейер, смазываются отработанным машинным маслом. Заполненные формы подаются в специальный пресс, где прессуются в стопах. Стопы вильчатым погрузчиком подаются в камеру отвердевания и сушки, где выдерживаются 48 часов при температуре 40° C, после чего попадают на конвейер выбивки, где с помощью выбивной машины формы освобождаются от плит и возвращаются вильчатым погрузчиком в начало конвейера формовки.
Готовые плиты штабелируются и вильчатым погрузчиком подаются в склад готовых изделий (СГИ). В СГИ также поступают стальные стяжки с фирмы по изготовлению арматуры. На СГИ производят комплектование заказов и подготовку к отгрузке готовой продукции заказчикам.
Оборудование "Верто", начиная со смесителя и кончая выбивной машиной, располагаются в производственных зданиях №1 и №2. В этих же зданиях располагаются все энергетические объекты (трансформаторная подстанция, компрессорная сжатого воздуха, насосная станция воды), все складские помещения и административно-бытовые помещения. Склады леса, цемента, емкости жидкого стекла и машинного масла, щеподробильный агрегат и барабанное электросушило находятся на открытых площадках.
Состав и количество основных фондов сведены в таблицу №1.
Расчет стоимости строительно-монтажных работ определяем по укрупненным нормам СНИТ. Результаты расчетов приведены в таблице №1. В этой же таблице приведен расчет накладных расходов на эксплуатацию и содержание основных фондов.
Таблица №1.
Состав, стоимость, затраты на эксплуатацию и содержание основных фондов (ЗЭСОФ) (тыс. руб.).
|
Группа |
Наименование |
Стоимость |
Затраты на эксплуатацию и содержание основных фондов (ЗЭСОФ) |
||||
|
Амортизационные отчисления |
Отчисления на другие ЗЭСОФ |
||||||
|
% |
Сумма |
% |
Сумма |
||||
|
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
7 |
|
|
1. |
Здания и сооружения |
||||||
|
1.1 |
Здания №1 и №2, включая СМР для адаптации |
4400 |
5 |
220 |
2 |
88 |
|
|
1.2 |
Сооружения (ограждение промзоны, реконструкция рампы-склада, устройство и ремонт автодорог и пр.) |
1300 |
5 |
65 |
2 |
26 |
|
|
Итого по группе 1 |
5700 |
285 |
114 |
||||
|
2. |
Оборудование, включая СМР и пусконаладку |
||||||
|
2.1 |
Комплект технологического оборудования по производству плит + лицензионная техническая документация |
4250 |
15 |
637,5 |
5 |
212,5 |
|
|
2.2 |
Прочее оборудование, коммуникационная и вычислительная техника |
410 |
25 |
102,5 |
12 |
49,2 |
|
|
Итого по группе 2 |
4660 |
740 |
261,7 |
||||
|
3. |
Оборудование энергообеспечения, включая СМР и пусконаладку |
||||||
|
3.1 |
Оборудование (трансформаторная подстанция, компрессорная сжатого воздуха, водопроводная насосная станция) |
120 |
15 |
18 |
5 |
6 |
|
|
3.2 |
Энергетические сети (кабельная линия, теплотрасса, водопровод, канализация - ливневая, фекальная, телефонная) |
130 |
5 |
6,5 |
2 |
2,6 |
|
|
Итого по группе 3 |
250 |
24,5 |
8,6 |
||||
|
4. |
Транспортные средства (погрузчики: челюстный, грейферный, вильчатый 2 шт.) |
365 |
25 |
91,25 |
12 |
43,8 |
|
|
5. |
Инвентарь |
85 |
25 |
21,25 |
12 |
10,2 |
|
|
Всего |
11060 |
1162 |
438,3 |
Итог раздела:
Стоимость основных фондов (включая СМР и пусконаладку) - 11060 тыс. руб.
Стоимость технической лицензионной документации - входит в стоимость оборудования "Верто".
Годовые издержки на эксплуатацию и содержание оборудования: 1162 + 438,3 =1600,3 тыс. руб.; в том числе амортизация - 1162 тыс. руб.
Издержки на 1 плиту при годовом выпуске 364,32 тыс. шт. соответственно - 1600,3: 364,32 = 4,39 руб.; в том числе амортизация - 1162: 364,32 = 3,19 руб.
