1.1 Содержание, цели и задачи финансового планирования и бюджетирования в организации

На сколько руководство коммерческой организации способно эффективно управлять процессом формирования и использования денежных ресурсов, на столько организация будет финансово устойчива.

Необходимость и возможность планирования в организации обусловлена общими условиями хозяйствования. С помощью планирования негативные последствия для организаций сводятся к минимуму, устраняются дополнительные и необоснованные издержки и расходы. Например, на поиск покупателей и поставщиков, проведение переговоров о предмете сделки, оплату услуг консультантов и др. Анализ многолетней практики плановой работы показывает, что проблема дальнейшего совершенствования финансового планирования продолжает оставаться актуальной 1.

Понятие «планирование деятельности организации» имеет два аспекта:

общеэкономический - с точки зрения теории фирмы;

конкретно-управленческий - как одна из функций менеджмента, т.е. умение предвидеть будущее компании и использовать это предвидение для ее развития.

Оба аспекта планирования тесно взаимосвязаны и взаимообусловлены, потому что внутренняя среда организации основана на принятии и реализации плановых решений.

Планирование помогает управленческому персоналу ответить на ряд вопросов:

на каком уровне развития находится организация, каков ее экономический потенциал и каковы результаты его финансово- хозяйственной деятельности;

с помощью каких ресурсов, включая и финансовые, могут быть достигнуты цели организации;

какая отдача от вложения этих ресурсов может быть получена в перспективе?

На основе системы долгосрочных и оперативных планов осуществляют организацию запланированных работ, мотивацию персонала, контроль результатов и их оценку с помощью плановых показателей. Организация не может на сто процентов устранить предпринимательский риск, но может снизить его негативные последствия с помощью умелого прогнозирования.

Разработка российскими организациями финансовых планов (бюджетов) занимает важное место в системе мер по стабилизации их денежного потенциала.

Определим основные понятия, связанные с финансовым планированием. С одной точки зрения, финансовое планирование - это разновидность управленческой деятельности, направленная на достижение сбалансированности между движением денежных и материальных ресурсов предприятия, обеспечение платежеспособности, ликвидности и увеличение рентабельности активов, собственного капитала и продаж1.

С другой стороны, которого придерживается ряд практикующих специалистов, финансовое планирование - процесс разработки финансовых планов и плановых (нормативных) показателей по обеспечению развития организации и повышению эффективности ее операционной и инвестиционной деятельности в предстоящем периоде.

Финансовый план - обобщенный плановый документ, отражающий поступление и расходование денежных средств на текущий (до одного года) и долгосрочный (свыше одного года) период. Включает в себя составление операционных и капитальных бюджетов, а также прогнозы финансовых ресурсов на два-три года. В России до недавнего времени такой план разрабатывали в форме баланса доходов и расходов (на год с поквартальной разбивкой).

Бизнес-план - плановый документ, составляемый для потенциальных инвесторов и кредиторов по реальному инвестиционному проекту (программе), в котором в сжатом виде и общепринятой в мировой практике последовательности разделов приводят основные параметры проекта и финансово-экономические показатели, характеризующие его эффективность. Финансовый план является одним из ключевых разделов бизнес-плана. К его разработке следует подойти особенно тщательно, так как он помогает ответить на главный вопрос, интересующий инвестора: когда и в каких формах будет обеспечен возврат инвестируемого капитала? Стратегия финансирования инвестиционного проекта завершает изложение финансового раздела бизнес-плана. Реальные проекты в рамках инвестиционной политики организации целесообразно согласовать между собой по объемам и срокам реализации исходя из критерия достижения максимального общего экономического эффекта, получаемого в процессе инвестирования.

Бизнес-план разрабатывают, как правило, при создании нового предприятия (его структурного подразделения), освоении новых видов конкурентоспособной продукции, а также при кардинальном изменении финансовой и инвестиционной стратегии действующего предприятия на очередном этапе его развития.

