Экономическая теория

Количественная теория денег в той редакции, какой она была представлена, имеет недостатки. Если выйти за рамки краткосрочного периода, то все четыре составляющие уравнения, величины, переменные, тогда как до этого переменными были М и р. Далее нельзя было определить реальное количество денег и реальный спрос на деньги.

С целью устранения этих недостатков произведем некоторые действия по отношению к уравнению денег (1). Разделим левую и правую части уравнения на V. Получим: М=K*P*Y (2), где К=1/v, величина обратная скорости обращения денег. От этого фактора мы в дальнейшем абстрагируемся, поскольку в теории нет единого мнения о том, как он влияет на деньги.

О номинальном количестве денег М, при практически стабильном ВВП, т.е. Y, мы уже говорили. Теперь установим связь М от изменения Y, или реальное количество денег. Чтобы устранить влияние цен, уравнение (2) разделим на р. Получим: М/Р=k*Y (3). Уравнение (3) - это уравнение реального количества денег (другие названия: реальные денежные остатки, реальные запасы денежных средств). Для удобства запись левой части уравнения (3) или обозначение реального количества денег, будет производиться одной буквой М.

Реальное количество денег (М) - это количество таких денег, которые нужны для того, чтобы выразить изменения в реальном ВВП. Если, допустим, реальный ВВП возрос, то для дополнительного количества товаров и услуг нужны дополнительные денежные знаки. Спрос на такие деньги есть реальный спрос, а функцию реального спроса на деньги можно записать так: М=F(Y), где Y - объём национального производства в физических показателях. Объем национального производства можно выразить в показателях дохода, которые будут использоваться ниже, так что функция реального спроса на деньги (М) есть функция от имеющихся доходов (Y).

Второй вид спроса на деньги, или спекулятивный спрос, объясняет теория предпочтения ликвидности (кейнсианская теория). Она не противоречит количественной теории, а существенно дополняет её, поскольку не ограничивается только товарным рынком. Согласно этой теории главный фактор, влияющим на данный вид спроса - процентная ставка на финансовые активы. Рынок финансовых активов разнообразен. Финансовые активы представлены банковскими вкладами, акциями и облигациями. Каждый из этих активов приносит доход, который обычно измеряется в процентном отношении - процентной ставкой (банковский процент, ставка дивиденда на акции, процент с облигаций).

Перед владельцем денег стоит диллема: оставить ли все наличные деньги у себя или часть их использовать как финансовый актив. В первом случае он не получит никакого дохода, во втором случае получит, но при этом снизит ликвидность денег. Альтернативная стоимость снижения ликвидности измеряется возможностью получения дохода от финансового актива - процентной ставки. Владелец денег выбирает либо наличные деньги, либо финансовый актив. Ставка процента - цена ликвидности денег, чем выше цена, тем больше желание владельца денег поступиться их ликвидностью и превратить наличные деньги в финансовый актив. Между ставкой процента (r) и количеством наличных денег (М) существует обратная зависимость (рис.14.1.)



Рис. 14.1. Взаимосвязь между процентной ставкой и количеством наличных денег

М - количество денег, r - процентная ставка, или альтернативная стоимость ликвидности денег, Д_м - реальный спрос на деньги. Альтернативная стоимость денег есть функция процентной ставки: М=f(r). На рис.14.1 видно, что чем выше процентная ставка (r₂ >r ₁), тем меньше наличных и приравненных к ним денег (М₂ < М₁ ), часть наличности и приравненных к ним денег (М₁ - М₂) ушла на финансовый рынок. И наоборот, снижение процентной ставки увеличивает сумму наличности, при r=0 наличность самая большая (М₀).

Под процентной ставкой (r) может скрываться ставка любого финансового актива. Довольно распространенным явлением выступает покупка владельцем денег такого финансового актива как облигации, приносящие процентный доход. Что произойдет, если допустим, этот процентный доход возрастает. Во-первых, спрос на наличные деньги снижается, их количество уменьшается. Во-вторых, снижается цена облигации. Например, облигации дают 5% доход от ее номинальной стоимости в размере 100.000 руб., или 5000 руб. Предположим, что процентная ставка возрастет до 10%, тогда процентная цена облигации будет не 100.000 руб., а 50.000 руб. Облигации подешевели и как следствие, спрос на них возрастёт.

В настоящее, время получил развитие портфельный подход к анализу спроса на деньги, объединяющий трансакционный и спекулятивный спрос. Каждый владелец денег формирует свой портфель финансовых активов, в который включается наряду с финансовыми активами, приносящими доход, также наличные деньги, которые тоже рассматриваются как финансовый актив, но не приносящий доход. Поэтому весь спрос на деньги рассматривается как спрос на финансовые средства. Обратимся к рис.14.1. Если r=0, то спрос (Д_м) есть спрос на наличные деньги (М₀). Если r>0, то, во-первых, чем выше (r), тем больше денег как финансовых активов, меньше наличных денег, и, во-вторых, различные по своему уровню процентные ставки финансовых активов определяют их структуру, больше будет доля тех финансовых активов, которые имеют большую процентную ставку.

В заключении рассмотрим взаимодействие предложения и спроса на деньги и образование рыночной ставки процента. На рис.14.2. пересечение кривых предложения и спроса на деньги определяет равновесие на денежном рынке, количество денег и рыночную ставку процента.

Рис. 14.2. Денежный рынок и рыночная ставка процента

Точка Е - точка равновесия на денежном рынке, где D_м=S_м, r* - рыночная ставка процента.

Кривая S_м - кривая предложения денег, она вертикальна, что говорит о стабильном объеме выпуска денег государством, в определенный период.