Раздел 4. Расположение СП
Предложенная промплощадка 8000 м2 с двумя производственными зданиями общей площадью 3600 м2, разгрузочной рампой площадью 1200 м2 и другими сооружениями удовлетворяет условиям размещения производства плит и характеризуется следующим:
наличием и близостью расположения транспортных путей (имеются и доступны следующие виды транспорта: железнодорожный, автомобильный, водный и авиационный);
относительная близость основных источников сырья (лес - район Северного Кавказа, средней полосы и севера европейской части России; цемент - Краснодарский край, Волгоградская область, Донецкая область Украины, Карачаево-Черкесская республика);
наличием квалифицированных трудовых ресурсов;
наличием социально-культурной инфраструктуры;
близостью рынка сбыта (строительная организация жилых домов "под ключ");
наличием энергетических сетей (электрических, тепловых, водопроводных, канализационных, телефонных);
возможностью расширения производства путем присоединения к СП неиспользуемых производственных площадей АО "Новострой".
Земельный участок является муниципальной собственностью, переданной АО "Новострой" в бессрочное пользование.
Арендную плату за землю СП не уплачивает, в соответствии с договоренностью с АО "Новострой" последнее производит платежи налога за землю, которые учтены (капитализация) в доле складочного капитала.
Раздел 5. Расчет норм расхода и стоимости основных материалов, вспомогательных материалов для технологических целей комплектующих изделий
Древесина (ель, сосна, пихта, береза, тополь) хлысты.
Поставка - окоренные бревна диаметром 170 мм.
Цена 1м3 леса - баланса березового (с транспортными расходами) - 272 руб.
По технологии фирмы "Верто" расход на 1 плиту - 12,25 кг. древесной стружки (при влажности 20 %) или 0,0204м3.
Плотность древесины при 20 % влажности:
сосна 0,31-0,76принимаем 0,6 (600 кг/м3)
береза 0,53-0,8
Стоимость на 1 плиту - 5,55 рублей.
Цемент (марка 500)
Цена 1 тонны цемента с транспортными расходами - 360 руб.
Норма расхода по технологии "Верто" - 15 кг на 1 плиту 35 мм.
Стоимость цемента на 1 плиту - 5,4 руб.
Жидкое стекло.
Цена 1 т - 994 руб.
Норма расхода по технологии "Верто" - 0,2 кг на 1 плиту.
Стоимость жидкого стекла на 1 плиту - 0,2 руб.
Масло (отработка).
Цена 1 л - 2,28 руб.
Норма расхода по технологии "Верто" - 0,05 л на 1 плиту.
Стоимость на 1 плиту - 0,11 руб.
Комплект стальных стяжек.
Проволока для стяжек диаметром 4 мм из стали 3 в бухтах.
Количество стяжек на 1 плиту рассчитываем как среднюю величину количества стяжек на стену шириной 2 м, высотой 3,5 м, толщиной 270 мм.
(64 стяжки на 14 плит = 4,57»5 шт.).
За представительную стяжку принимаем конструкцию на эскизе (рис.5).
Вес проволоки на комплект стяжек (5 шт.) - 0,44 кг.
Цена 1 т готовых стяжек - 3,5 тыс. руб. (поставка фирмы по изготовлению арматуры).
Стоимость на 1 плиту - 1,54 руб.
|
200 |
100 |
|||||
|
286 |
Рис.5. Стальная стяжка
Таблица №2.
Сводная таблица норм расхода, стоимости основных материалов и комплектующих изделий для производства 1 плиты "Верто".
|
Материал |
Ед. изм. |
Цена за ед. с транспортными расходами (руб.) |
Норма расхода на 1 плиту |
Стоимость на 1 плиту (руб.) |
||
|
1. |
Древесина (баланс березовый) |
м3 |
272 |
0,0204 |
5,55 |
|
|
2. |
Потланд - цемент 500 |
кг |
0,36 |
15 |
5,4 |
|
|
3. |
Стальные стяжки (комплект 5 шт.) |
кг |
3,5 |
0,44 |
1,54 |
|
|
4. |
Масло (отработка) |
л |
2,28 |
0,05 |
0,11 |
|
|
5. |
Жидкое стекло |
кг |
0,994 |
0,2 |
0,2 |
|
|
Итого: |
12,8 |
Таблица №3.