Бюджет - оперативный финансовый план, составляемый, как правило, на срок до одного года, отражающий поступление и расходование средств по текущей, инвестиционной и финансовой деятельности предприятия. В практике управления финансами организации используют следующие виды бюджетов: текущие (операционные), финансовые и капитальный (инвестиционный). На практике существует и иная классификация.

Бюджетирование - процесс разработки конкретных бюджетов в соответствии с целями оперативного планирования (например, бюджет доходов и расходов на предстоящий год, квартал или месяц).

Бюджетирование капитала - процесс разработки конкретных бюджетов по управлению капиталом предприятия - источникам формирования капитала (пассивы баланса) и их размещению (активы баланса). Например, бюджет по балансовому листу на предстоящий квартал, полугодие, год.

Бюджетный контроль - текущий контроль за исполнением отдельных показаний доходов и расходов, активов и пассивов планового баланса, определенных прогнозным бюджетом.

Смета - форма планового расчета, определяющая потребность организации в денежных ресурсах на предстоящий период (квартал, полугодие, год) и последовательность действий по исчислению показателей. Например, смета затрат на производство и реализацию продукции, содержание ведомственных объектов жилищно-коммунального и социального назначения.

Значение внутрифирменного финансового планирования состоит в следующем:

намеченные стратегические цели организации выражают в форме финансово-экономических показателей: объем продаж, себестоимость проданных товаров, прибыль от продаж, инвестиции, денежные потоки и т.д.;

устанавливают стандарты для поступления финансовой информации в форме финансовых планов и расчетов к ним, а также отчетов об их исполнении;

определяют приемлемые границы финансовых ресурсов, необходимых для реализации краткосрочных и долгосрочных

планов предприятия;

краткосрочные (оперативные) финансовые планы (бюджеты) предоставляют полезную информацию для разработки и корректировки финансовой, инвестиционной и маркетинговой стратегии на рынке товаров (услуг), денег и капитала;

долгосрочные финансовые планы определяют будущую стратегию развития предприятия, его экономический потенциал.

В современных условиях роль финансового планирования принципиально изменилась по сравнению с тем, что было в централизованно управляемой экономике. Теперь предприятия сами заинтересованы в том, чтобы реально представлять свое финансовое положение сегодня и на ближайшую перспективу. Во-первых, для того чтобы преуспеть в своей хозяйственной деятельности. Во-вторых, чтобы своевременно выполнять обязательства перед бюджетом, государственными внебюджетными фондами, банками и другими кредиторами и тем самым защитить себя от штрафных санкций.

Для этого целесообразно заранее рассчитывать доходы, прибыль, потребность в оборотном капитале и инвестициях, учитывать последствия инфляции, изменения рыночной конъюнктуры, возможные нарушения договорных обязательств партнерами (покупателями и поставщиками).

Ключевая цель финансового планирования - определение возможных объемов финансовых ресурсов, капитала и резервов на основе прогнозирования величины денежных потоков от всех видов деятельности. Эта глобальная цель может быть разделена на локальные цели:

обеспечение производственного, научно-технического и социального развития организации, прежде всего за счет собственных средств;

увеличение прибыли преимущественно за счет роста объема продаж и снижения издержек производства и обращения;

обеспечение финансового равновесия и ликвидности баланса организации, особенно в период реализации крупномасштабных инвестиционных проектов;

повышение инвестиционной привлекательности ценных бумаг на фондовом рынке, если предприятие является их эмитентом.

Финансовый план взаимосвязан с другими разделами бизнес-плана, т.е. с планами по производству продукции, закупок материальных ресурсов, маркетингу, инвестициям, научным исследованиям и разработкам.

Назначение финансового плана - прогноз среднесрочной финансовой перспективы на один-три года, а с другой стороны - определение текущих доходов, расходов и прибыли, а также ключевых финансовых коэффициентов финансовой устойчивости, рентабельности, деловой и рыночной активности.

