Анализ доходов и движения денежной наличности (на примере предприятия ОАО "Батыревская СХТ")

Заключительным этапом оптимизации является обеспечение условий максимизации чистого денежного потока предприятия. Рост чистого денежного потока обеспечивает повышение темпов экономического развития предприятия на принципах самофинансирования, снижает зависимость этого развития от внешних источников формирования финансовых ресурсов, обеспечивает прирост рыночной стоимости предприятия.

Повышение суммы чистого денежного потока предприятия может быть обеспечено за счет осуществления следующих основных мероприятий:

ѕ снижения суммы постоянных издержек;

ѕ снижения уровня переменных издержек;

ѕ осуществления эффективной налоговой политики, обеспечивающей снижение уровня суммарных налоговых выплат;

ѕ осуществления эффективной ценовой политики, обеспечивающей повышение уровня доходности операционной деятельности;

ѕ использование метода ускоренной амортизации основных средств;

ѕ сокращения периода амортизации используемых предприятием нематериальных активов;

ѕ продажи неиспользуемых видов основных средств и нематериальных активов;

ѕ усиления претензионной работы с целью полного и своевременного взыскания штрафных санкций.

Результаты оптимизации денежных потоков предприятия получают свое отражение в системе планов формирования и использования денежных средств в предстоящем периоде.

Основу оптимизации платежного оборота предприятия должно составлять обеспечение сбалансированности объемов положительного и отрицательного его денежных потоков во времени.

Заключение

Главным фактором формирования денежного потока является оплата покупателями стоимости проданной предприятием продукции. В конечном счете, именно наличие или отсутствие денег определяет возможности и направления развития предприятия; превышение денежных поступлений над платежами обеспечивает возможность вложения денег в целях получения дополнительной прибыли. Движение денежных средств, получаемых и расходуемых предприятием в наличной и безналичной форме, называют в финансовом менеджменте денежными потоками. Эти потоки бывают двух видов: положительные и отрицательные.

Положительные потоки (притоки) отражают поступление денег на предприятие, отрицательные (оттоки) - выбытие или расходование денег предприятием.

Увеличение или уменьшение балансового остатка денежных средств за определенный период непосредственно зависит от произошедших изменений в стоимости активов и пассивов баланса. Увеличение стоимости любых статей активов (кроме денежных средств) - причина уменьшения денежных средств. И наоборот, прирост заемных или собственных источников финансирования - фактор увеличения остатков денежных средств.

Внутренние задачи финансового управления компанией состоят в обеспечении основной и инвестиционной деятельности предприятия финансовыми ресурсами, а также в прогнозировании ее будущих потребностей и будущего финансового состояния.

В ходе работы были решены следующие задачи:

- рассмотрены теоретические подходы к понятию и сущности денежной наличности;

- выполнен анализ доходов и движения денежной наличности организации;

- разработаны рекомендации по улучшению механизма управления денежными потоками предприятия.

ОАО «БСХТ» относится ко II классу финансовой устойчивости, что характеризует его как предприятие с нормальной финансовой устойчивостью. В этой ситуации предприятие использует для покрытия запасов помимо собственных оборотных средств также и долгосрочные привлеченные средства. Такой тип финансирования запасов является наиболее желательным с точки зрения финансового менеджмента.

Поступление денежных средств, в основном, было от текущей деятельности (82%), а именно благодаря средствам, полученным от покупателей (81%). Также благоприятно сказалось поступление от займов и кредитов, предоставленным другим организациям (18%). Следует отметить, что организация практически не занимается инвестиционной деятельностью.

Что касается расходования денежных средств, то 80% средств было направлено на текущую деятельность: на оплату приобретенных товаров (51%), на оплату труда (18%). Также были осуществлены расходы и на финансовую деятельность: на погашение займов и кредитов (18%).

При проведении анализа достаточности объема денежных средств можно отметить, что в отчетном периоде приток денежных средств превысил их отток, за счет этого и денежные средства к концу отчетного периода.

Управление денежными потоками является важным фактором ускорения оборота капитала предприятия. Это происходит, во-первых, за счет сокращения продолжительности операционного цикла. Во-вторых, за счет более экономного использования собственных и, как следствие, уменьшения потребности в заемных средствах. Поэтому эффективность работы предприятия в значительной степени зависит от организации системы управления денежными потоками.