Сводная таблица потребности в материалах и комплектующих изделиях при годовом выпуске 36432 0 плит.
|
Материал |
Ед. измерения |
Потребность в |
||||
|
сутки |
месяц |
год |
||||
|
1. |
Древесина |
м3 |
29,4 |
616,7 |
7432,1 |
|
|
2. |
Портландцемент 500 |
т |
21,6 |
453,6 |
5464,8 |
|
|
3. |
Стальные стяжки |
т |
0,634 |
13,31 |
160,3 |
|
|
4. |
Масло машинное (отработка неочищенная) |
л |
72 |
1512 |
18216 |
|
|
5. |
Жидкое стекло |
т |
0,228 |
6,05 |
72,8 |
Таблица №4.
Расчет стоимости энергоносителей и топлива на технологические цели при производстве 1 плиты, а так же потребность при годовом выпуске 36432 0 плит.
|
Энергоноситель |
Ед. изм. |
Цена за ед. в руб. |
Расход на 1 плиту |
Стоимость на 1 плиту |
Расход |
||||
|
сутки |
месяц |
год |
|||||||
|
1. |
Электроэнергия |
квт. час |
0,45 |
1,95 |
0,88 |
2808 |
58968 |
710424 |
|
|
2. |
Вода |
м3 |
12,5 |
0,0125 |
0,16 |
18 |
378 |
4554 |
|
|
3. |
Сжатый воздух |
м3 |
0,15 |
1,2 |
0,18 |
1728 |
36288 |
437184 |
|
|
Итого: |
1,22 |
Раздел 6 и 7. Количество работающих и оплата труда
По данным фирмы явочное число основных производственных рабочих при изготовлении плит в 1 смену составляет 14 человек (схема технологических потоков Рис.4).
Система оплаты труда - повременная, месячная, при условии выполнения сменных заданий надлежащего качества.
Время работы фирмы при работе в 3 смены - 253 дня в год - 24 ґ 253 = 6072 часа в год.
Фонд времени 1 рабочего в год при 8 часовом рабочем дне составляет 8 ч ґ 253 дня - (8 ч ґ 253 ґ 0,12) = 1781 час.
Списочное количество рабочих при 3-сменном режиме составит:
14 чел. /см. ґ 6072 часов в год / 1781 часов = 48 человек.
Численность остальных категорий работающих смотреть в структуре управления.
Таблица №5.
Зарплата основных производственных рабочих. Основная и дополнительная (дополнительная = 15 % основной).
|
Основные производственные рабочие |
Колич. человек |
Зарплата (руб.) |
|||
|
В месяц на 1 человека |
В год на 1 человека |
Всего в год |
|||
|
Неквалифицированные |
15 |
5000 |
60000 |
900000 |
|
|
Полуквалифицированные |
18 |
6000 |
72000 |
1296000 |
|
|
Квалифицированные |
15 |
7000 |
84000 |
1260000 |
|
|
Итого |
48 |
3456000 |
Зарплата на 1 плиту 3456000 руб. / 364320 шт. = 9,486 руб.
Отчисления на социальные нужды (ЕСН=26 %) = 2,466 руб.
Всего зарплата с отчислениями на 1 плиту = 11,952 руб.
Рис.6. Структура управления СП
Таблица №6.
Распределение должностных обязанностей.
|
Должность |
Должностные обязанности (укрупненные) |
Примечание |
|
|
Генеральный менеджер |
1. Общее руководство, стратегия 2. Юридическое обеспечение 3. Капитальное строительство 4. НТИ |
Консультанты Подрядные организации |
|
|
Менеджер по маркетингу и МТС |
1. Маркетинг 2. МТС 3. Обеспечение транспортом 4. Складирование, хранение |
Наем |
|
|
Менеджер по производству |
1. Оперативное планирование 2. Организация и контроль производства 3. Энергообеспечение 4. Ремонт основных фондов 5. Технические вопросы 6.Т.Б. И О.Т. |
Силами АО "Новстрой" Подрядные организации и силами рабочих СП |
|
|
Менеджер по экономике, финансам, труду и зарплате |
1. Планирование 2. Финансовое обеспечение 3. Вопросы труда и зарплаты 4. Вопросы ценообразования 5. АХД 6. Кадровое обеспечение |
||
|
Бухгалтер - кассир |
1. Бух. учет и отчетность 2. Касса, обеспечение и выплата зарплаты |
||
|
Начальник смены |
Обязанности менеджера по производству в своей смене |
||
|
Завхоз |
1. Обеспечение охраны СП 2. Пожарная охрана 3. Бытовое обеспечение |
Таблица №7.