Среднесрочный финансовый план составляют, как правило, на год с распределением показателей по кварталам. Текущий на квартал - с помесячной разбивкой доходов и расходов.

В рамках годового и квартального финансовых планов не проявляется влияния внутримесячных отклонений от плановых показателей, что отражается на финансовом состоянии компании. Такие отклонения чаще встречаются в течение первых 15-20 дней месяца из-за сбоев в платежах за отгруженную продукцию и в оплате закупок материальных ресурсов. В данной ситуации целесообразно составить месячные финансовые планы (платежные балансы) с разбивкой валовых доходов и расходов по декадам или пятидневкам.

Важнейшие объекты финансового планирования:

выручка (нетто) от реализации продукции, работ и услуг;

себестоимость проданных товаров (работ, услуг);

прибыль и ее распределение по соответствующим направлениям;

фонды специального назначения и их использование (например, резервный фонд);

объем платежей в бюджетный фонд государства в форме налогов и сборов;

страховые взносы в государственные внебюджетные фонды;

плановая потребность в оборотных активах и источниках пополнения их прироста;

объем долгосрочных инвестиций и источники их финансирования и др. В условиях конкурентной среды и прогнозируемого рынка сбыта товаров важное значение приобретают перспективные финансовые планы, выходящие за рамки одного года (на два-три года вперед). Например,

разработка бизнес-плана инвестиционного проекта.

Для разработки финансового плана привлекают следующие информационные источники:

договоры (контракты), заключаемые с потребителями продукции и поставщиками материальных ресурсов;

результаты анализа бухгалтерской отчетности и выполнения финансовых планов за предыдущий период (квартал, полугодие, год);

прогнозные расчеты по реализации продукции потребителям или планы сбыта ее исходя из заказов, прогнозов спроса на нее, уровня продажных цен и других условий рыночной конъюнктуры, включая поставку продукции за наличные деньги и в порядке отсрочки платежей (коммерческий кредит). На основе показателей сбыта рассчитывают объем производства, затраты на выпуск продукции, прибыль, рентабельность продаж и другие параметры;

экономические нормативы, утверждаемые законодательными

актами (налоговые ставки, тарифы страховых взносов в государственные внебюджетные фонды, нормы амортизационных отчислений, учетную ставку Центрального банка РФ, минимальную месячную оплату труда и т.д.);

принятую дирекцией предприятия учетную политику на предстоящий год и др.

Разработанные на основе этих данных финансовые планы служат руководством (ориентиром) для финансирования текущей и инвестиционной деятельности организации.

1.2 Методы финансового планирования, применяемые при планировании себестоимости и выручки от реализации продукции

Итак, рассмотрим основные методы финансового планирования.

Величина организации значительно влияет на организацию финансового планирования. В небольших организациях руководители самостоятельно решают все проблемы. В крупных организациях составление планов проводится децентрализовано и это логично, именно на уровне подразделений сосредоточены кадры, более опытные в области производства, закупок, реализации, оперативного руководства.

В специальной литературе о финансовом планировании выделяют два метода составления бюджетов:

метод «сверху-вниз»;

метод «снизу-вверх».

По методу «сверху-вниз»: «сверху» организации (руководитель) определяет цели, задачи, плановые показатели по прибыли. Спущенные показатели, по мере продвижения на более низкие уровни организационной структуры, в более детализированной форме включаются в планы подразделений.

По методу «снизу-вверх» расчет показателей реализации начинают разрабатывать отдельные сбытовые подразделения, далее начальник отдела реализации сводит эти показатели в единый план, который будет составной частью общего плана организации.

Методы «сверху-вниз» и «снизу-вверх» по сути противоположны. На практике логично взять за основу один из методов. Финансовое планирование является текущим процессом, в котором постоянно координируются бюджеты различных подразделений.