Спрос на деньги, как отмечалось, зависит от доходов (Y) и ставки процентов (r), т.е. М=f(y; r). Выясним сначала, какие изменения произойдут на денежном рынке в зависимости от колебаний ставки процента ( r ). На рис.14.3. видно, что процентная ставка возросла r₁>r*

Рис.14.3. Влияние изменений ставки процента на спрос и предложение денег

Если ставка процента возрастает до уровня r₁>r*, то часть наличных денег уйдет на приобретение финансовых активов (M^*-M¹). Равновесие установится в точке Е₁, спрос на наличные деньги уменьшится, уменьшится также и предложение наличных денег. И наоборот, если ставка процента уменьшится r₂<r*, то спрос на наличные деньги возрастает, возрастает их предложение за счет продажи финансовых активов. Установится равновесие в точке Е₂.

Влияние изменения в доходах Y проявляется в сдвиге кривой Д_м: вправо, если Y увеличится, влево, если Y уменьшится. Ставка процента в первом случае снизится, а во втором - возрастает.

Наконец, изменения в предложении наличных денег сдвигает кривую S_м влево, если предложение ограничивается, - вправо, если предложение расширяется. Ставка процентов в первом случае растет, во втором снижается.

Таким образом, можно сделать вывод, что управляя ставкой процента и предложением денег, можно регулировать денежный рынок и воздействовать на макроэкономику.

14.3 Банки и денежное обращение

Прежде чем деньги выступят в своей активной роли - в роли финансового средства или финансового актива, они должны быть до этого собраны в определенной массе и распределены для выполнения тех или иных задач. Действительно, чтобы купить какие-либо товары или иметь финансовый актив, надо иметь определённую сумму денег, а если она есть, то надо установить, на что её расходовать. Процесс образования и распределения денежных ресурсов есть особая сфера денежных отношений - финансовых.

В рыночной экономике главным финансистом являются коммерческие банки. Они в основном занимаются финансовыми делами. Банки выполняют двойную функцию. Первая функция - централизация финансовых ресурсов отдельных лиц и фирм в достаточных размерах, вторая - предоставление услуг тем, кто в них нуждается. Тем самым банки расширяют и активизируют поле рыночной деятельности. Они сокращают трансакционные издержки (экономят время на денежных расчётах, повышают мобильность денежных средств).

Коммерческие банки вместе с Центральным банком страны образуют банковскую систему. Коммерческие банки - основное рабочее звено банковской системы. Как и всякое коммерческое предприятие, они получают прибыль за свою посредническую деятельность. Банки привлекают денежные средства населения и фирм на свои счета, они учитываются на этих счетах как депозиты. На депозиты устанавливается процент - депозитный процент. С другой стороны, банки предоставляют денежные ресурсы всем нуждающимся как ссуды или кредиты под определённый процент - ссудный процент, который выше депозитного процента. Разница между ссудным и депозитным процентом составляет валовую прибыль банка. Если вычесть издержки по организации и функционировании банка (аренда помещения, затраты на технические средства, заработная плата служащих и т.д.), то образуется чистая прибыль.

Коммерческие банки получают также прибыль по забалансовым операциям. Сюда относятся доходы за чековое обслуживание, оплаты клиентами за предоставление услуг по лизингу и факторингу.

Центральный банк - высшее звено банковской системы. Центральный банк не является коммерческой организацией. Его деятельность направлена на руководство и управление всеми банковскими структурами страны. Главные функции Центрального банка следующие:

1) обеспечение нормальной стабильной работы коммерческих банков;

2) регулирование денежного обращения;

3) эмиссия денег, а также их изъятие;

4) хранение золотых запасов и драгоценностей.

Через Центральный банк государство проводит кредитно-денежную политику, воздействуя на товарно-денежные потоки в макроэкономике, на финансовые рынки страны.

Коммерческие банки играют большую роль в денежном обращении. Банки увеличивают количество денег в обращении, они как бы делают дополнительные деньги. Банки не выпускают, не печатают деньги, этим занимается государство, и, тем не менее, банки способны увеличить количество денег

Банки заставляют деньги работать, банки превращают свободные деньги в рабочие, в активные деньги, т.е. выполняющие функции обмена или финансового актива. Без банков значительная часть денег осела бы на руках у населения или в сейфах фирм. В каждый период есть определённая масса денег, которая может превратиться в малоподвижную, с низкой ликвидностью. У потребителя такие деньги могут возникнуть тогда, когда им надо накопить достаточную сумму для покупок. В течение этого времени деньги могут находиться дома, не выполняя никаких активных действий. У фирм такие деньги возникают тогда, когда требуется накопить достаточную сумму, необходимую для модернизации производства и обновления основного капитала. В процессе кругооборота средств фирм появляются временно свободные денежные ресурсы, например, амортизация, заработная плата и т.д. В таких случаях деньги не выполняют активных функций.

Но это одна сторона дела, которая состоит в том, что возможно предложение свободных денег. Другая сторона состоит в наличии спроса на эти деньги. И такой спрос существует. Многие потребителя хотят купить товар быстрее, не дожидаясь накопления определённых сумм. Также фирмы желают быстрее решить свои задачи (купить сырьё, модернизировать производство и т.д.). Чтобы образовалась цепь, надо соединить звенья. Чтобы образовалась цепь денежного обращения, банки соединяют предложение свободных денег и спрос на них, превращают малоподвижную денежную массу с низкой ликвидностью в рабочие деньги с высокой ликвидностью, т.е. делают дополнительные деньги.

Рассмотрим процесс образования и распределения дополнительных денег с помощью баланса банка.

Таблица 14.1.

Баланс банка (млн. руб.)

