Совершенствование управления денежными средствами и их эквивалентами на предприятии (на примере ОАО "Пензадизельмаш")

За все годы завод выпустил более 20, 5 тыс. дизель генераторов и более 205 тыс. турбокомпрессоров.

Основными видами деятельности Общества, фактически осуществляемыми в течение 2010 года, являлись:

- производство и реализация дизелей и дизель - генераторов для маневровых тепловозов, мини ТЭЦ, судовой и стационарной энергетики, тяговых агрегатов горно-рудной промышленности и для использования в агрегатах другого назначения (газотепловозы, путевые ж.д. машины и др.);

- производство и реализация турбокомпрессоров и других дизельных узлов;

- производство капитального ремонта дизельных двигателей и турбокомпрессоров;

- производство и реализация запасных частей выпускаемых машин; проведение совместных работ и получение государственных заказов;

- сервисное обслуживание выпускаемых изделий и оборудования; торговая и посредническая деятельность; внешнеэкономическая деятельность по профилю своей специализации [15].

Продукция ОАО «Пензадизельмаш» сертифицирована Государственным учреждением «Регистр сертификации на федеральном железнодорожном транспорте».

К основным видам выпускаемой продукции относятся:

- Дизели Д50 (тепловозные дизели 1-ПД4А, 1-ПД4Д, 1-ПД4В, 1-ПД4Е, газодизель ГДГ-50, судовые дизели Д50, стационарные источники питания ПД5), текущий и капитальный ремонт дизелей;

- турбокомпрессоры (для тепловозных дизелей, судовых дизелей, стационарных источников питания, большегрузных автосамосвалов, газомотокомпрессоров), текущий и капитальный ремонт турбокомпрессоров;

- запасные части к дизелям и турбокомпрессорам, изделиям по кооперации по заказам других производителей [15].

Объем товарной продукции ОАО «Пензадизельмаш» в 2010 году составил 1 208 315 млн. руб., что на 32, 7 % выше уровня 2009 года, но на 30, 2 % ниже уровня 2008 года, что следует из таблицы 2.1.

Таблица 2.1

Анализ выпуска продукции за 2008 - 2010 годы

Наименование	Ед. изм.	Выпуск за 2008 - 2010 годы
		2008 год	2009 год	2010 год	Изменение 2010 года относительно 2009 года
					(+,-)	%
Дизели	шт.	200	70	127	57	81
	тыс. руб.	1 189 960	429 542	731 865	302 323	70
Дизель 1-ПД4Д	шт.	125	53	65	12	23
	тыс. руб.	785 867	343 353	421 094	77 741	23
Дизель 1-ПД4А	шт.	67	12	50	38	317
	тыс. руб.	383 526	64 708	283 447	218 739	338
Дизель 5Д50М	шт.		2		-2
	тыс. руб.		11 842		-11 842
Дизель 6Д50М	шт.		1		-1
	тыс. руб.		5 085		-5 085
Ремонт дизеля	шт.	8	2	12	10	500
	тыс. руб.	20 567	4 554	27 324	22 770	500
Турбокомпрессоры	шт.	700	477	430	-47	-10
	тыс. руб.	120 944	115 672	99 399	-16 273	-14
Запасные части	тыс. руб.	302 178	295 658	317 963	22 305	8
Изделия по кооперации	тыс. руб.	115 999	67 289	56 310	-10 979	-16
Прочая продукция	тыс. руб.	2 480	2 261	2 778	517	23
Итого	тыс. руб.	1 731 561	910 422	1 208 315	297 893	33

Структура товарного выпуска продукции за 2010 год приведена на рисунке 2.1.

Рис. 2.1. Структура товарного выпуска в 2010 году

Среди крупнейших заказчиков ОАО «Пензадизельмаш» в настоящее время можно выделить ОАО «РЖД», ОАО Брянский машиностроительный завод (г. Брянск), ОАО «Звезда» (г. Санкт-Петербург), Волжский дизель им. Маминых (г. Балаково), Первомайский машиностроительный завод (г. Первомайск), ОАО «Коломенский машиностроительный завод» (г. Коломна), ОАО «Метровагонмаш» (г. Мытищи). Постоянными иностранными заказчиками продукции предприятия являются: Монгольские железные дороги, железные дороги Узбекистана и Казахстана, БЕЛЖЕЛДОРСНАБ УП Белорусской железной дороги. По прямым поставкам продукция завода экспортируется в страны Прибалтики, Сирию, Украину, Республику Куба.

На ОАО «Пензадизельмаш» принята линейно-функциональная структура управления (см. приложение 9).

Рассмотрим технико-экономические показатели предприятия за отчетный период. Данные представлены в таблице 2.2.

Таблица 2.2

Основные технико-экономические показатели ОАО «Пензадизельмаш» за 2008-2010 годы

Показатели	2008 год	2009 год	2010 год
1. Выручка	1 778 947	928 738	1 332 014
2. Себестоимость	1 389 533	793 165	1 105 054
3. Валовая прибыль	389 414	135 573	226 960
4. Чистая прибыль	41 351	-88 995	6 598
5. Производительность труда	657,89	399,48	533,71
6. Численность персонала	2 632	2 279	2 264
7. Среднемесячная заработная плата	13 517	9 370	10 422

По данным таблицы 2.2 можно сказать, что произошло уменьшение выручки предприятия в сравнении с 2008 годом. Однако наблюдается значительное ее увеличение в сравнении с 2009 годом. Это является положительной тенденцией и свидетельствует об эффективной работе предприятия. Отрицательным моментом является увеличение себестоимости предприятия за счет увеличения цен на материалы и сырье, увеличение коммерческих расходов. Также нежелательным для предприятия является снижение чистой прибыли, поскольку прибыль является конечным финансовым результатом, к которому стремится предприятие. Это говорит о, существующих проблемах на предприятии.

Сегодня на предприятии работает 2 264 человека. Фонд заработной платы составляет 283 151 тыс. руб., что по сравнению с 2009 годом выше на 10, 5 %, но ниже на 26, 3 % по сравнению с 2008 годом. Снижение фонда заработной платы обусловлено снижением количества сотрудников на 15 человек в сравнении с 2009 годом и на 368 человек в сравнении с 2008 годом. Средняя заработная плата в 2010 году в сравнении с 2009 годом увеличилась на 11, 3 %, в сравнении с 2008 годом наблюдается снижение на 22, 9 %, что связано с сокращением численности работников в связи с кризисной обстановкой в стране и соответственно уменьшением фонда заработной платы. Чтобы выжить в жесткой конкурентной борьбе ОАО «Пензадизельмаш» осваивает выпуск новой более совершенной продукции.