В практике финансового планирования применяют следующие методы: экономического анализа, нормативный, балансовый, денежных потоков, метод многовариантности, экономико-математическое моделирование1.

С помощью метода экономического анализа определяют основные закономерности и тенденции развития натуральных и стоимостных показателей, внутренних резервов организации. Метод основывается на анализе уровня финансовых показателей, который достигнут и прогнозировании их уровня в будущем периоде. Метод экономического анализа может быть применен в случаях, когда нет финансово- экономических нормативов, а взаимосвязь между показателями устанавливается на основе изучения их динамики за ряд периодов (месяцев, лет) косвенным методом. Метод применяют для определения плановой потребности в амортизационных отчислениях, оборотных активах и других показателей.

К методам экономического анализа относятся:

горизонтальный анализ (сравнение плановых показателей с фактическими и плановых показателей за текущий год с плановыми показателями за отчетный год);

вертикальный анализ (определение структуры плана, доли отдельных показателей в итоговом показателе и их влияние на общие результаты);

трендовый анализ (выявление тенденций изменения динамики финансовых показателей путем сравнения плановых или отчетных показателей за ряд лет и на этой основе прогнозирование показателей на плановый период);

факторный анализ (выявление влияния отдельных факторов на финансовые показатели).

Суть нормативного метода заключена в расчете плановых показателей на основе установленных прогрессивных норм и финансово-бюджетных нормативов, дабы с помощью них соблюдается режима экономии. Нормативный метод сводится к определению потребности организации в финансовых ресурсах, источников их образования на основе заранее установленных норм и нормативов. Примеры нормативов: ставки налогов и сборов, тарифы отчислений в государственные социальные фонды, нормы амортизационных отчислений, учетная банковская процентная ставка.

Благодаря балансовому методу имеющиеся у организации финансовые ресурсы приводят в соответствие с фактическими потребностями в них. Балансовый метод применяют при прогнозировании поступлений и выплат из денежных фондов (потребления и накопления), составления квартального плана доходов и расходов, платежного календаря и т.п.

Метод денежных потоков является универсальным при составлении финансовых планов и служит инструментом для прогнозирования размеров и сроков поступления необходимых финансовых ресурсов. Теория прогноза денежных потоков основывается на ожидании поступления средств на определенную дату и планировании всех издержек и расходов. Этот метод дает на много больше полезной информации, чем метод балансовой сметы.

Метод многовариантности расчетов состоит в разработке альтернативных вариантов плановых расчетов, для выбора из них оптимального. Применяют следующие критерии выбора:

минимум приведённых затрат;

максимум приведённой прибыли;

максимум вложения капитала при наибольшей эффективности результата;

минимум текущих затрат;

минимум времени на оборот капитала, т. е. ускорение оборачиваемости средств;

максимум дохода на 1 руб. вложенного капитала;

максимум рентабельности капитала (или суммы прибыли на 1 руб. вложенного капитала);

максимум сохранности финансовых ресурсов, т. е. минимум финансовых потерь (финансового или валютного рынка). Например, в одном варианте может быть учтен продолжающийся спад производства, инфляция национальной валюты, а в другом - рост процентных ставок и, как следствие, замедление темпов роста мировой экономики и снижение цен на продукцию.

Метод экономико-математического моделирования дает количественную оценку взаимосвязям между финансовыми показателями и факторами, влияющими на их численное значение. Взаимосвязи выражают с помощью экономико-математических моделей, в модель включаются только основные (определяющие) факторы.

Экономико-математическое моделирование позволяет определять не средние, а оптимальные величины показателей, при использовании экономико-математических моделей в финансовом планировании приоритетное значение имеет определение периода исследования: его следует выбирать с учетом однородности исходных данных. Для планирования на перспективу рекомендуется использовать среднегодовые значения финансовых показателей за прошедшие три - пять лет, а для текущего планирования - среднеквартальные данные за один-два года. Если в организации происходят значительные изменения, то в значения экономико- математических моделей вносят необходимые корректировки.