Годовой фонд оплаты всего персонала СП
|
Состав персонала |
Колич. человек |
Зарплата (основная + дополнительная) в руб. |
|||
|
В месяц на 1 чел. |
В год на 1 чел. |
Всего в год |
|||
|
Неквалифицированные рабочие, охрана, уборщики |
21 |
5000 |
60000 |
1260000 |
|
|
Полуквалифицированные рабочие |
18 |
6000 |
72000 |
1296000 |
|
|
Квалифицированные рабочие и технический персонал |
15 |
7000 |
84000 |
1260000 |
|
|
Служащие / администрация |
6 |
8000 |
96000 |
576000 |
|
|
Управление |
4 |
10000 |
120000 |
480000 |
|
|
Итого |
64 |
4872000 |
Фонд оплаты труда (Ф.О. Т.) на 1 плиту 4872000 руб. / 364320 шт. = 13,373 руб.
Отчисления на социальные нужды (ЕСН=26 %) 13,373 руб. 26 % = 3,477 руб.
Всего на 1 плиту 13,373 руб. + 3,477 руб. = 16,85 руб.
Средняя зарплата 1 чел. персонала в месяц 4872000 руб. /12 мес. /64 чел. = 6343,75 руб.
Таблица №8.
Зарплата административно-управленческого и МО персонала СП.
|
Состав |
Колич. человек |
Зарплата (основная + дополнительная) в руб. |
|||
|
В месяц на 1 чел. |
В год на 1 чел. |
Всего в год |
|||
|
Управление |
4 |
10000 |
120000 |
480000 |
|
|
Служащие (администрация) |
6 |
8000 |
96000 |
576000 |
|
|
Охрана, уборщики |
6 |
5000 |
60000 |
360000 |
|
|
Итого |
1416000 |
Ф.О.Т. на 1 плиту - 1416000 руб. / 364320 шт. = 3,887 руб.
Отчисления на социальные нужды (ЕСН=26 %) - 1,011 руб.
Всего на 1 плиту - 3,887 + 1,011 = 4,898 руб.
Итог раздела
Таблица №9.
Таблица накладных расходов.
|
№ п/п |
Статьи затрат |
Сумма (в руб. на 1 плиту) |
Примечание |
|
|
1. |
Содержание и эксплуатация оборудования, зданий и сооружений (основных фондов) В том числе: амортизационные отчисления |
4,39 3, 19 |
Итог раздела 3 |
|
|
2. |
Зарплата (основная и дополнительная) административно-управленческого персонала и МО персонала СП |
3,887 |
Таблица 8 |
|
|
3. |
Отчисления на социальные нужды (ЕСН=26%) |
1,011 |
||
|
4. |
Зарплата с отчислениями |
4,898 |
||
|
5. |
Накладные расходы (без статей 1 - 4) Включая налоги и сборы: на пользователей автодорог; налог с владельцев транспортных средств; на приобретение транспортных средств; гербовый сбор; прочие. |
5,217 |
55 % к зарплате основных производственных рабочих (по данным АО "Новострой") |
|
|
Итого: |
14,505 |
п.1+4+5 |
Раздел 8. План реализации проекта
План реализации проекта состоит из 3-х основных этапов
Рис.7. Этапы реализации проекта.
На первом этапе выполняются следующие работы:
строительно-монтажные работы (СМР) по адаптации зданий к производству плит, по устройству фундаментов, площадок, кабельных каналов, трубопроводов и др.;
СМР по устройству сетей (электрических, водопроводных, тепловых и др.);
строительные работы по ограждению промзоны, устройству автодорог, реконструкции разгрузочной рампы, благоустройству территории;
закупка и получение оборудования и транспортных средств;
монтаж оборудования и пусконаладочные работы;
обучение персонала;
сдача оборудования в эксплуатацию;
Второй этап - освоение производства (выход на проектную мощность) рассчитан на 4 месяца и предоставлен на графике
Рис.8. Выход на проектную мощность
Проектная мощность достигается в конце четвертого месяца, когда выпуск плит в следующем месяце будет равен 364320 шт. в год/12 мес. = 30360 плит.