Предприятие делает шаги для обновления устаревшего станочного парка, производится реконструкция зданий и сооружений (ремонт крыш, парапетов, бытовых помещений цехов основного и вспомогательного производства). Основная доля инвестиций в настоящий момент приходится на: поддержание и воспроизводство существующих мощностей (11%); на расширение производства, реконструкцию производственных процессов (35%); НИОКР и НИОТР (51 %); информационные технологии (3%).

ОАО «Пензадизельмаш» ведет финансовую и статистическую отчетность в порядке, установленном действующим законодательством РФ.

Управление финансами осуществляет отдел по финансам и экономике, имеющий следующую структуру, показанную на рисунке 2.2.

Размещено на http://www.allbest.ru/

Размещено на http://www.allbest.ru/

Рисунок 2.2. Структура отдела по финансам и экономике

В подчинении финансового директора находятся финансовый отдел, планово - экономический отдел, отдел труда и заработной платы, бухгалтерия.

1. Финансовый отдел заведует вопросами финансовой деятельности предприятия - финансовых отношений с контрагентами, бюджетом и внебюджетными фондами, страховыми и инвестиционными организациями, а также занимается составлением бюджетов по предприятию в целом и по подразделениям.

2. Планово - экономический отдел составляет текущие и перспективные планы, осуществляет технико-экономический анализ производственно-хозяйственной деятельности предприятия.

3. Отдел труда и заработной платы разрабатывает нормативы по труду и мероприятия по повышению производительности труда, осуществляет руководство и контроль за проведением на предприятии правильной политики в области нормирования, тарификации, оплаты труда и внедряет передовые формы организации и оплаты труда.

4. Бухгалтерия занимается ведением бухгалтерского учета и отчетностью об использовании средств предприятия, определяет результаты хозяйственной деятельности.

На основании приказа № 897 от 31.12.2009 года «Об учетной политике на 2010 год» предприятие осуществляет свою финансовую и экономическую деятельность на основании Федерального закона «О бухгалтерском учете» от 21 ноября 1996 года № 129-ФЗ; Гражданского кодекса Российской Федерации; Налогового кодекса Российской Федерации; Плана счетов бухгалтерского учета финансово-хозяйственной деятельности организаций и Инструкции по применению Плана счетов бухгалтерского учета финансово-хозяйственной деятельности организаций, утвержденные приказом Минфина РФ от 31 октября 2000 года № 94н; Положения по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в Российской Федерации, утвержденное приказом Минфина РФ от 29 июля 1998 года № 34н; Положения по бухгалтерскому учету «Учетная политика организации» ПБУ 1/2008; Положения по бухгалтерскому учету “Бухгалтерская отчетность организации” (ПБУ 4/99); Положения по бухгалтерскому учету “Учет материально-производственных запасов” (ПБУ 5/01); Положения по бухгалтерскому учету “Учет основных средств” (ПБУ 6/01); Положения по бухгалтерскому учету “Доходы организации” (ПБУ 9/99); Положения по бухгалтерскому учету “Расходы организации” (ПБУ 10/99); Положения по бухгалтерскому учету “Учет договоров строительного подряда” (ПБУ 2/2008); Положения по бухгалтерскому учету “Учет активов и обязательств, стоимость которых выражена в иностранной валюте” (ПБУ 3/2006); Положения по бухгалтерскому учету “Учет нематериальных активов” (ПБУ 14/2000); Положения по бухгалтерскому учету “Учет расходов по займам и кредитам» (ПБУ 15/2008); Положения по бухгалтерскому учету “Учет расходов на научно-исследовательские, опытно-конструкторские и технологические работы” (ПБУ 17/02); Положения по бухгалтерскому учету “Учет расчетов по налогу на прибыль ” (ПБУ 18/02); Положения по бухгалтерскому учету “Учет финансовых вложений” (ПБУ 19/02); других Положений по бухгалтерскому учету [15].

Рассмотрим финансовую модель деятельности предприятия ОАО «Пензадизельмаш» на рисунке 2.3:



Рисунок 2.3. Финансовая модель деятельности предприятия

По данным рисунка видно, что отдел финансов и экономики неразрывно связан с отделом по производству, также можно увидеть ответственных лиц за основные финансовые документы.

2.2 Эффективность управления денежными средствами и их эквивалентами ОАО «Пензадизельмаш»

По данным бухгалтерской отчетности ОАО «Пензадизельмаш» проведем анализ финансового состояния предприятия.

Финансовая устойчивость предприятия - это его способность функционировать и развиваться, сохранять равновесие своих активов и пассивов в изменяющейся внешней и внутренней среде, гарантирующее его постоянную платежеспособность и инновационную привлекательность в границах допустимого уровня риска [24, c. 256].

Составим таблицу, характеризующую состав, структуру и динамику имущества предприятия (см. приложение 10).

С помощью горизонтального и вертикального анализа данных можно получить наиболее общее представление об имевших место качественных изменениях в структуре актива, а также динамике этих изменений.

Из данных приложения 10 видно, что активы ОАО «Пензадизельмаш» к 2010 году в сравнении с 2008 годом уменьшились на 131 129 тыс. руб. за счет уменьшения дебиторской задолженности на 131 544 тыс. руб., в сравнении же с 2009 годом активы увеличились на 54 562 тыс. руб. за счет увеличения основных средств, объемов денежных средств.

На протяжении 3 лет (2008 - 2010 гг.) на предприятии резко сокращается доля оборотных активов в общих активах. Положительной тенденцией можно считать сокращение дебиторской задолженности в 2010 году по сравнению с 2008 годом на 131 544 тыс. руб. В связи с этим сократилась и доля ее в общих активах. Следующий шаг в оценке баланса - это анализ состава и динамики его пассивов.

Пассив баланса отражает источники финансирования средств предприятия и показывает величину средств, вложенных в хозяйственную деятельность предприятия, а также степень участия в создании имущества организации.

Для анализа состава, структуры и динамики пассивов составим приложение 11.

Анализируя данные приложения 11, можно сказать, что пассивы предприятия в 2010 году в сравнении с 2008 годом уменьшились, в сравнении же с 2009 годом, напротив, наблюдается увеличение. Темп роста пассивов за последний год составил около 8 %.

Сокращение пассивов относительно 2008 года произошло за счет резкого снижения собственных средств.

Рост источников в 2010 году относительно 2009 года произошел в основном за счет увеличения займов и кредитов на 26 594 тыс. руб.

Рост в динамике кредиторской задолженности, займов и кредитов, малая обеспеченность собственными средствами является отрицательной тенденцией, так как свидетельствует о проблемах с платежами у ОАО «Пензадизельмаш».