1.3 Система финансово-экономических показателей, используемых в финансовом планировании

В данном параграфе рассмотрим наиболее значимые и актуальные финансово-экономические показатели: финансовой устойчивости; ликвидности; рентабельности; деловой активности.

Оценка финансовой устойчивости. По мнению Савицкой Г.В. одним из важнейших критериев оценки финансового состояния организации является ее платежеспособность. Экономическая сущность финансовой устойчивости организации заключается в обеспеченности ее запасов и затрат источниками их формирования.

Коэффициент концентрации собственного капитала определяет долю средств, инвестированных в деятельность предприятия. Чем выше значение этого коэффициента, тем более финансово устойчиво, стабильно и независимо от внешних кредиторов предприятие.

Коэффициент маневренности характеризует какая доля источников собственных средств находится в мобильной форме и равен отношению разности между суммой всех источников собственных средств и стоимостью внеоборотных активов к сумме всех источников собственных средств и долгосрочных кредитов и займов.

Коэффициент долгосрочного привлечения заемных средств показывает, какая часть в источниках формирования внеоборотных активов на отчетную дату приходится на собственный капитал, а какая на долгосрочные заемные средства. Особо высокое значение этого показателя свидетельствует о сильной зависимости от привлеченного капитала, о необходимости выплачивать в перспективе значительные суммы денежных средств в виде процентов за пользование кредитами.

Для расчета показателей финансовой устойчивости используются следующие формулы:

Кав = К / ВБ, (1.1)

где Кав - коэффициент концентрации собственного капитала (автономии);

К - капитал;

ВБ - валюта баланса.

Ксос = (ОА - КО) / ОА, (1.2)

где Ксос - коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами;

ОА - оборотные активы;

КО - краткосрочные обязательства.

Кмсс = (КР - ВА) / КР, (1.3)

где Кмсс - коэффициент маневренности собственных средств; КР - капитал и резервы;

ВА - внеоборотные активы.

Кзс = ДК / (ДК + СК), (1.4)

где Кзс - коэффициент долгосрочного привлечения заемных средств; ДК - долгосрочные кредиты и займы;

СК - собственный капитал.

Кзс/сс = ЗК/ СК, (1.5)

где Кзс/сс - Коэффициент соотношения заемных и собственных средств;

ЗК - заемный капитал. СК- собственный капитал

Анализ ликвидности - это оценка степени покрытия обязательств организации ее активами, срок превращения которых в деньги соответствует сроку погашения обязательств.

Коэффициент текущей ликвидности дает общую оценку ликвидности активов, показывая, сколько рублей текущих активов предприятия приходится на один рубль текущих обязательств.

Коэффициент быстрой (промежуточной) ликвидности по смысловому назначению показатель аналогичен коэффициенту текущей ликвидности; однако исчисляется по более узкому кругу текущих активов, когда из расчета исключена наименее ликвидная их часть -- производственные запасы.

Коэффициент абсолютной ликвидности является наиболее жестким критерием ликвидности предприятия; показывает, какая часть краткосрочных заемных обязательств может быть при необходимости погашена немедленно.

Для расчета показателей ликвидности используются следующие формулы:

Ктл = ОА / КО, (1.6)

где Ктл - коэффициент текущей ликвидности.

Кбл = (ДС + ВЦБ + ДЗ) / КО, (1.7)

где Кбл - коэффициент быстрой ликвидности; ДС - денежные средства;

ВЦБ - высоколиквидные ценные бумаги; ДЗ - дебиторская задолженность.

Кал = (ДС + БЦБ) / КО, (1.8)

где Кал - коэффициент абсолютной ликвидности; БЦБ - быстрореализуемые ценные бумаги.