Общий объём выпуска плит за период освоения находим как площадь условного треугольника (АОВ);
30,36 тыс. шт. ґ 4 мес. /2 = 60,72 тыс. шт.
30,36 ґ 3/4 = 22,77 тыс. шт.
30,36 ґ 2/4 = 15,18 тыс. шт.
30,36 ґ 1/4 = 7,59 тыс. шт.
7,59/2 = 3,795
(7,59 + 15,18) / 2 = 11,385
(15,18 + 22,77) / 2 = 18,975
(22,77 + 30,36) / 2 = 26,565
Горизонт расчета.
Оценка предстоящих затрат и результатов осуществляется в пределах расчетного периода, продолжительность которого (горизонт расчета) принимаем из реального срока службы основного технологического оборудования, равного 10 годам после освоения производства.
Горизонт расчета измеряется количеством шагов расчета. За шаг расчета при определении показателей эффективности в пределах расчетного периода принимаем:
один месяц для первого года реализации проекта;
один год для периода работы на полную мощность.
Таблица №10.
График реализации проекта и план производства по годам.
|
Этапы реализации проекта |
Годы |
||||||||||||
|
1-й |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
7 |
8 |
9 |
10 |
11 |
|||
|
СМР, пусконаладка |
Освоение производства |
Производство |
|||||||||||
|
Выпуск плит (тыс. шт.) |
60,72 |
364,32 |
364,32 |
364,32 |
364,32 |
364,32 |
364,32 |
364,32 |
364,32 |
364,32 |
364,32 |
Раздел 9. Определение финансово - экономических показателей проекта
1. Калькуляция издержек производства и сбыта продукции СП (полной себестоимости)
Ранее произведенные расчеты сводим в таблицу №11 и определяем:
производственную себестоимость;
полную себестоимость;
условно-постоянные издержки (У. Пос.);
условно-переменные издержки (У. Пер.).
Таблица № 11.
Калькуляция себестоимости плиты с комплектом стяжек (при полном освоении производственных мощностей)
|
Статьи затрат |
Сумма в рублях |
% к полной себест. |
Примечание |
||
|
1 |
Сырье и материалы |
12,8 |
31 |
Раздел 5 табл.2 |
|
|
2 |
Энергия и топливо на технологические цели |
1,22 |
3 |
Раздел 5 4 |
|
|
3 |
Зарплата основная и дополнительная |
9,486 |
Раздел 6 табл.5 (итог) |
||
|
4 |
Отчисления на социальные нужды |
2,466 |
Итог раздела 6 табл.5 |
||
|
5 |
Зарплата с отчислениями |
11,952 |
28,9 |
Итог раздела 6 табл.5 |
|
|
6 |
Содержание и эксплуатация оборудования, зданий и сооружений |
4,39 |
10,6 |
Табл.9, в том числе амортизация 3, 19 |
|
|
7 |
Фонд оплаты труда административно-управленческого персонала с отчислениями |
4,898 |
11,9 |
Таблица 9 |
|
|
8 |
Накладные расходы (без статей 6 и 7) |
5,217 |
12,6 |
Таблица 9 стр.5 |
|
|
9 |
Производственная себестоимость |
40,477 |
98 |
стр.1 + 2 + 5 + 6 + 7 + 8 |
|
|
10 |
Маркетинг |
0,81 |
2 |
см. раздел 2 |
|
|
11 |
Полная себестоимость |
41,29 |
100 |
стр.9 + 10 |
|
|
12 |
Условно-постоянные издержки |
15,315 |
37,1 |
стр.6 + 7 + 8 + 10 |
|
|
13 |
Условно-переменные издержки |
25,972 |
62,9 |
стр.1 + 2 + 5 |
|
|
14 |
Условно-постоянные издержки без амортизации |
12,125 |
стр.12 - 3, 19 |
2. Общие инвестиции
Общие инвестиции складываются:
1. из первоначальных фиксированных инвестиций в основные фонды, равных 11060 тыс. руб. (см. итог разд.3);
2. замещение основных фондов;
3. прироста оборотного капитала.