Для успешной работы предприятия необходима постоянная оценка финансового состояния, при его ухудшении необходимо понимать из-за чего это произошло и как исправить положение.

Четкое знание взаимосвязей коэффициентов позволяет проводить качественную диагностику предприятия и строить эффективное управление на основании минимума показателей.

Задача отдела финансов и экономики определить причины, которые привели к изменению финансового положения предприятия. Причем, необходимо установить не только причины проблем, если они имеются, но и причины успехов.

Показатели, характеризующие обеспеченность активов собственными оборотными средствами, а также независимость по каждому элементу активов и по имуществу в целом приведены в таблице 2.3.

Коэффициенты рассчитаны по формулам 1.1 - 1.8.

Таблица 2.3

Коэффициенты финансовой устойчивости ОАО «Пензадизельмаш»

Наименование коэффициента	Норма	Значения на конец 2008 года	Значения на конец 2009 года	Значения на конец 2010 года	Отклонение 2010 года относительно 2008 года	Отклонение 2010 года относительно 2009 года
К концентрации СК (автономии)	?0,5	0,32	0,27	0,26	-0,06	-0,01
К финансовой зависимости	?1,82	3,17	3,7	3,85	+0,68	+0,15
К маневренности СК	?0,5	0,31	-0,34	-0,43	-0,74	-0,09
К концентрации ЗК	?0,5	0,68	0,73	0,74	+0,06	+0,01
К структуры долгосрочных вложений	?0,5	0,15	0,02	0,03	-0,12	-0,01
К долгосрочного привлечения заемных средств	?0,5	0,11	0,03	0,01	-0,1	-0,02
К структуры ЗК	?0,5	0,06	0,01	0,02	-0,04	+0,01
К соотношения заемных и собственных средств	?1	2,17	2,67	2,85	+0,68	+0,18

По данным таблицы 2.3 видно, что не все показатели, характеризующие финансовую устойчивость оптимальны.

Коэффициент автономии на предприятии ниже нормы практически в 2 раза, что говорит о том, что не по всем обязательствам предприятие готово ответить за счет собственных средств. Значение коэффициента на протяжении анализируемого периода в сравнении и с 2008 годом снизилось на 0,06, в сравнении же с 2009 годом произошло снижение показателя на 0,01, то есть собственникам принадлежат уже не 32 %, а лишь 26 % в стоимости имущества.

Значение коэффициента финансовой зависимости превышает допустимые нормы, объем заимствования дополнительных финансовых средств достиг критического значения, предприятие очень зависимо от привлеченных финансовых средств.

Коэффициент маневренности собственного капитала достиг отрицательного значения, что говорит об уменьшении удельного веса собственных оборотных средств, в объеме собственного капитала. Показатель имеет тенденцию к снижению во времени, что не является положительным моментом.

Коэффициент концентрации заемного капитала находится выше нормы в 1,5 раза, что свидетельствует о том, что инвесторам и кредиторам не стоит рассматривать данное предприятие, как объект вложения капитала, это очень рискованно.

Коэффициент структуры долгосрочных вложений, показывает какая часть основных средств сформирована с помощью долгосрочных кредитных ресурсов. Так, в 2008 году 15% основных средств было сформировано за счет долгосрочных кредитных ресурсов, а уже к 2010 году этот показатель сократился до 3%.

Расчет коэффициента долгосрочного привлечения заемных средств показал, что в 2008 году 11% в источниках формирования внеоборотных активов пришлось на долгосрочные заемные средства, а в 2010 году показатель сократился до 1%.

Расчет коэффициента структуры заемного капитала показал, что предприятию необходимо в перспективе осуществить погашение долгосрочных обязательств в размере 2% от доли общего заемного капитала.

Анализ показал, что в ОАО «Пензадизельмаш» преобладают краткосрочные обязательства.

Коэффициент соотношения заемных и собственных средств завышен в 2,5 раза, что еще раз подтверждает высокую роль заемных средств на предприятии. Чем меньше финансовый рычаг, тем устойчивее положение. С другой стороны, заемный капитал позволяет увеличить коэффициент рентабельности собственного капитала, то есть получить дополнительную прибыль на собственный капитал.

Так, как в целом большинство показателей не соответствуют нормам, можно сделать вывод о том, что предприятие имеет крайне не устойчивое финансовое состояние.

На основании данных таблиц 1.2, 1.3 проведем анализ платежеспособности и ликвидности предприятия. Предприятие считается платежеспособным, если его общие активы больше, чем долгосрочные и краткосрочные обязательства. Предприятие считается ликвидным, если его текущие активы превышают текущие обязательства.

Баланс считается абсолютно ликвидным при следующих соотношениях групп активов и обязательств:

А₁ ? П₁; А₂ ? П₂; А₃ ? П₃; А₄ ? П₄.

Анализ ликвидности баланса ОАО «Пензадизельмаш» приведен в таблице 2.4.

Таблица 2.4

Анализ ликвидности баланса ОАО «Пензадизельмаш»

Актив	2008 год	2009 год	2010 год	Пассив	2008 год	2009 год	2010 год
А1	19 246	7 702	20 090	П1	208 595	138 727	152 427
А2	235 896	100 142	104 352	П2	278 955	279 406	306 000
A3	331 927	268 304	280 084	ПЗ	46 198	18 919	26 589
А4	199 378	224 608	250 792	П4	252 699	163 704	170 302
Баланс	786 447	600 756	655 318	Баланс	786 447	600 756	655 318

Исходя из данных таблицы 2.4, в 2008 году:

А₁ ? П₁; А₂ ? П₂; А₃ ? П₃; А₄ ? П₄.

Исходя из данных таблицы 2.4, в 2009 году:

А₁ ? П₁; А₂ ? П₂; А₃ ? П₃; А₄ ? П₄.

Исходя из данных таблицы 2.4, в 2010 году:

А₁ ? П₁; А₂ ? П₂; А₃ ? П₃; А₄ ? П₄.

Данные таблицы 2.4 свидетельствуют о большой сумме медленно реализуемых и труднореализуемых активов. Предприятие не полностью покрывает все свои обязательства по отдельным видам пассивов. В отдельные периоды наблюдаются показатели платежного излишка (АЗ>ПЗ), это в основном связано с отсутствием показателей краткосрочных пассивов и долгосрочных пассивов.

Для анализа ликвидности предприятия необходим расчет коэффициентов, представленных в таблице 2.5, 2.6.

Расчет показателей произведен по формулам 1.9 - 1.17.