Оценка рентабельности. Важнейшим показателем, отражающим конечные финансовые результаты деятельности организации, служит рентабельность. Расчет этого показателя позволяет проанализировать эффективность использования тех или иных активов предприятия. Рентабельность характеризует прибыль, получаемую с каждого рубля средств, вложенных в предприятие или иные финансовые операции.

Для расчета показателей рентабельности используются следующие формулы:

Роб = ПРно / В, (1.9)

где Роб - общая рентабельность;

ПРно - прибыль до налогообложения; В - выручка от реализации продукции.

Рпр = ПРпр / В, (1.10)

где Рпр - рентабельность продаж; ПРпр - прибыль от продаж.

Рк (ROE) = ЧП / Кср, (1.11)

где Рк - рентабельность капитала (ROE); ЧП - чистая прибыль;

Кср - средняя величина капитала.

Ра (ROA) = ЧП / Аср, (1.12)

где Ра - Рентабельность активов (ROA);

Аср - Средняя величина активов предприятия.

ЧНпр (ROS) = ЧП / В, (1.13)

где ЧНпр - чистая норма прибыли (ROS).

Оценка деловой активности. Важнейшую часть финансовых ресурсов организации представляют ее оборотные активы. Они включают запасы, денежные средства, краткосрочные финансовые вложения, дебиторскую задолженность. От состояния оборотных активов зависит успешность осуществления производственного и операционного цикла организации, поскольку недостаток оборотных средств парализует деятельность организации и может привести к отсутствию возможности оплачивать по своим обязательствам и к банкротству. Анализ показателей деловой активности в основном строится на анализе оборачиваемости оборотных активов, так как от нее зависит не только размер минимально необходимых для хозяйственной деятельности оборотных средств, но и размер затрат, связанных с владением и хранением запасов.

Для расчета показателей деловой активности используются следующие формулы, где период 365 дней:

Тдз = ДЗср / В * 365, (1.14)

где Тдз - период погашения дебиторской задолженности (дней); ДЗср - среднее значение дебиторской задолженности.

Ткз = КЗср/В *365, (1.15)

где Ткз - период погашения кредиторской задолженности (дней); КЗср - среднее значение кредиторской задолженности.

Тз = Зср / С *365, (1.16)

где Тз - период оборота запасов и затрат (дней); Зср - среднее значение стоимости запасов и затрат; С - себестоимость продукции.

Та = В / Аср, (1.17)

где Та - период оборота активов (дней); Аср - среднее значение стоимости активов.

Ддз = ДЗ / ВБ, (1.18)

где Ддз - Доля дебиторской задолженности в валюте баланса.

Ккз/дз = КЗ / ДЗ, (1.19)

где Ккз/дз - отношение кредиторской задолженности к дебиторской;

КЗ - кредиторская задолженность.

Итак, рассмотренные основные показатели, характеризуют положение организации и являются основой для финансового планирования деятельности. Исходными данными для расчета являются Бухгалтерский баланс и Отчет о финансовых результатах.

Анализ финансовой устойчивости должен показать наличие или отсутствие у организации возможностей по привлечению дополнительных заемных средств, способность погасить текущие обязательства за счет активов разной степени ликвидности. Коэффициенты финансовой устойчивости характеризуют степень возможности банкротства организации в связи с использованием заемных ресурсов.

В результате проведения анализа ликвидности определяется, в какой степени текущие обязательства обеспечены различными видами оборотных активов организации.

Для анализа рентабельности рассчитываются две группы коэффициентов рентабельности: рентабельность капитала и рентабельность деятельности. Кроме того, может проводиться оценка прибыльности (рентабельности) организации, которая дает характеристику эффективности движения капитала организации.

Коэффициенты деловой активности (оборачиваемости) характеризуют оборачиваемость всех активов, дают информацию об эффективности работы организации в целом. Результаты анализа оборачиваемости позволяют выявить положительные или отрицательные тенденции в структуре оборотного капитала с точки зрения длительности оборота. Кроме того, увеличение скорости оборота капитала отражает при прочих равных условиях повышение потенциала организации.