Кроме того, система управления денежными потоками необходима для выполнения как стратегических, так и краткосрочных планов предприятия, сохранения платежеспособности и финансовой устойчивости, более рационального использования его активов и источников финансирования, а также минимизации затрат на финансирование хозяйственной деятельности.

Таким образом, можно дать следующие рекомендации по улучшению показателей движения денежных средств:

- исследуемому предприятию следует привлекать внешние источники финансирования;

-для повышения объемов реализации возможно предоставление скидок покупателям на различных условиях;

-предпринять меры по оптимизации и минимизации налогов, допустимые законодательством.

Список используемой литературы

1. Федеральный закон РФ от 21.11.1996г. № 129-ФЗ «О бухгалтерском учете».

2. Положение ЦБР от 5 января 1998 г. N 14-П «О правилах организации наличного денежного обращения на территории Российской Федерации» (утв. ЦБР 19 декабря 1997 г.) (с изменениями и дополнениями).

3. Положение по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в РФ, утвержденное Приказом Минфина РФ от 29.07.1998г. № 34н.

4. ПБУ 1/2008 «Учетная политика организации», утв. Приказом МФ РФ от 9.12.1998 г. №60н, с изменениями и дополнениями.

5. Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа. - М.: Финансы и статистика, 2007 - 456 с.

6. Бланк И.А. Финансовый менеджмент. / И.А. Бланк. - Киев: Ника-Центр, 2007. - 553 с.

7. Донцова Л.В. Анализ финансовой отчетности: Учебное пособие / Л.В. Донцова, Н.А. Никифорова - М.: Издательство «Дело и Сервис», 2004.

8. Ковалев В.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. / В.В. Ковалев. - М.: Проспект, 2007.

9. Селезнева Н.Н., Ионова А.Ф. Финансовый анализ. Управление финансами: учеб. пособие /Н.Н. Селезнева, А.Ф. Ионова - М.: ЮНИТИ, 2009.

10. Толмачев И.А. Расчеты наличными. /И.А. Толмачев - «ГроссМедиа: РОСБУХ», 2009 г.

11. Бекетов Н.В. «Организация управленческого учета денежных потоков: методологические и организационные аспекты»/Н.В. Бекетов, П.Н. Бекетов//Экономический анализ. Теория и практика - 2008 - №4.

12. Ефимова Ю.В. Анализ денежного потока как инструмент оценки кредитоспособности заемщика. / Ю.В. Ефимова // Банковское кредитование - 2010 - №6

13. Корнева Е.А. «О контроле за соблюдением законодательства о порядке работы с денежной наличностью, применении контрольно-кассовой техники и ведении кассовых операций»/ Е.А. Корнева, В.Н. Ткачев//Законодательство и экономика - 2007 - №1.

14. Кочетков А.В. «Направления совершенствования использования модели дисконтированного денежного потока для оценки стоимости активов»/А.В. Кочетков//Финансовый вестник: финансы, налоги, страхование, бухгалтерский учет - 2008 - №7.

15. Лаврентьев Ю. «Денежные реки: как рассчитать поток»/Ю. Лаврентьев//Консультант - 2010 - №11.

16. Луговая Н.Н. «Рассчитываетесь наличными? Будьте бдительны!»/Н.Н. Луговая//Актуальные вопросы бухгалтерского учета и налогообложения - 2008 - №4.

17. Розов А. «Управление денежными потоками»/А. Розов, А. Иванов//Предприниматель без образования юридического лица. ПБОЮЛ - 2009 - №6.

18. Розов А. «Планирование и контроль движения денежных средств»/А. Розов, А. Иванов//Финансовая газета - 2010 - №20-21.

19. Серый А. «Программно-технические комплексы для работы с денежной наличностью»/ Серый А.//Бухгалтерия и банки» - 2009 - №10.

20. Суханова В. «Управленческие отчеты: план-факт анализ»/В. Суханова//Консультант - 2010 - №7.

21. Тумасова В.И. Переход на новый уровень финансового менеджмента. - Система ГАРАНТ, 2010 г.

Размещено на Allbest.ru