Сопоставление ликвидных средств и обязательств позволяет также вычислить показатели перспективной и текущей ликвидности по формулам 1.18, 1.19.

Таблица 2.5

Анализ ликвидности предприятия

Наименование коэффициента	Норма	Значения на конец 2008 года	Значения на конец 2009 года	Значения на конец 2010 года	Отклонение 2010 года относительно 2008 года	Отклонение 2010 года относительно 2009 года
Величина СОС		78258	-55576	-73212	-151470	-17636
Маневренность СОС	>0,1	0,25	-0,14	-0,27	-0,52	-0,13
К текущей ликвидности	>2	1,15	0,87	0,85	-0,3	-0,02
К быстрой ликвидности	>1	0,5	0,25	0,26	-0,24	+0,01
К абсолютной ликвидности	?0,2	0,04	0,02	0,04	-	+0,02
Доля оборотных средств в активах		0,75	0,63	0,62	-0,13	-0,01
Доля СОС в общей их сумме		0,13	-0,15	-0,18	-0,05	-0,03
Доля запасов в оборотных средствах		0,57	0,71	0,69	+0,12	-0,03

Показатель величины собственного оборотного капитала на протяжении исследуемого периода имеет тенденцию к снижению, что не является благоприятным моментом для состояния предприятия.

Коэффициент маневренности собственных оборотных средств последние 2 года находится в отрицательном состоянии, что говорит о невозможности пополнения оборотных средств в случае необходимости за счет собственных источников.

Несоответствие коэффициента текущей ликвидности нормативному значению, свидетельствует о превышении текущих обязательств над текущими активами предприятия.

Расчет коэффициента быстрой ликвидности также показал отклонение показателя от нормы, это говорит о том, что в случае вынужденной реализации производственных запасов на покрытие обязательств будет недостаточно.

Расчет коэффициента абсолютной ликвидности показал достаточно невысокий результат, что свидетельствует о том, что в случае необходимости лишь малая часть краткосрочных заемных средств сможет быть погашена немедленно.

Снижение показателей ликвидности произошло за счет того, что в основном предприятие привлекает краткосрочные кредиты на финансирование капитальных затрат. Для сохранения в приемлемом состоянии показателей ликвидности величина капитальных затрат не должна превышать сумму заработанной за период прибыли и привлеченного за период долгосрочного кредитования. Однако получить долгосрочное кредитование удается далеко не каждому предприятию.

Таблица 2.6

Анализ ликвидности предприятия за 2008 - 2010 годы

Показатель	2008 год	2009 год	2010 год
Текущая ликвидность	-232408	-310289	-333985
Перспективная ликвидность	285729	249385	253495

Более наглядно анализ текущей и перспективной ликвидности за 2008 - 2010 год представим на рисунке 2.4.



Рисунок 2.4. Анализ ликвидности предприятия за 2008-2010 годы

Данные таблицы 2.6 свидетельствуют о том, что предприятие имеет недостаточно активов, чтобы покрыть обязательства, то есть предприятие неплатежеспособно на ближайший рассматриваемый промежуток времени. Данные таблицы подтверждают вывод, о невозможности улучшения платежеспособности в ближайшее время.

Из-за отсутствия долгосрочных пассивов этот показатель равен величине медленно реализуемых активов. Перспективная ликвидность отражает имеющийся платежный излишек, что является благоприятным фактором.

Доходность организации характеризуется абсолютными и относительными показателями. Абсолютный показатель доходности - это сумма прибыли. Относительный показатель доходности - уровень рентабельности.

Для анализа рентабельности используются данные формы № 2 «Отчет о прибылях и убытках» и бухгалтерский баланс.

Существуют различные коэффициенты, характеризующие рентабельность. Рассчитаем показатели рентабельности для ОАО «Пензадизельмаш» по формулам 1.20 - 1.24. Результаты расчетов представлены в таблице 2.7.

Таблица 2.7

Показатели рентабельности

Показатели	2008	2009	2010	Изменения 2010 года относительно 2008 года	Изменения 2010 года относительно 2009 года
Чистая прибыль	41351	-88995	6598	-34753	+95593
Рентабельность продукции	0,07	0,05	0,04	-0,03	-0,01
Рентабельность основной деятельности	0,08	-0,04	0,04	-0,04	+0,08
Рентабельность совокупного капитала	0,05	-0,15	0,01	-0,04	+0,16
Рентабельность собственного капитала	0,17	-0,54	0,04	-0,13	+0,58
Период окупаемости собственного капитала	6,45	-1,5	13,4	6,95	+14,9

В 2009 году показатели в основном имеют отрицательные значения из-за отсутствия прибыли.

На протяжении всего анализируемого периода наблюдается уменьшение показателя рентабельности собственного капитала по чистой прибыли. Он уменьшился с 0,17 % в 2008 году до приблизительно - 0,54 % в 2009 году, затем произошло увеличение до 0,04 в 2010 году.

Результаты расчета показывают, что предприятие использовало собственный каптал в течение 2008 года в сумме 248 541 тыс. руб. и получило нетто прибыли в сумме 41 351 тыс. руб.

Произошло снижение рентабельности всего капитала, что, возможно, является следствием образования излишних запасов товарно-материальных ценностей.

Рентабельность продукции показывает, производство, какого вида продукции наиболее прибыльно на предприятии. На предприятии ОАО «Пензадизельмаш» значение этого показателя имеет тенденцию к снижению, что говорит о снижении спроса на продукцию.

Как видно из таблицы 2.7, основные показатели рентабельности: чистая прибыль, рентабельность продукции, за отчетный период уменьшились, также увеличился период окупаемости собственного капитала, а рентабельность основной деятельности, совокупного капитала, собственного капитала начала постепенно увеличиваться. В основном это объясняется увеличением себестоимости продукции. Нужно обратить внимание на показатели, имеющие тенденцию к снижению. Предприятию необходимо улучшить эти показатели путем эффективного использования капитала и материальных ресурсов.

Использование денежных средств на покрытие текущих затрат ОАО «Пензадизельмаш» определяется анализом движения денежных потоков, который основывается на двух методах: косвенный и прямой.

На основании описанных методов анализа, произведем оценку всех направлений поступления (притоки) и выбытия (оттоки) денежных средств предприятия прямым и косвенным методами.

Вначале проведем анализ денежных средств ОАО «Пензадизельмаш» косвенным методом. По данным бухгалтерского баланса (форма №1) можно рассчитать изменения по статьям баланса за 2008, 2009, 2010 годы, обязательно проставляя соответствующие знаки «+» или «-» (см. приложения 12, 13, 14). Сгруппируем все статьи баланса по видам деятельности предприятия, показанные в таблице 2.8. По каждому виду деятельности определяем сальдо потока денежных средств с учетом знака, указывающего на приток или отток денежных средств.