Проведение финансового анализа является основой для определения возможных проблем в деятельности организации и помогает наметить мероприятия по их преодолению.

1.4 Этапы финансового планирования, содержание бюджета доходов и расходов

На первом этапе финансового планирования (квартального, полугодового или годового) проводится анализ финансовых показателей, которые берутся из отчетов за период, предшествующий планируемому (квартал, полугодие, год). К ним относятся 1:

- выручка от продажи товаров (продукции, работ и услуг);

- себестоимость проданных товаров;

- бухгалтерская и чистая прибыль;

- рентабельность активов, собственного капитала и продаж;

- объем капиталовложений и источники их финансирования;

- показатели финансовой устойчивости, платежеспособности и ликвидности баланса;

- параметры деловой и рыночной активности.

В экономической литературе описано много методик проведения финансового анализа2. Очень рекомендуется финансистам и аналитикам применять динамические ряды указанных показателей за несколько периодов (месяцев, кварталов, лет) в финансовом планировании.

На втором этапе проводятся специальные расчеты, строятся таблицы к финансовому плану (расчеты бухгалтерской и чистой прибыли и ее распределения по направлениям, амортизационных отчислений, источников финансирования капиталовложений, плановой потребности в оборотных средствах и др.). В литературе по бизнес-планированию рекомендуется проводить несколько вариантов расчетов для того, чтобы выбрать оптимальный вариант.

На третьем этапе разрабатываются отчеты об исполнении финансовых планов (бюджетов). Их используют для финансового анализа и разработки планов на предстоящий период. На практике планы на перспективу составляют на период более одного года, а текущие (оперативные) планы - на месяц, квартал, год. Отметим, если организация создана в виде акционерного общества, то финансовый план должен обсуждаться на общем собрании акционеров.

Рассмотрим содержание и назначение отдельных видов финансовых планов. Составной частью бизнес-плана на действующих предприятиях является график безубыточности. График безубыточности применяется на стадии создания новой организации, при разработке инвестиционного проекта с участием иностранных и российских инвесторов. При планировании объема производства продукции (объема продаж) необходимо проводить расчет минимальной величины этого показателя по предприятию в целом как первой критической точки, ниже которой организация получит убыток. Обычно строится график безубыточности (рис.1.1).

Рисунок 1.1 График безубыточности

Вертикальная ось - это объем выручки, затраты, цена и т. п. Горизонтальная ось характеризует единицы продукции (иногда - время). Далее применяются элементарные знания в области математики, график постоянных затрат - это прямая, параллельная горизонтальной оси; график переменных затрат выходит из начала осей координат. Аналогичным образом из точки начала отсчета выходит и график получения дохода. Для определения точки безубыточности необходимо построить и график общих (валовых) затрат. Эта линия будет проходить параллельно переменным затратам, но начало ее лежит на вертикальной оси на уровне постоянных издержек.

Точка, в которой график валовых затрат пересекается с графиком дохода, и определяет безубыточность производства.

После прохождения точки безубыточности организация начинает получать прибыль. График показывает влияние на прибыль объема производства и себестоимости продукции (с разбивкой на условно- переменные и условно-постоянные издержки).

Следующим необходимым документом является план (бюджет) доходов и расходов по организации в целом. Он составляется на базе локальных бюджетов по производству, продаже товаров, закупкам материальных ресурсов, оплате труда персонала и т.д. (рис.1.2.).

Рисунок 1.2. Содержание сводного бюджета доходов и расходов

Бюджет доходов и расходов аналогичен прогнозному отчету о финансовых результатах. На основе детального анализа исполнения отчетного бюджета раскрывают причины невыполнения отдельных доходных статей и предлагают реальные пути устранения недостатков и укрепления финансового положения организации.

Выводы по главе I