Актив	Пассив
Кассовая наличность: 2 Депозиты 100 Резервы: 20 Ссуды: 78

Допустим, на счёт банка поступило 100 млн. руб. Они учитываются в пассиве баланса как депозиты. Далее банк использует депозиты для активных операций, они учитываются в активе баланса. Не все депозиты идут на операции, которые приносят прибыль банку, поэтому не все депозиты превращаются в дополнительные деньги. Часть депозитов, небольшая - 2% или 2 млн. руб., идут на образование кассовой наличности для обслуживания текущих расчётов. Маловероятно, что вкладчики в условиях нормальной хозяйственной жизни в одно и то же время потребовали свои вклады обратно. Поэтому достаточно 2% депозитов, чтобы обеспечивать выплаты вкладчикам.

Гораздо больше отчислений от депозитов идёт на образование резервов (20%, или 20 млн. руб.). После мирового экономического кризиса 1929-1933 гг., который сопровождался массовым банкротством коммерческих банков, во всех странах с рыночной экономикой правительствами была установлена обязательная норма резервов в коммерческих банках - до 20% от имеющихся депозитов. Эти резервы перечисляют в Центральный банк, и они используются только как страховой фонд, предназначенный для устранения финансового краха. Резервы ограничивают коммерческую деятельность банков, но зато укрепляют всю финансовую систему в целом.

Остальная часть депозитов идёт на ссуды и таким образом увеличивает количество денег в обращении. Но банки не просто увеличивают количество денег, а увеличивают их с мультиплицирующим эффектом. В нашем примере, банк увеличил количество действующих денег в виде ссуд на 78 млн. руб. Дальнейшая их судьба может быть такова. Они идут на покупки товаров и переходят к продавцу товаров, который становится владельцем денег. Этот новый владелец денег кладет их в банк, может быть в тот же самый банк. История этих денег повторяется, они вновь появляются как депозиты, которые используются затем как ссуды за вычетом кассовой наличности и резервов.

Таблица 14.2.

Баланс банка (млн. руб.)

Актив	Пассив
Кассовая наличность (2*78):1001,5 Резервы (20*78):10015 Ссуды (78-16,5)61,5	Депозиты 78

Количество денег увеличилось на 61,5 млн. руб., которые в свою очередь вызывают новый прирост, но все меньший и меньший до тех пор, пока он не исчезнет. Число, которое свидетельствует о том, во сколько раз возрос первоначальный депозит, называется депозитным мультипликатором, который рассчитывается по формуле:

,

где md - депозитный мультипликатор, rr - норма резервов. Норма резервов определяется путём деления резервов(R) на депозиты(D), т.е. rr = . В числовом примере rr = 20:100 = 0,2 или 20%. При такой норме резервов депозитный мультипликатор md равен 5(1:0,2), а предложение денег (М) возросло до 500 млн. руб.

До сих пор мы исходим из того, что владельцы денег все имеющиеся деньги вкладывали в банки и превращали их в депозиты. На самом деле наличные деньги, в среднем 75% от их суммы, остаются у владельца, а остальные 25% кладутся в банк, а потом идут на ссуды. Следовательно, мультипликатор, увеличивающий предложение денег будет меньше, чем тот, о котором говорилось выше. Такой мультипликатор называется денежным мультипликатором. Он рассчитывается по формуле:

,

где m_m - денежный мультипликатор, cr - норма депонирования, или наличных денег С), вкладываемых в банк на депозитные счета, т.е С:D. Если ссылаться на средние данные, то cr = 0,25.. Денежный мультипликатор m_m будет равен: (0,25+1):(0,25+0,20) 2,77, а предложение денег равно 277 млн. руб.

14.4 Основные инструменты кредитно-денежной политики

Кредитно-денежная политика, которая осуществляется Центральным банком, должна оживить рыночную конъюнктуру, расширить совокупный спрос и таким образом воздействовать на совокупное предложение и рост реального ВВП. В настоящее время кредитно-денежная политика осуществляется в двух направлениях. Первое направление кредитно-денежной политики использует инструменты воздействия на процентную ставку, кредиты и инвестиции, которые должны привести к экономическому росту. Рассмотрим эти инструменты и как они, используются для стимулирования инвестиций в макроэкономике.

Изменение нормы резервов коммерческих банков. Изменение резервных норм - право правительства. Считается, что это очень сильное орудие воздействия на процентную ставку, кредиты и инвестиции. Если Центральный банк снижает норму резервов, то тем самым он способствует тому, что банковский кредит становится дешевым. Банки расширяют кредитные сделки, предложение ссуд возрастает, снижается процентная ставка, а издержки инвестиций уменьшаются, что стимулирует деловую активность в стране. Инвестиционный спрос увеличивается, это должно обеспечить экономический рост. Если же инвестиционный спрос надо сократить, то применяется обратная мера - повышение нормы резервов, что сократит предложение кредита, процентная ставка возрастет, и фирмы будут ограничивать свои инвестиции.

Операции на открытом рынке. Изменение нормы резервов - сравнительно редкое явление. Чаще всего Центральный банк прибегает к операциям на открытом рынке или купле-продаже ценных бумаг, главным образом облигаций. Выпуск и продажа облигаций приводит к уменьшению денежной массы, часть наличных денег уходит из обращения, поскольку превратится в облигации. Это, в свою очередь, уменьшает депозиты банков и предложение денег, что повышает кредитную ставку и ограничивает инвестиции. Такая политика Центрального банка называется политикой дорогих денег и дорогого кредита. Эта политика применяется в борьбе с инфляцией, когда надо освободиться от избытка денег.

Если Центральный банк идёт на другую меру - покупку облигаций, то у населения и фирм окажется больше наличных денег. Это увеличит депозиты банков, их возможность расширить кредит, что обеспечит рост предложения кредитных средств, снизит процентные ставки и издержки инвестиций. Такая политика называется политикой дешевых денег и дешевого кредита. Она стимулирует инвестиционный процесс и экономический рост.