Таблица 2.8

Сгруппированные статьи баланса по видам деятельности ОАО «Пензадизельмаш»

Статья	Наименование	2008 год	2009 год	2010 год
Текущая
210	Запасы	+54991	-63394	+11228
220	НДС	-2281	-321	+385
240	Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)	+146699	-135754	+5371
260	Денежные средства	+14757	-11544	+12388
270	Прочие оборотные активы	+163	+92	+167
620	Кредиторская задолженность	+79767	-69868	+13700
Финансовая
410	Уставный капитал	0	0	0
470	Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	+43442	-88995	+6598
510	Займы и кредиты (долгосрочные обязательства)	0	0	0
515	Отложенные налоговые обязательства	0	-19609	+1950
610	Займы и кредиты (краткосрочные обязательства)	+128955	+451	+26594
Инвестиционная
120	Основные средства	+56660	+23051	+31142
130	Незавершенное строительство	-9503	+3678	-1305
140	Долгосрочные финансовые вложения	-29	-14	0
250	Краткосрочные финансовые вложения	-1993	0	0

С помощью косвенного метода руководство предприятия может контролировать свою текущую платежеспособность, принимать оперативные решения по стабилизации и оценить возможность осуществления дополнительных инвестиций.

Методика оценки движения денежных средств в ОАО «Пензадизельмаш» прямым методом достаточно, проста.

Расчет, приведенный в приложениях 15, 16 по прямому методу показал, что сумма поступивших денежных средств за 2008 год составила 2 645 310 тыс. руб., при этом отток денежных средств - 2 630 554 тыс. руб.; за 2009 год приток денежных средств составил 2 689 421 тыс. руб., отток - 2 704 873 тыс. руб.; за 2010 году денежных средств поступило на сумму 1 702 816 тыс. руб., при этом отток составил - 1 690 748 тыс. руб.

Сгруппированные статьи баланса по видам деятельности предприятия с учетом знака, указывающего на приток или отток денежных средств за 2008, 2009, 2010 года приведены в таблице 2.9.

Таблица 2.9

Сгруппированные статьи баланса по видам деятельности ОАО «Пензадизельмаш»

Статья	Наименование	2008 год	2009 год	2010 год
Текущая
470	Чистая прибыль	+43442	-88995	+6598
210	Запасы	+54991	-63394	+11228
220	НДС	-2281	-321	+385
240	Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)	+146699	-135754	+5371
270	Прочие оборотные активы	+163	+92	+167
620	Кредиторская задолженность	+79767	-69868	+13700
Сальдо		+318623	-358240	+37449
Финансовая
410	Уставный капитал	0	0	0
510	Займы и кредиты (долгосрочные обязательства)	0	0	0
515	Отложенные налоговые обязательства	0	-19609	+1950
610	Займы и кредиты (краткосрочные обязательства)	+128955	+451	+26594
Сальдо		+128955	-19158	+28544
Инвестиционная
120	Основные средства	+56660	+23051	+31142
130	Незавершенное строительство	-9503	+3678	-1305
140	Долгосрочные финансовые вложения	-29	-14	0
250	Краткосрочные финансовые вложения	-1993	0	0
Сальдо		+45135	+26715	+29837

Из поступившей за отчетный период суммы денежных средств наибольший удельный вес приходится на выручку от продажи работ, товаров и услуг, которая составила в 2008 году 71,9 %, в 2009 году 50,5 %, в 2010 году 87,6 %.

В оттоке денежных средств предприятия наибольший удельный вес приходится на приобретение товаров, услуг, сырья и иных оборотных активов в 2008 году 47,5 %, в 2009 году 29,8 %, в 2010 году 56,5 %.

Положительным моментом в движении денежных средств предприятия является превышение притока денежных средств над их оттоком в 2008, 2010 годах на 14 756 тыс. руб., 12 068 тыс. руб. соответственно.

Отрицательным моментом в движении денежных средств предприятия является превышение оттока средств над их притоком в 2009 году на 15 452 тыс. руб.

Таким образом, наиболее стабильное финансовое положение в ОАО «Пензадизельмаш» наблюдалось в 2008 году.

В приведенной таблице 2.10 видны изменения основных показателей, характеризующих финансовые результаты деятельности анализируемого предприятия.

В 2010 году по сравнению с 2008 годом выручка уменьшилась на 25, 12 %, в сравнении же данного показателя с 2009 годом увеличение произошло практически в 1,5 раза. Себестоимость проданных товаров в 2010 году по сравнению с 2008 годом уменьшилась на 20, 47 %, а в сравнении с 2009 годом произошло увеличение показателя на 39, 32 %.

При этом валовая прибыль (маржинальный доход) в 2010 году в сравнении с 2008 годом уменьшилась на 41, 72 %, однако относительно 2009 года наблюдается рост в 1,67 раз. «Расходы по продажам» в 2009 году имеют самый высокий показатель, в 2010 году относительно 2008 года расходы снизились практически на 50 %, относительно же 2009 года произошло снижение на 10 %. «Прибыль от продаж» имеет самый высокий показатель в 2008 году, в 2009 году на предприятии наблюдается убыток, но в 2010 году предприятию удается выйти на положительный результат, в сравнении с 2009 годом произошло увеличение показателя практически в 1,5 раза. Чистая прибыль имеет самый высокий показатель в 2008 году, в 2009 году - убыток, рост показателя относительно 2009 года составляет практически 100 %.

Таблица 2.10

Анализ и оценка финансовых результатов деятельности ОАО «Пензадизельмаш»

Показатель	2008 год (в тыс. руб.)	2009 год (в тыс. руб.)	2010 год (в тыс. руб.)	Отклонение 2010 года от 2008 «+», «-»	Отклонение 2010 года от 2009 «+», «-»	Темпы роста 2010 года относительно 2008 года, %	Темпы роста 2010 года относительно 2009 года, %
Выручка от продаж товаров, работ, услуг	1778947	928738	1332014	-446933	403276	74,88	143,42
Себестоимость проданных товаров	-1389533	-793165	-1105054	284479	-311889	79,53	139,32
Валовая прибыль	389414	135573	226960	-162454	91387	58,28	167,41
Коммерческие расходы	-28607	-16700	-15098	13509	1602	52,78	90,41
Прибыль (убыток) от продаж	132263	-41812	57257	-75006	99069	43,29	-136,94
Прочие доходы и расходы. Проценты к получению	1	0	0	-1	0	0,00	-
Проценты к уплате	-19420	-45286	-25617	-6197	19669	131,91	56,57
Прочие доходы	5074	13236	10443	5369	-2793	205,81	78,90
Прочие расходы	-50437	-34742	-29387	21050	5355	58,26	84,59
Прибыль (убыток) до налогообложения	67481	-108604	12696	-54785	121300	18,81	-11,69
Отложенные налоговые обязательства	0	19609	1950	1950	-17659	-	9,94
Текущий налог на прибыль	-28972	0	0	28972	0	0,00	-
Чистая прибыль (убыток) отчетного периода	41351	-88995	6598	-34753	95593	15,96	-7,41

2.3 Проблемы в управлении денежными средствами и их эквивалентами предприятия

Изучение организации системы внутреннего контроля на ОАО «Пензадизельмаш» позволяет оценить ее эффективность как среднюю.