Замещение основных фондов зависит от реального срока службы основных фондов, норм амортизации, жизненного цикла выпускаемой продукции и предприятия и политики руководства фирмы.
В нашем случае основные фонды с нормой амортизации 15 % не подлежат замещению, а с нормой амортизации 25 % подлежат замещению через 5 лет после выхода на проектную мощность.
Амортизационные отчисления и замещения основных фондов по годам реализации проекта приведены в таблице №12. (ст.5 стр.1 = 4400*5% /12*4 мес. = 73,3)
Прирост оборотного капитала (оборотных средств)
Потребность в оборотных средствах определяем по месяцам первого года реализации проекта (освоение производства) и первых двух месяцев второго года (работа на полную мощность).
Укрупненно оборотные средства можно рассчитать как сумму трех составляющих:
запасы материалов и комплектующих изделий (стоимость материалов и комплектующих изделий на одно изделие норма запаса в сутках среднесуточный выпуск изделий);
объем незавершенного производства (длительность производственного цикла среднесуточный выпуск изделий себестоимость одного изделия без амортизации коэффициент готовности незавершенного производства);
складские запасы готовой продукции (норма запаса готовой продукции в сутках среднесуточный выпуск продукции себестоимость одного изделия без амортизации).
Расчет прироста оборотных средств приведен в таблице № 13.
Используя данные таблиц №1, №11, №12, составляем табл. №14 общих инвестиций по годам реализации проекта, в том числе первый год по месяцам.
3. Источники финансирования
Источники финансирования должны покрыть общие инвестиции и убытки в период освоения производства.
Источниками финансирования являются:
собственный складочный капитал учредителей СП;
текущие пассивы (то есть часть чистой прибыли и амортизационных отчислений).
Таблица источников финансирования составляется в несколько этапов:
предварительно (после определения общих инвестиций);
окончательно (после составления таблицы денежных потоков для финансового планирования).
В таблице №15 приведены окончательные (уточненные) источники финансирования.
4. Расчет с бюджетом
Налог на прибыль - 24 %. В соответствии с существующим положением о льготном налогообложении для малых предприятий (с численностью до 100 человек), занимающихся строительством и производством товаров народного потребления, скидки на прибыль с момента регистрации предприятия составляют:
1-й и 2-й годы - 100 %
3-й год - 75 %
4-й год - 50 %
Налоги, включаемые в себестоимость продукции, учитываем в накладных расходах (см. табл.9).
Сумма налога на прибыль = Баланс. прибыль * Ставка нал. / 100
5. Отчет о чистой прибыли. Рентабельность
Перед составлением отчета о чистой прибыли производим расчет издержек производства и сбыта продукции в период освоения (четыре месяца первого года реализации проекта).
Период освоения характеризуется повышенными издержками за счет:
выплаты полной заработной платы производственным рабочим независимо от объема выпуска продукции;
повышения удельных условно-постоянных издержек на единицу продукции.
Расчет издержек производства и сбыта, себестоимости продукции в период освоения приведен в табл. №16.
Расчет чистой прибыли, рентабельности производства и основных фондов приведены в табл. №17.
Рентаб. производства = Ч прибыль / Изд. произв. и сбыта * 100
Рентаб. осн. фондов = Ч прибыль / стоимость осн. фондов * 100
6. Денежные потоки для финансового планирования
Основные условием осуществления проекта являются положительные значения кумулятивной (накопленной) кассовой наличности на любом шаге расчета. Если на некотором шаге сальдо реальных денег становится отрицательным, это означает, что проект в данном виде не может быть осуществлен независимо от значений интегральных показателей эффективности.
На основании данных, полученных ранее, составляем таблицу денежных потоков для финансового планирования (табл.18).
Дивиденды учредителям СП устанавливаются в размере 30 % годовых от складочного капитала, что больше ставки процента центробанка (на 01.07.09 г. - 24 %).
По решению учредителей дивиденды в первый год реализации проекта не выплачиваются.