Учетная ставка. В балансе Центрального банка в составе активов имеются ссуды коммерческим банкам. Эти ссуды, как и правительственные ценные бумаги, то же служат инструментом кредитно-денежной политики, правда, не таким важным, как предыдущие инструменты. Учетная ставка - это процент, под который Центральный банк предоставляет кредит коммерческим банкам для временного покрытия недостатка обязательных резервов. Механизм использования учетной ставки таков: если учетная ставка растет, то кредиты коммерческих банков сужаются, растет процентная ставка на них; если учетная ставка снижается, то кредиты коммерческих банков расширяются, а процентная ставка на них снижается.

Кроме этой традиционной кредитно-денежной политики, в последние десятилетия получило распространение второе ее направление - монетаризм. Монетаризм исходит из того, что вмешательство государства должно быть ограничено, оставляя ему только право эмиссии денег. Эмиссия денег, согласно монетаризму, - главный и единственный инструмент политики государства. Изменения в денежных потоках посредством эмиссий оказывают решающее влияние на развитие экономики.

Монетаризм рекомендует Центральному банку поддерживать ежегодные средние темпы прироста предложения денег, т.е. эмиссии, на 3-4%. Изменения в денежном предложении будут увеличивать депозиты банков и их кредиты, причем с мультиплицирующим эффектом, это повысит совокупный спрос не только на инвестиционный, но и потребительский, что окажет сильно воздействие на рост национального дохода. В своих теоретических построениях монетаризм опирается на уравнение денег: MV = pQ. Если скорость обращения денег стабильная, то ежегодный прирост денег на 3-4% увеличит на столько же платежеспособный спрос. Прирост денег может вызвать также и некоторое повышение цен, что является стимулом для расширения производства товаров. И то, и другое, и увеличение платежеспособного спроса и некоторое повышение цен будут способствовать росту ВВП.



Термины и понятия

Деньги и их функции

Предложение денег

Денежные агрегаты

Спрос на деньги

Цена денег

Равновесие на денежном рынке

Банковская система

Депозитный и денежный мультипликатор

Кредит его формы и принципы

Инструменты денежно-кредитной политики. Монетаризм.



Вопросы для самостоятельной работы и самоконтроля

1. В каких функциях проявляется сущность денег?

2. Что такое ликвидность денег?

3. В чём проявляется объём и структура предложения денег?

4. Перечислите основные денежные агрегаты и их содержание.

5. Что включает в себя спрос на деньги?

6. Как определить количество денег необходимых для обращения?

7. В чём проявляется взаимосвязь между процентной ставкой и количеством денег?

8. В результате чего образуется рыночная ставка процента?

9. Перечислите основные функции Центрального банка и коммерческих банков.

10. Что такое депозитный и денежный мультипликаторы и какова их роль в денежном обращении?

11. Назовите инструменты кредитно-денежной политики, и какое влияние они оказывают на макроэкономику?

12. Перечислите основные принципы кредитования и его формы.



Глава 15. Государственные финансы. Налогово-бюджетная политика

Цели и задачи изучения темы

Цель изучения темы сформировать: знание и понимание теоретических основ налогово-бюджетной политики, источников формирования и основных направлений использования государственного бюджета, его социальной направленности; общекультурные личностные качества студента, его способность применять знания основ налогово - бюджетной политики в сфере будущей профессиональной деятельности.

В процессе изучения темы будут решены следующие задачи:

студент будет знать теоретические основы механизма формирования и направления использования средств государственного бюджета, проблемы его сбалансированности; сущность налоговой системы и принципы налогообложения; дискреционную политику и политику автоматических стабилизаторов;

студент будет уметь самостоятельно анализировать различные точки зрения на проблему дефицита и профицита государственного бюджета, его роль в перераспределении доходов членов общества, использование принципов налогообложения, налогово-бюджетную политику и её направленность; применять экономическую терминологию, лексику и основные экономические категории по проблемам государственных финансов; проводить укрупнённые расчёты влияния налогов и государственных расходов на объём национального производства; выявлять зависимости налоговых поступлений от налоговых ставок;

студент будет владеть методами микро- и макроэкономического анализа налогово-бюджетной политики государства, определения направлений ее развития.

Требования Федерального государственного образовательного стандарта высшего профессионального образования к результатам освоения содержания темы:

В процессе изучения темы у студентов будут формироваться следующие компетенции:

владение культурой экономического мышления, формирование способности к обобщению, анализу, восприятию информации по налогово-бюджетной политике, к постановке целей и выбору путей реализации принципа социальной справедливости при распределении и перераспределении доходов, реализации макроэкономических целей;

умение верно, убедительно, аргументировано дискутировать, логично и ясно строить устную и письменную речь в процессе изучения, освоения и обсуждения материалов данной темы; умение использовать нормативно правовые документы по формированию и реализации налогово-бюджетной политики в своей деятельности;

способность ориентироваться в теоретических и практических вопросах, связанных с источниками формирования доходов государственного бюджета и направлений его использования;

способность использовать основные положения и методы социальных, гуманитарных и экономических наук при решении задач, связанных с налогово-бюджетной политикой государства;

способность анализировать социально-значимые проблемы и процессы, связанные с с налогово-бюджетной политикой государства.

15.1 Государственный бюджет, его доходы и расходы

Финансы государства концентрируются в государственном бюджете. В государственном бюджете определяются источники образования финансов, их распределение и использование. Первая часть государственного бюджета составляет его доходы, а другая часть - расходы.

Доходы государственного бюджета отличаются от доходов реального сектора экономики, где они создаются. Доходы государственного бюджета - по преимуществу переведенные, перераспределенные реальные доходы. Во многих странах от 30 до 55% валового национального дохода переводится в государственный бюджет. По источникам образования доходы делятся на доходы от налогов и неналоговые доходы. Доходы от налогов - основная статья формирования финансовых ресурсов. На них приходится до 80% всех финансовых поступлений в бюджет. Неналоговые доходы включают в себя доходы от приватизации государственных предприятий и продажи государственного имущества, доходы, которые получает государственный сектор, доходы от внешнеторговой деятельности и др.