Недостатки действующей системы контроля заключаются в том, что инвентаризация расчетов производится, не достаточно часто, сроки возникновения задолженности проверяются выборочно и нерегулярно, имеются случаи непредставления претензии.

Нерегулярное проведение инвентаризации задолженностей, отсутствие мониторинга платежей может привести к удорожанию стоимости финансовых ресурсов (в случае несвоевременного сбора дебиторской задолженности), а также к риску банкротства (в случае слабого управления кредиторской задолженностью).

Проблему неправильно организованных платежей можно охарактеризовать посредством специфики отрасли. В данном случае подразумевается некоторая отсрочка поступления денежных средств от заказчиков. Наличие существенной дебиторской задолженности и плохая работа с ней приводит к недостатку денежных средств для оплаты текущей деятельности предприятия.

Активы ОАО «Пензадизельмаш» к 2010 году в сравнении с 2008 годом уменьшились на 131 959 тыс. руб. за счет уменьшения дебиторской задолженности на 131 129 тыс. руб., в сравнении же с 2009 годом активы увеличились на 54 562 тыс. руб., за счет увеличения основных средств, объемов денежных средств.

На протяжении 3 лет (2008 - 2010 г.г.) резко сокращается доля оборотных активов в общих активах. Положительной тенденцией можно считать сокращение дебиторской задолженности в 2010 году по сравнению с 2008 годом на 131 544 тыс. руб. В связи с этим сократилась и доля ее в общих активах.

Пассивы предприятия в 2010 году в сравнении с 2008 годом уменьшились, в сравнении же с 2009 годом, напротив, наблюдается увеличение.

Сокращение пассивов относительно 2008 года произошло за счет резкого снижения собственных средств.

Рост источников в 2010 году относительно 2009 года произошел в основном за счет увеличения займов и кредитов на 26 594 тыс. руб.

Рост в динамике кредиторской задолженности, займов и кредитов, малая обеспеченность собственными средствами является отрицательной тенденцией, так как свидетельствует о проблемах с платежами у ОАО «Пензадизельмаш».

Баланс предприятия нельзя назвать ликвидным, так как не все соотношения групп активов и пассивов отвечают их условиям.

Анализ платежеспособности и ликвидности предприятия показал, что ОАО «Пензадизельмаш» имеет достаточно крупную сумму медленно реализуемых и труднореализуемых активов, предприятие не имеет возможности полностью покрыть все свои обязательства по отдельным видам пассивов.

Недостаточное внимание к планированию и управлению денежными потоками приводит к нехватке ликвидности, нарушениям в сроках оплаты, ухудшению взаимоотношений с контрагентами, необоснованному использованию дополнительных заемных средств и т. п.

Несоответствие коэффициентов финансовой устойчивости ОАО «Пензадизельмаш» нормативным показателям говорит о том, что не по всем обязательствам предприятие готово ответить за счет собственных средств, наблюдается тенденция к снижению доли собственного капитала в имуществе на предприятии, предприятие сильно зависит от заемных источников.

О растущей зависимости предприятия от кредиторов можно сделать выводы при снижении коэффициентов автономии (коэффициентов финансовой независимости).

На протяжении анализируемого периода значение коэффициента автономии в сравнении и с 2008 годом снизилось на 0,06, в сравнении же с 2009 годом произошло снижение показателя на 0,01, то есть собственникам принадлежат уже не 32 %, а лишь 26 % в стоимости имущества.

Коэффициент концентрации заемного капитала находится выше нормы в 1,5 раза, что свидетельствует о том, что инвесторам и кредиторам не стоит рассматривать данное предприятие, как объект вложения капитала, это очень рискованно.

В будущем низкая финансовая устойчивость предприятия грозит возможными проблемами в погашении обязательств, потерей самостоятельности.

На основании проведенных расчетов коэффициентов финансовой устойчивости ОАО «Пензадизельмаш» можно сделать вывод о том, что предприятие имеет крайне не устойчивое финансовое положение.

На основании анализа ликвидности и платежеспособности можно сделать ряд выводов:

- показатель величины собственного оборотного капитала на протяжении исследуемого периода имеет тенденцию к снижению, что не является благоприятным моментом для состояния предприятия;

- в случае необходимости пополнение оборотных средств за счет собственных источников представляется невозможным, производственных запасов на покрытие обязательств, будет недостаточно;

- лишь малая часть краткосрочных заемных средств сможет быть погашена немедленно.

Сопоставив ликвидные средства и обязательства, был проведен анализ коэффициентов текущей и перспективной ликвидности за период 2008 - 2010 годов. Он показал, что предприятие имеет недостаточно активов, чтобы покрыть обязательства, то есть предприятие неплатежеспособно на ближайший рассматриваемый промежуток времени. Полученные в ходе анализа данные подтверждают вывод, о невозможности улучшения платежеспособности в ближайшее время.

ОАО «Пензадизельмаш» использует в своей деятельности только краткосрочные кредиты и займы, использование долгосрочных кредитов и займов дало бы предприятию возможность использования заемных средств на более длительный срок и по сравнительно низким процентам.

Однако для предоставления банком долгосрочного кредита предприятию необходимо иметь достаточно устойчивое финансовое положение; безупречную деловую репутацию; также важно наличие ликвидного имущества, находящегося в собственности предприятия, предлагаемого в качестве залогового обеспечения банку; нередко предприятие готовит детальный бизнес-план.

Расчет показателей рентабельности показал, что производство продукции падает, это является следствием падения спроса со стороны заказчиков.

На протяжении всего анализируемого периода наблюдается уменьшение показателя рентабельности собственного капитала по чистой прибыли. Он уменьшился с 0,17 % в 2008 году до приблизительно - 0,54 % в 2009 году, затем произошло увеличение до 0,04 в 2010 году.