Из таблицы 18 видно, что кумулятивная кассовая наличность имеет положительные значения на всех шагах расчета. Это подтверждает финансовую осуществимость проекта.
7. Модель дисконтированных денежных потоков
Цены. Расчет чистой текущей стоимости в пределах расчетного периода производим в базисных ценах, что соответствует этапу "предварительного выбора".
Норма дисконта (E=0.35) выбрана из следующих соображений:
ставка процента центробанка РФ на 01.07.09 г. - 24 %;
дивиденды учредителям - 30 % годовых.
Норму дисконта принимаем на 5 % выше дивидендов для компенсации возможных рисков и инфляции.
За точку приведения (t0) разновременных затрат и результатов принимаем конец первого года реализации проекта (то есть момент выхода на проектную мощность).
В этом случае коэффициент дисконтирования рассчитываем по формуле:
at = 1/ (1+E) t-1,где at - коэффициент дисконтирования;
E - норма дисконта;
t - номер шага расчета.
Расчет чистой текущей стоимости сведен в таблицу 19.
Основные результаты расчета:
максимальный денежный отток - 11663,73 тыс. руб.
интегральный экономический эффект - 9599,89 тыс. руб.
период возврата инвестиций с дисконтированием - около 3,25 года.
8. Внутренний коэффициент эффективности
Внутренний коэффициент эффективности - это такая норма дисконта (Eвн), при котором интегральный экономический эффект за экономический срок жизни инвестиций равен 0, то есть
где Пt - приток денежных средств на t-м шаге расчета;
Оt - отток денежных средств на том же шаге;
Т - горизонт расчета.
Расчет внутреннего коэффициента эффективности производим методом подбора.
Результаты расчетов сведены в таблицу 20.
Евн=0,6905, что больше принятой нормы дисконта Е=0,35. Следовательно, инвестиции в данный проект оправданы.
9. Финансовый профиль проекта
По данным таблиц 19 и 20 производим построение графиков финансового профиля проекта:
а) чистых денежных потоков нарастающим итогом;
б) чистых текущих стоимостей нарастающим итогом при норме дисконта Е=0,35;
в) графическая интерпретация внутреннего коэффициента эффективности.
Финансовый профиль проекта представлен на рис.9.
По графику уточняем срок окупаемости инвестиций, который равен:
без дисконтирования - 2 года 4 месяца;
с дисконтированием - 3 года 1 месяц.
10. По данным табл.11 определяем точку безубыточного ведения хозяйства
где Vкр - объем выпуска плит (в шт.), при котором достигается точка безубыточности;
V - годовой выпуск плит (в шт.) = 364320 шт.;
У. Пос. - условно-постоянные издержки на 1 плиту = 15,315 руб.;
У. Пер. - условно-переменные издержки на 1 плиту = 25,972 руб.;
P - свободная отпускная цена предприятия = 62 руб.
Графическое определение точки безубыточности на рис.10.
Рис.10. График безубыточного ведения хозяйства.
11. Коэффициент финансовой устойчивости
Коэффициент финансовой устойчивости проекта (Ку) рассчитываем как отношение производственной программы (V) при полном освоении к Vкр.
12. Рентабельность основных фондов
Рентабельность основных фондов (простую) Rоф рассчитываем как отношение среднегодового значения чистой прибыли (Пч. ср. г.) к стоимости основных фондов (Ко):
Значение среднегодовой чистой прибыли определяем как частное от деления суммы значения чистой прибыли по годам производства продукции (стр.8, табл.17) на число лет производства.
Пч. ср. г. = 63922,83/10 = 6392,3 (тыс. руб.)
Стоимость основных фондов Ко = 11060 тыс. руб. (стр.1, табл.14).
Простая рентабельность основных фондов
Rоф = (6392,3/11060) ґ100 = 57,8 %
Таблица №21.