Расходы государственного бюджета включают в себя такие основные статьи, как расходы на государственное управление, оборону и правоохранительную деятельность, на развитие народного хозяйства и на фундаментальные исследования, на социальные услуги, на выплаты процентов по заемным финансовым ресурсам.

Сопоставление доходов и расходов государственного бюджета определяет его дефицит или профицит. Дефицит бюджета означает, что доходы не покрывают расходов, расходы превышают доходы. Профицит бюджета, наоборот, означает, что доходы превышают расходы. Оценка бюджетного дефицита и профицита неоднозначна. С точки зрения формального подхода и дефицит и профицит надо отнести к нежелательным явлениям. Дефицит свидетельствует о том, что нельзя много расходовать и жить не по средствам; профицит свидетельствует о том, что можно получить больше товаров и услуг от имеющихся доходов. В идеале государственный бюджет должен быть сбалансирован, а его доходная часть уравновешиваться расходной частью. При этом необходимо учитывать циклические колебания, вызываемые спадами или подъемами экономики, определяя каждый раз допустимые пределы дефицита и профицита.

На практике государственный бюджет чаще всего составляется с дефицитом, но дефициты не должны быть большими, считается, что они не должны превышать 10-12% валового внутреннего продукта. При этом дефицит должен быть покрыт дополнительными денежными ресурсами.

Эти дополнительные ресурсы балансируют государственный бюджет, расходы уравновешиваются доходами. Дополнительные ресурсы могут появиться двумя путями: путем эмиссии денег и путем использования заемных средств (государственного долга)

Процесс образования государственного бюджета можно проиллюстрировать с помощью рис. 15.1.

Рис. 15.1. Доходы и расходы государственного бюджета

Y - объем национального производства; T и G - соответственно налоги и государственные расходы; предполагается, что доходная часть бюджета полностью формируется за счет налогов.

По мере увеличения объемов национального производства увеличивается и государственный бюджет, его доходная и расходная части. Точка (Е) фиксируют сбалансированный бюджет, при котором расходы равны доходам. G=Т. По левую сторону от нее определяются размеры дефициты G>T, по правую сторону - размеры профицита G<T.

Организационные принципы построения государственного бюджета зависят от политического устройства страны. Федеральный принцип приводит к тому, что государственный бюджет имеет несколько уровней организации (например, в России, Германии, США). Самый верхний уровень - федеральный бюджет. Далее располагаются региональные и местные бюджеты. В других странах государственный бюджет составляется единым для всей страны.

Примерная схема государственного бюджета представлена в таблице 15.1.

Таблица 15.1.

Федеральный бюджет, его доходы и расходы ( в % к ВНД на конец года, данные носят произвольный характер)

Доходы	Расходы
Доходы от налогов - 19,4 Неналоговые доходы - 8,1	Государственное управление - 4,4 Оборона и правоохранительная деятельность - 9,5 Народное хозяйство и фундаментальные исследования - 10,6 Социальные услуги - 6,4 Выплаты процентов по займам - 1,9
Всего доходов - 27,5	Всего расходов - 32,8
Эмиссия денег - 0,1 Внутренние и внешние займы (государственный долг) - 5,2	Превышение расходов над доходами (дефицит)- (-5,3)
Итого доходов - 17,8	Итого расходов - 17,8

15.2 Налоги и налоговые ставки. Функции налогов

Налоги - это денежные платежи, которые в обязательном порядке взимаются государством со всех граждан, организаций и учреждений страны, т.е. со всех физических и юридических лиц. Внешне налоги представляются в виде денег, которые переводятся в государственную казну от владельцев дохода. Более внимательный анализ показывает, что налоги - прежде всего часть реальных ресурсов, которыми владельцы доходов могли бы распоряжаться и приобрести товары и услуги.

Налоговая история насчитывает не одну сотню лет. Первоначально налоги существовали как дань или поборы. В настоящее время, если рассматривать достаточно цивилизованное общество, или правовое государство, экономическая природа налогов существенно изменилась. Государство, защищая интересы всего народа, или в данном случае всех налогоплательщиков, в принципе должно использовать налоги на нужды самих налогоплательщиков. Налоги должны возвращаться тем же лицам, кто их платит, но в другой форме. Например, школы и больницы, построенные за счет государственного бюджета, предназначаются для детей налогоплательщиков, для поддержания здоровья и лечения населения и т.д.

Существует взгляд, согласно которому в обществе с налогами можно жить лучше, чем без налогов. Действительно, государство за счет налоговых средств решает многие проблемы эффективнее, чем частное хозяйство. Например, развитие науки, особенно фундаментальной, обеспечение безопасности страны, борьба с бедностью и др. Концентрация финансовых ресурсов позволяет разрабатывать и осуществлять крупные научно-технические, социальные проекты, имеющие общегосударственное значение, например, космическая программа, защита окружающей среды, обеспечение ускоренного развития приоритетных отраслей народного хозяйства и инфраструктуры.

Налоги различаются по способу их взимания и по объектам налогообложения. Они делятся на прямые и косвенные. Прямые налоги взимаются непосредственно с доходов физических и юридических лиц. Прямые налоги подразделяются на следующие налоги: налог на личный доход (подоходный налог), налог на прибыль, налог на наследство и дарение, налог на имущество, единый социальный налог и др.

Косвенные налоги - налоги, которые выступают в виде надбавки к цене покупаемых товаров. Косвенные налоги выплачиваются за счет доходов покупателей товаров. Государству же косвенные налоги поступают через отчисления от денежной выручки, которую получают продавцы товаров. Они подразделяются на следующие налоги: налог на добавленную стоимость (НДС), акцизы на особые товары (алкоголь, табак, автомобили, ювелирные изделия и некоторые другие товары), таможенная пошлина. В большей своей части налоговые поступления формируются благодаря косвенным налогам.