На практике это означает, что собственник получает доходы, неадекватно малые своим вложениям.

О снижающейся отдаче на вложенный в предприятие капитал говорит снижение показателей рентабельности.

Следствием снижения рентабельности и объемов прибыли является ухудшение финансового положения предприятия, сокращение источников и резервов развития.

На погашение убытков предприятие направляет часть оборотных средств и тем самым переходит в режим сокращенного воспроизводства.

Кроме того, произошло уменьшение выручки предприятия в сравнении с 2008 годом. Однако наблюдается значительное ее увеличение в сравнении с 2009 годом.

Отрицательным моментом является увеличение себестоимости предприятия за счет увеличения цен на материалы и сырье, увеличение коммерческих расходов. Также нежелательным для предприятия является снижение чистой прибыли, поскольку прибыль является конечным финансовым результатом, к которому стремится предприятие.

Положительным моментом в движении денежных средств предприятия является превышение притока денежных средств над их оттоком в 2008, 2010 годах на 14 756 тыс. руб., 12 068 тыс. руб. соответственно.

Отрицательным моментом в движении денежных средств предприятия является превышение оттока средств над их притоком в 2009 году на 15 452 тыс. руб.

По данным бухгалтерской отчетности ОАО «Пензадизельмаш» имело убыток от своей деятельности за 2009 отчетный год. Ситуации с переменчивыми финансовыми итогами за период в 3 года также являются показателем нестабильности экономического положения на предприятии.

В ОАО «Пензадизельмаш» на конец анализируемого периода за 2010 год кредиторская задолженность превышает дебиторскую задолженность. При этом кредиторская задолженность имеет тенденцию к увеличению.

Значительно увеличилась кредиторская задолженность перед персоналом, перед государственными внебюджетными фондами, задолженность по налогам и сборам.

На предприятии наблюдается отсутствие синхронности и сбалансированности оттоков и притоков.

Отдел по финансам и экономике ОАО «Пензадизельмаш» не имеет полной оперативной информации об источниках денежных поступлений, о суммах и сроках предстоящих платежей.

Предприятие достигло того критического порога, когда нет средств профинансировать даже сокращенное воспроизводство и платить по предыдущим обязательствам. Возникает угроза остановки производства или банкротства.

Тяжелое положение предприятия объясняется несоответствием его финансово-хозяйственных параметров параметрам окружающей среды, что в свою очередь обусловлено неверной стратегией, неадекватной организацией производственного процесса, отсутствием должного контроля анализа денежных потоков предприятия и, как следствие, слабым адаптированием к требованиям рынка.

Проблема управления денежными потоками предприятия является наиболее актуальной, поэтому необходимо создать такую систему управления денежными потоками, которая охватывала бы основные аспекты управления деятельностью предприятия:

- управление внеоборотными активами,

- товарно-материальными запасами,

- дебиторской и кредиторской задолженностью,

- кредитами банка,

- собственным капиталом.

Проведенное по данным бухгалтерской отчетности ОАО «Пензадизельмаш» (формы №4) исследование, позволило установить неблагоприятные тенденции в движении денежных средств активов предприятия, связанные с сокращением собственных средств и увеличением зависимости от внешних источников финансирования основной деятельности. Сложившаяся ситуация при отсутствии продуманной политики управления денежными средствами может отрицательно сказаться на ликвидности предприятия и его финансовом состоянии в целом в дальнейшем.

3. ПУТИ СОВЕРШЕНСТВОВАНИЯ УПРАВЛЕНИЯ ДЕНЕЖНЫМИ СРЕДСТВАМИ И ИХ ЭКВИВАЛЕНТАМИ ОАО «ПЕНЗАДИЗЕЛЬМАШ»

3.1 Мероприятия по совершенствованию управления денежными средствами и их эквивалентами предприятия

Основным документом для анализа денежных потоков является «Отчет о движении денежных средств», с помощью которого можно контролировать текущую платежеспособность предприятия, принимать оперативные решения по управлению денежными средствами и объяснять расхождение между финансовым результатом и изменением денежных средств.

Результаты проведенного выше анализа на основе бухгалтерских документов ОАО «Пензадизельмаш» можно использовать для выявления резервов оптимизации денежных потоков предприятия и обеспечения их сбалансированности на предстоящий период.

Оптимизация является одной из важнейших функций управления денежными потоками на ОАО "Пензадизельмаш", направленной на повышение их эффективности в предстоящем периоде.

Основными целями оптимизации денежных потоков предприятия ОАО "Пензадизельмаш" являются:

- обеспечение сбалансированности объемов денежных потоков;

- обеспечение синхронности формирования денежных потоков во времени;

- обеспечение роста чистого денежного потока предприятия.

Важными задачами, решаемыми в процессе оптимизации управления денежными потоками, являются:

1) Выявление и реализация резервов, позволяющих снизить зависимость предприятия от внешних источников привлечения денежных средств; обеспечение более полной сбалансированности положительных и отрицательных денежных потоков во времени и по объемам; повышение суммы и качества чистого денежного потока предприятия.

2) Планирование денежных потоков предприятия в разрезе различных их видов. Такое планирование носит прогнозный характер. Построение долгосрочных финансовых прогнозов всегда должно ориентироваться на повышение прибыли - максимизацию результатов деятельности.

3) Обеспечение эффективного контроля денежных потоков предприятия. Объектом такого контроля являются: выполнение установленных плановых заданий по формированию объема денежных средств и их расходованию по предусмотренным направлениям; равномерность формирования денежных потоков во времени; ликвидность денежных потоков и их эффективность. Эти показатели контролируются в процессе мониторинга текущей финансовой деятельности предприятия.

4) Планирование денежных потоков в ОАО "Пензадизельмаш", представляющее собой процесс выбора наилучших форм их организации на предприятии.

Повышение суммы чистого денежного потока предприятия может быть обеспечено за счет осуществления следующих основных мероприятий:

- снижения суммы постоянных, переменных издержек;

- осуществления эффективной налоговой политики, обеспечивающей снижение уровня суммарных налоговых выплат;

- заключения долгосрочных контрактов с поставщиками сырья, материалов и комплектующих, предусматривающих скидки, отсрочки платежей и другие льготы;

- осуществления эффективной ценовой политики, обеспечивающей повышение уровня доходности текущее деятельности;

- продажи неиспользуемых видов основных средств и нематериальных активов;

- усиления претензионной работы с целью полного и своевременного взыскания штрафных санкций.