Сводные финансово-экономические показатели проекта
|
№ п/п |
Показатели |
Единица измерения |
Численное значение |
|
|
1 |
Общие инвестиции, в том числе: |
тыс. руб. |
12541,74 |
|
|
1.1 Первоначальные фиксированные инвестиции в основные фонды |
тыс. руб. |
11060 |
||
|
1.2 Оборотные средства |
тыс. руб. |
621,74 |
||
|
2 |
Максимальный денежный отток |
тыс. руб. |
11663,73 |
|
|
3 |
Кумулятивный чистый денежный поток |
тыс. руб. |
63536,79 |
|
|
4 |
Интегральный экономический эффект (Е = 0,35) |
тыс. руб. |
9599,89 |
|
|
5 |
Внутренний коэффициент эффективности |
0,6905 |
||
|
6 |
Срок окупаемости инвестиций без дисконтирования |
лет |
2,33 |
|
|
7 |
Срок окупаемости инвестиций с дисконтированием |
лет |
3,08 |
|
|
8 |
Точка безубыточности ведения хозяйства |
тыс. шт. изделий в год |
154,86 |
|
|
9 |
Коэффициент финансовой устойчивости |
2,35 |
||
|
10 |
Рентабельность (простая) основных фондов |
% |
57,8 |
|
|
11 |
Неразрывность денежного потока |
Кумулятивная кассовая наличность имеет положительные значения на каждом - шаге расчета |
Выводы
Реализация проекта обеспечивает интегральный экономический эффект в 9599,89 тыс. руб. за экономический срок жизни инвестиций при норме дисконта Е=0,35.
Максимальный денежный отток составляет 11663,73 тыс. руб., что покрывается собственным складочным капиталом учредителей СП.
Подобные документы
Первоначальные инвестиционные издержки и суммы амортизационных отчислений для предпринимательского проекта: расчет основных и оборотных средств; потребность в трудовых ресурсах и ФОТ; издержки производства и реализации; технико-экономические показатели.
курсовая работа [62,3 K], добавлен 25.09.2011Основные показатели производственно-хозяйственной деятельности цеха древесностружечных плит. Расчет потребного количества и стоимости сырья, материалов и топлива, расходуемых на производство плит. Смета цеховых расходов цеха древесностружечных плит.
курсовая работа [44,7 K], добавлен 29.06.2012Расчет проекта технико-экономического обоснования организации предприятия по выпуску продукции. Характеристика и расчет производственной программы, количества оборудования, основных средств, численности персонала, себестоимости, прибыли и рентабельности.
курсовая работа [464,1 K], добавлен 05.04.2011Обоснование состава и содержания технико-экономического обоснования решения по созданию нового производства. Расчет потребности в материальных ресурсах, основных средствах и сумм амортизационных отчислений. Издержки на производство и реализацию продукции.
курсовая работа [52,2 K], добавлен 30.11.2010Маркетинговое исследование рынка фена в Республике Беларусь. Определение технико-экономических показателей работы предприятия (цеха). Расчет капитальных вложений (инвестиций) в основные производственные фонды. Технико-экономические показатели проекта.
курсовая работа [259,3 K], добавлен 13.04.2012Стадии осуществления инвестиционного проекта. Технико-экономическое обоснование (ТЭО) как основной документ, на основании которого принимаются решения об осуществлении проекта и выделении инвестиций. Структура раздела финансово-экономической оценки ТЭО.
курсовая работа [42,0 K], добавлен 25.03.2011Определение основных требований и экономическое обоснование разработки проекта выпрямителя для работы с большими токами нагрузки. Расчет затрат на производство и определение себестоимости изделия. Оценка капитальных вложений и экономического эффекта.
контрольная работа [42,1 K], добавлен 20.09.2011Технико-экономическое обоснование проекта предприятия: определение стоимости основных производственных фондов, вычисление будущих издержек производства, определение оптовой отпускной цены продукции и чистой прибыли, расчет показателей рентабельности.
курсовая работа [47,9 K], добавлен 13.06.2009Сметная стоимость предпринимательского проекта "Производство и продажа бумажных пакетов" и источники его финансирования. Описание продукции, анализ рынка сбыта и основных конкурентов. Цели и стратегия маркетинга; ценообразование и ожидаемый объем продаж.
бизнес-план [121,8 K], добавлен 23.08.2013Технико-экономическое обоснование, анализ и расчет показателей создаваемого инвестиционного проекта: оценка затрат и эффективности с учетом факторов риска и неопределенности; определение срока окупаемости. Отличие ТЭО от инвестиционного меморандума.
реферат [35,2 K], добавлен 27.11.2010