Налоги взимаются в определенной величине, которая рассчитывается с помощью налоговой ставки. Налоговая ставка устанавливается в процентах к доходу (личному доходу, прибыли, НДС и т.д.). По способу установления налоговой ставки различают прогрессивную, регрессивную, пропорциональную ставку. Соответственно устанавливаются прогрессивный, регрессивный и пропорциональные налоги.

Прогрессивный налог - это налог, абсолютная и относительная сумма которого возрастает. Шкала налоговых отчислений, или налоговая ставка растет быстрее, чем растет объект налога.

Для взимания прогрессивного налога используют предельную ставку налога - ставку обложения налогом дополнительной единицы, или интервала, дохода, которая прогрессивно возрастает.

Регрессивный налог вводится на некоторые виды товаров (табак, алкогольные напитки, черная икра и т.д.). В большинстве случаев это косвенный налог. Он устанавливается в виде надбавки (акциза) к цене товара, т.е. в денежном выражении он одинаков для всех покупателей. Однако для покупателей с низкими доходами доля акциза, например, табачных изделий, будет выше, чем для покупателей с высокими доходами.

Пропорциональный налог - это налог, при котором налоговая ставка одинаковая, независимо от величины объекта налогообложения. Например, отчисления от фонда заработной платы в социальные фонды. К пропорциональному налогу относится и действующий в России подоходный налог в размере 13%.

Налог - это своего рода бремя, которое ложится на общество. Государство стремится к тому, чтобы налоговое бремя справедливо распределить между каждым его членом. Возможны следующие подходы к проблеме распределения налогового бремени.

Исходя из первого, налоги надо распределять между отдельными физическими и юридическими лицами пропорционально тем выгодам, которые они получают от государства. Например, налог, взимаемый с владельцев автомобилей, идёт на ремонт и поддержание в хорошем состоянии шоссейных дорог, что выгодно всем владельцам автомобилей. Исходя из другого взгляда, налог надо распределять в соответствии с платежеспособностью налогоплательщиков, причем владельцы больших доходов платят не, только абсолютно, но и относительно более высокие налоги, т.е. справедливое распределение бремени налога, имеет место, только тогда, когда вводится прогрессивная ставка налогообложения. Более того люди с небольшими доходами вообще освобождаются от налогов. Большую часть налогового бремени должны нести владельцы больших доходов.

Каждый из этих взглядов имеет свои достоинства и недостатки. Распределение налогового бремени пропорционально выгодам в большей мере соответствует принципу справедливости, но его практическое применение ограничено. Распределение налогового бремени на основе прогрессивной ставки имеет более широкую область применения. Но оно в известной степени подрывает стимулы, влечет за собой скрытие доходов от налоговых органов. Поэтому распределение налогового бремени в настоящее время осуществляется на основе разных концептуальных взглядов.

Налоги выполняют две основные функции: фискальную и регулирующую.

Фискальная функция налогов реализуется в том, чтобы обеспечить доходную часть государственного бюджета. Главным началом в механизме этого обеспечения является налоговая ставка. Повышение налоговой ставки увеличивает налоговые поступления в бюджет, но до известного предела. Дело в том, что налоги сами по себе отрицательно влияют на экономический процесс, поскольку уменьшают доходы участников рыночного хозяйства и подрывают их производительные стимулы. Если налоги неоправданно велики, то это даже может разорить непосредственных производителей товаров и услуг. А поскольку они являются налогоплательщиками, то поступление налогов резко сократиться или прекратится совсем.

Допустим, правительство по тем или иным причинам намерено иметь больше налоговых поступлений и таким образом увеличить доходную часть бюджета страны. Очевидно, оно добьется своей цели за счет административной меры - повышения налоговой ставки. Стремление правительства решить проблему увеличения государственных финансов быстро и, как кажется надежно, чисто административными средствами чревато негативными последствиями. Чрезмерная налоговая ставка снижает экономическую эффективность производителей и сокращает налоговую базу. В результате каждый процент налоговой ставки будет выражаться все в меньшей величине. Есть такая поговорка: «нельзя рубить сук, на котором сидишь». Применительно к нашей проблеме можно сказать, что нельзя разорять производителей, которые платят государству налоги. Зависимость между ростом налоговых ставок и налоговых поступлениями можно проследить на рис. 15.2. с помощью кривой Лаффера.

T

Рис.15. 2. Кривая Лаффера

На рис.15.2. видно, что на первых порах рост налоговых ставок позволяет увеличивать налоговые поступления. За точкой М рост налоговых ставок подрывает налоговую базу, а потому и сокращаются налоговые поступления. Конечно, самое лучшее решение проблемы - определить оптимальную налоговую ставку (точка М), т.е. найти компромисс, при котором казна получает наибольшие доходы, а налоги приемлемы для производителей. Однако дать какие-либо рекомендации раз и навсегда невозможно. Многое здесь достигается чисто опытным путем, путем постоянного контроля, учета эффекта и последствий текущей налоговой политики.

Налоги можно сравнить с прессом, который постоянно давит на производителей. Но давление такого пресса может быть более сильным или менее сильным, т.е. с помощью налогов можно регулировать экономические процессы, ускоряя или замедляя их развитие. Отметим некоторые важные области регулирующей функции налогов.

1. Стимулирование инвестиций

Во многих странах проводится политика ускоренной амортизации основного капитала, при этом в амортизационный фонд перечисляется часть прибыли фирм, которая не облагается налогом. Оборот капитальных инвестиций ускоряется, фирмы получают возможность быстрее использовать передовую технику и технологии.

Ту же цель преследует инвестиционный налоговый кредит. Он представляет собой отсрочку по уплате налога на определенный период фирмами, которые производят инвестиции в крупные научные исследования и модернизацию производства.

2. Развитие мелкого и среднего бизнеса

Отдача от инвестиций в этой сфере бизнеса происходит сравнительно быстро. Это касается также и мультиплицирующего эффекта, который за более или менее короткий срок расширяет совокупный спрос и национальный доход. Налоговые льготы позволяют фирмам, работающим в сфере мелкого или среднего бизнеса, значительно расширить объемы производства, особенно товаров народного потребления.

3. Ограничение вредных производств и производства устаревшей продукции. Это достигается главным образом за счет введения экологического налога.

4.Изъятие сверхдоходов

Изъятие личных сверхдоходов осуществляется с помощью прогрессивных налогов. Изъятие сверхприбыли фирм за счет эксплуатации природных ресурсов осуществляется с помощью специального налога, который передаёт государству, так называемую, природную ренту.

15.3 Дискреционная политика и политика автоматических стабилизаторов

Разработка государственного бюджета - одна из сфер экономической политики государства. Она называется налогово-бюджетной политикой. Эта политика направлена на формирование и использование государственных финансов с целью обеспечить экономический рост экономики в стране.

Различают двоякого вида налогово-бюджетную политику: дискреционную политику и политику автоматических стабилизаторов.

Дискреционная политика представляет собой сумму целенаправленных и сознательно используемых мероприятий в области налогообложения и государственных расходов, которые должны способствовать повышению занятости и увеличению объемов национального производства, а также успешной борьбе с инфляцией. Она определяет главные, стратегические направления в образовании финансовых средств государства и является, следовательно, результатом глубокого и кропотливого анализа положения дел в экономике и её возможностей. Дискреционная политика обсуждается в правительственных органах в течение длительного времени и затем законодательно оформляется в виде программ и законов.

Одна из главных проблем дискреционной политики состоит в том, что государственные расходы необходимо балансировать финансовыми ресурсами за счет налогов. Ограничимся тем, что государственные расходы осуществляются в виде государственных закупок. Они обеспечиваются финансовыми поступлениями - налогами, за вычетами трансфертов и субсидий, т.е. чистыми налогами.

Согласно кейнсианской теории налоги и государственные расходы влияют на совокупные расходы, совокупный спрос и объем национального производства. Эта зависимость отражена на рисунке 15.3., в так называемом “кейнсианском кресте”

Y₁ Y₀ Y₂

Рис.15.3. Влияние налогов и государственных расходов на объем национально производства

При исходном равновесном состоянии в т. Е совокупные расходы (С+J+G)0

совокупные расходы обеспечивают объём производства (Yo). Если совокупные расходы возрастут, за счёт увеличения налогов, тогда кривая совокупных расходов сместится вниз до положения (С+J+G)1 и возникнет новая точка равновесия Е1. произошёл эффект вытеснения частных инвестиций и снижение потребительских расходов. Как результат этого объём национального производства сократится до Y1. На рисунке это отображено маленькой стрелкой.

В дальнейшем, те же самые налоги, превращаются в финансовые источники государственных закупок, увеличивая их. В результате чего произойдёт сдвиг кривой совокупных расходов до положения (С+J+G)2 и как следствие возрастёт объём национального производства.

Причем происходит не простое восстановление объема Y₀ до Y₁, а прирост объема по сравнению с первоначальным от Y₀ до Y₂.

На графике это фиксируется большой стрелкой. Тут мы имеем дело с мультипликатором сбалансированного бюджета (Мсб). Суть этого мультипликатора заключается в том, что увеличение государственных расходов за счет равновесной суммы налогов вызывает прирост объемов национального производства на ту же величину, т.е.

Мсб	=	Прирост национального производства Равновесная величина налогов и госрасходов	= 1

Мультиплицирующее влияние государственных налогов дает возможность дифференцировать дискреционную политику в соответствии с фазами экономического цикла. В период неполной занятости приемлема стимулирующая дискреционная политика. Она предполагает, первое, увеличение государственных расходов с их мультиплицирующим эффектом; второе, стабилизацию и даже снижение налогов. Государственный бюджет при этом может сводиться с дефицитом. В стимулирующей дискреционной политике широко используются заемные средства.

В период высокой активности и приближения экономики к полной занятости приемлема сдерживающая дискреционная политика ( сокращение государственных расходов, рост налогов).

Дискреционная политика имеет весьма существенный недостаток. Появляется разрыв между принятием решений и их исполнением. Разрыв этот, или временной лаг, обусловлен тем, что требуется время для анализа и обсуждения бюджетных проектов и оформления их в законодательном порядке. Могут быть приняты такие решения, которые мало соотносятся с уже изменившейся экономической ситуацией. Например, в стране уже наступил подъем, а решения принимали с учетом того, что была безработица и спад. Чтобы сократить временный лаг и попытаться устранить его влияние проводится политика автоматических стабилизаторов. Автоматические стабилизаторы - это утвержденные правительством и действующие в рамках экономического цикла без вмешательства администрации инструменты налоговых поступлений. Классическим примером автоматического стабилизатора является прогрессивный налог. Если в стране подъем и увеличиваются доходы, то по мере увеличения доходов согласно существующей налоговой ставке, увеличиваются абсолютно и относительно налоговые поступления. При спаде налоговые поступления уменьшаются.

Другой пример - пособия по безработице и другие социальные выплаты. Они растут в период спада, а в период подъема уменьшаются.

15.4 Государственный долг и его последствия

Главное место в области формирования финансовых ресурсов государства, как уже отмечалось, занимает налоговая политика. Вместе с тем, надо отметить, что налоговая политика дополняется политикой финансирования бюджетного дефицита, что характерно для большинства стран, для которых налоговые поступления чаще всего недостаточны для покрытия всех государственных расходов.

Если мы еще раз обратимся к табл.15.1, то отметим, что дефицит правительство может профинансировать либо эмиссией денег, либо с помощью заимствований, или государственного долга. Эмиссия денег, или выпуск дополнительных денег с помощью печатного станка - это прямая дорога к инфляции. Такие дополнительные деньги ничем не обеспечены, они не являются символами реально произведенных товаров и услуг. Поэтому в некоторых странах запрещено прибегать к такой мере или допускается в определенных пределах (не выше 3-4% в год).

Наиболее распространенной мерой финансирования дефицита является государственный долг. Как и любой долг, государственный долг представляет собой финансовые ресурсы, которые государство, на определенный период, берет у их владельцев и использует в своих целях. В данном случае формой перехода финансовых ресурсов от их владельцев к государству является не изъятие, как это делается через налоги, а заем. Государственный долг образуется за счет займа финансовых ресурсов. Это означает: государственный долг должен быть возвращен; государство по займу должно выплатить проценты.

Государственный долг образуется посредством двух форм займа: внутреннего и внешнего. Внутренний займ, или внутренний долг, осуществляется через выпуск государственных облигаций, их погашение и выплату процента. Внешний займ, или внешний государственный долг, осуществляется через кредиты иностранных государств, их возврат и выплату процентов по международному рыночному проценту.

По своей природе заемные финансовые ресурсы, которые образуют государственный долг, - часть реальных доходов, их, так же как и налоги, можно причислить к живым, обеспеченным деньгам. С экономической точки зрения использование таких ресурсов выгодно. Финансирование через государственный долг расширяет его масштабы и воздействие на развитие экономики. Считается, что заемные финансовые ресурсы (внутренние и внешние) используются достаточно эффективно, если их доля, а также доля процентов по обслуживанию государственного долга в производимом валовом внутреннем продукте стабильна или значительно не изменяется в сторону повышения. Существует особый критерий предельной задолженности страны - критерий Маастрихта, который устанавливает величину заемных средств приблизительно 60% ВВП. Если задолженность страны приблизились к этой отметке или превысила её, наступает дефолт. Государство объявляет себя банкротом, т.е. отказывается возвращать заемные средства и платить по ним проценты.

Государственный долг отвлекает часть доходов в бюджете и таким образом уменьшают совокупный спрос и возможности экономического роста . Происходит ограничение потребительского спроса поскольку приобретение населением государственных облигаций снижает ликвидность денег. Ограничивается также и инвестиционный спрос в частном секторе экономики; покупка фирмами государственных облигаций уменьшает предложение финансовых ресурсов в стране, что приводит к росту процентной ставки и издержек инвестирования.



Термины и понятия

Государственный бюджет.

Дефицит бюджета.

Налоговая ставка и налоговая база

Дискреционная политика.

Автоматические стабилизаторы.

Государственный долг.



Вопросы для самостоятельной работы и самоконтроля

1. Каковы основные статьи доходной и расходной части государственного бюджета?

2. В чем отличие прямых налогов от косвенных?

3. В чем экономический смысл кривой Лаффера?

4. Что такое дискреционная политика?

5. За счет каких средств государство может про финансировать дефицит бюджета?.

6. Как рассчитывается мультипликатор сбалансированного бюджета?



Глава 16. Доходы населения и социальная политика

Цель и задачи изучения темы

Цель изучения темы сформировать: понимание теоретических основ государственного регулирования экономики, социальной политики государства и ее основных направлений; общекультурные личностные качества студента, его способность применять знания основ социальной политики в сфере будущей профессиональной деятельности.

В процессе изучения темы будут решены следующие задачи:

Студент будет знать основы формирования доходов населения и причины их неравенства, методы определения уровня жизни, понятия и закономерности формирования и развития социальной политики государства, направленной на повышение благосостояния, реализацию принципов экономической эффективности и социальной справедливости.

Студент будет уметь самостоятельно: анализировать различные точки зрения на формирование социальной политики государства, на сочетание государственных и рыночных механизмов воздействия на доходы населения, на реализацию принципа социальной справедливости; применять экономическую терминологию, лексику и основные экономические категории по проблемам социальной политики государства; проводить укрупненные расчеты показателей, характеризующих уровень жизни и уровень доходов населения.

Студент будет владеть методами микро- и макроэкономического анализа социальной политики государства, уровня, динамики и системы распределения доходов населения.

Требования Федерального государственного образовательного стандарта высшего профессионального образования к результатам освоения содержания темы:

В процессе изучения темы у студентов будут формироваться следующие общекультурные компетенции:

владение культурой экономического мышления; формирование способности к обобщению, анализу, восприятию информации по государственной социально-экономической политике и выбору путей реализации принципа социальной справедливости при распределении доходов;

умение верно, убедительно, аргументировано дискутировать, логично и ясно строить устную и письменную речь в процессе обсуждения материалов данной темы;

умение использовать в своей деятельности нормативные правовые документы по формированию государственной социально-экономической политики;

способность ориентироваться в теоретических и практических вопросах, связанных с формированием первичных и располагаемых доходов, расчетом прожиточного минимума, с возникновением и решением проблемы неравенства в доходах, с особенностями социальной политики государства;

способность использовать основные положения и методы социальных, гуманитарных и экономических наук при решении задач в области социальной политики государства;

способность анализировать социально-значимые проблемы и процессы, связанные с достижением справедливости в распределении доходов, с доступностью социальных благ, с формированием политики занятости населения, с обеспечением его социальной защиты.

16.1 Доходы населения и уровень жизни

Народное благосостояние зависит от объемов валового национального дохода. Чем больше валовой национальный доход, тем выше в целом народное благосостояние. Однако это не дает ответа на вопрос, как распределено произведенное богатство, кому и сколько досталось, кто какое положение занимает в так называемой “социальной лестнице”, где каждый человек или социальная группа населения занимает особое место в соответствии с полученными доходами.