Основными рекомендациями по совершенствованию управления денежными средствами для ОАО "Пензадизельмаш" являются:

1. Рекомендации по управлению денежными средствами:

- прогнозирование денежного потока. С помощью прогнозирования ОАО "Пензадизельмаш" сможет реагировать заранее на предстоящие изменения своего состояния, а не реагировать оперативно, когда в случае неблагоприятных тенденций развития приходится уже не избегать убытков, а стараться их уменьшить;

- разработка плана поступления и расходования денежных средств, это позволит пронаблюдать за величиной денежного потока, выявить нехватку или излишек средств еще до их возникновения и даст возможность скорректировать предпринимаемые действия.

2. Рекомендации по изысканию дополнительных денежных поступлений от основных средств предприятия:

- проанализировать степень использования имущества, для определения перечня имущества, не используемого в текущей хозяйственной деятельности; определить круг потенциальных покупателей излишнего имущества посредством изучения конкурентов или возможностей альтернативного использования рассматриваемого имущества;

- произвести сдачу в аренду (продажа) мало используемого имущества, оборудования.

3. Рекомендации по взысканию задолженности с целью ускорения оборачиваемости денежных средств:

- создать систему оценки покупателей, которая бы суммировала все риски, связанные с деловыми партнерами. Общая зависимость от таких партнеров будет включать их дебиторскую задолженность, товары на складе, подготовленные к отгрузке, продукцию в производстве, предназначаемую данным покупателям;

- установить формальные лимиты кредита каждому покупателю, которые будут определяться потребностями в денежных средствах, и оценкой финансового положения конкретного покупателя.

Формирование политики управления дебиторской задолженностью ОАО "Пензадизельмаш" имеет большое значение для управления его денежным оборотом, поскольку числящаяся на балансе предприятия дебиторская задолженность довольно значительна (на начало 2010 года - 98 981 тыс. руб., на конец 2010 года - 104 352 тыс. руб.).

Очевидно, что рост дебиторской задолженности увеличивает долю средств, которые предприятие не может использовать в течение достаточно длительного времени. Это создает предприятию проблемы в виде нехватки финансовых средств, для обеспечения бесперебойного функционирования производства и сбыта продукции.

Наличие просроченной дебиторской задолженности - явление отрицательное, так как оно замедляет оборот капитала, ухудшает структуру баланса, увеличивает потребность в кредитах.

Таким образом, ОАО "Пензадизельмаш" необходимо осуществлять контроль за формированием и погашением дебиторской задолженности.

4. Рекомендации, позволяющие управлять дебиторской задолженностью:

- контролировать состояние расчетов с покупателями по отсроченным (просроченным) задолженностям;

- по возможности ориентироваться на большее число покупателей с целью уменьшения риска неуплаты одним или несколькими крупными покупателями;

- следить за соотношением дебиторской и кредиторской задолженности: значительное превышение дебиторской задолженности создает угрозу финансовой устойчивости предприятия и делает необходимым привлечение дополнительных (как правило, дорогостоящих) источников финансирования;

- использовать способ предоставления скидок при досрочной оплате.

5. Рекомендации по изысканию дополнительных денежных поступлений от операций с акциями:

- по возможности осуществить продажу части акций с целью изыскания дополнительных денежных поступлений;

- полученные денежные средства от продажи акций можно вложить частями: часть - в покупку акций другого предприятия с целью извлечения дополнительного дохода в виде дивидендов, остальную часть средств разместить в депозит в банк с целью получения дохода в виде процентов, образующихся в ходе финансовых операций со вкладом, а также с целью сохранения покупательной способности сбережений, уменьшая эффект инфляции.

6. Рекомендации по улучшению платежеспособности предприятия:

- по возможности стоит осуществлять сокращение обязательств путем отказа от авансов покупателей, осуществления оплаты кредиторам как можно скорее, регулярного расчета по заработной плате и налогов;

- производить наращивание оборотных активов путем закупки запасов на много лет вперед, затоваривания склада готовой продукцией, выплаты больших авансов поставщикам.

7. Рекомендации по повышению спроса на продукцию предприятия:

- необходимо усилить работу отдела маркетинга, а, именно обратить внимание на привлечение заказов, поиск клиентов, рассылку информации, подготовку презентаций для потенциальных инвесторов.

В силу ситуации на рынке сбыта, спрос на продукцию ОАО «Пензадизельмаш» ограничен. Расширение рынка в ближайшее время не прогнозируется, в связи с этим можно говорить о необходимости выпуска новых видов продукции, либо о сокращении производственных фондов. Выпуск нового вида продукции, пользующегося спросом на рынке, позволит увеличить объемы реализации, но потребует вложения средств в приобретение нового оборудования. Также придется задуматься о допустимой величине капитальных затрат, которые не приведут к ухудшению состояния предприятия. Сокращение масштабов производственных фондов позволит увеличить прибыль за счет сокращения постоянных затрат (сокращения затрат на содержание и ремонт оборудования, зданий, сооружений). Безусловно, прибыль улучшит ведение производственной деятельности, повлияет на создание оборотного капитала и приобретение внеоборотных активов.

8. Рекомендации по уменьшению затрат:

- поиск поставщиков, устанавливающих более низкие цены на свои услуги;

- экономия освещения, отопления, потребления воды, замена телефонных разговоров электронными сообщениями, которые помимо экономии позволят усилить контроль на предприятии;

- возможно сокращение производственных фондов предприятия (масштабов предприятия), так как ОАО «Пензадизельмаш» был сконструирован и создан еще в советское время и рассчитан на объемы производства в десятки раз больше, чем им удается производить сейчас. Незагруженные производственные фонды становятся слишком дорогими для предприятия и требуют слишком больших, в сравнении с выручкой, затрат на ремонт и обслуживание;

- возможна передача части технологических операций на сторону, с целью сокращения части своих производственных фондов.

9. Предприятию необходимо сконцентрироваться на поиске стратегических партнеров и инвесторов.

3.2 Информационные технологии, используемые в процессе управления финансовой деятельностью ОАО «Пензадизельмаш»

Процесс автоматизации управления финансовой деятельностью ОАО «Пензадизельмаш» рассмотрен на примере решения задачи учета и контроля ведения кассовых операций.

Рассмотрим основные причины, требующие автоматизированного решения данной задачи.

Бухгалтерский учет кассовых операций имеет важное значение для правильной организации денежного обращения, организации расчетов и кредитования на производстве. Учет кассовых операций имеет значение в укреплении платежной дисциплины и в эффективном использовании финансовых ресурсов предприятия. Поэтому очень важен контроль за соблюдением кассовой дисциплины, правильностью и эффективностью использования денежных средств. Возникает необходимость в получении достоверных сведений о величине и структуре поступлений и расходования денежных средств, что предполагает решение следующих задач: