Комплексная оценка финансового состояния ОАО "ТорВЗ"
Капитал как средства, которыми располагает субъект хозяйствования для осуществления своей деятельности с целью получения прибыли. Характеристика ОАО "ТорВЗ", анализ видов деятельности и динамики активов. Способы диагностики риска банкротства предприятия.
| Рубрика | Финансы, деньги и налоги |
| Вид | курсовая работа |
| Язык | русский |
| Дата добавления | 06.02.2013 |
| Размер файла | 209,0 K |
Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже
Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.
|
Показатели |
Расчетная формула |
2010 год |
2011 год |
Рек.значение |
|
|
1 |
2 |
4 |
5 |
6 |
|
|
Коэффициент собственности (автономии) |
собственный капитал / активы |
380373/2303358=0,17 |
517643/2554680=0,20 |
>0,5 |
|
|
Коэффициент финансовой устойчивости |
(собственный капитал + долгосрочные обязательства) / активы |
695016/2303358=0,30 |
1434677/2554680=,56 |
>0,8 |
|
|
Коэффициент финансовой зависимости |
активы / собственный капитал |
6,06 |
4,94 |
||
|
Коэффициент соотношения заемных и собственных средств |
заемный капитал / собственный капитал |
5,06 |
3,94 |
<1 |
|
|
Коэффициент финансирования |
собственный капитал / заемный капитал |
380373/1922985=0,20 |
517643/2037036=0,25 |
>1 |
|
|
Коэффициент мобильности (маневренности) собственного капитала |
(собственный капитал - внеоборотные активы) / собственный капитал |
-187226/380373=-0,49 |
-249343/517643=-0,48 |
>1 |
|
|
Коэффициент обеспеченности оборотных средств собственными оборотными средствами |
(собственный капитал - внеоборотные активы) / оборотные активы |
-187226/1735759=-0,11 |
-249343/1787694=-0,14 |
>0,1 |
|
|
Коэффициент инвестирования (отношение собственного капитала к внеоборотным активам) |
собственный капитал / внеоборотные активы |
380373/567599=0,67 |
517643/766986=0,68 |
>1 |
|
|
Индекс постоянного актива (доля собственного капитала, использованного для формирования внеоборотных активов) |
внеоборотные активы / собственный капитал |
1,49 |
1,48 |
<1 |
Этот показатель необходимо рассматривать в увязке с коэффициентом обеспеченности собственными средствами. Он показывает, в какой степени материальные запасы имеют источником покрытия собственные оборотные средства. Данные показатели свидетельствую о недостаточности собственных средств для осуществления деятельности.
Значение показателя финансовой устойчивости показывает, какая часть активов покрывается за счет устойчивых, долгосрочных источников финансирования.
Таким образом, состояние данной организации не является абсолютно устойчивым.
13. Диагностика риска банкротства предприятия
Альтман построил пятифакторное регрессионное уравнение, представляющее функцию от показателей экономического потенциала предприятия [1, 138]:
,
где Z - интегральный показатель уровня угрозы банкротства.
Расчет по годам представлен в таблицах.
Таблица 20 Расчет возможности банкротства предприятия за 2011 год
|
Показатель |
Формуларасчета |
Значение |
Весовой коэффициент |
Рейтинговое число |
|
|
X1 - отношение собственных оборотных средств к величине оборотных активов |
-0,14 |
0,717 |
-0,100 |
||
|
X2 - отношение чистой прибыли к величине активов предприятия |
0,05 |
0,847 |
0,042 |
||
|
X3 - отношение прибыли до уплаты процентов и налогов к величине активов предприятия - коэффициент |
0,07 |
3,107 |
0,217 |
||
|
X4 - отношение величины собственного капитала к величине заемного капитала |
3,94 |
0,42 |
1,655 |
||
|
X5 - отношение выручки от продажи продукции к величине активов предприятия |
0,88 |
0,995 |
0,876 |
Интегральный показатель уровня угрозы банкротства 2,59>1,23, поэтому вероятность банкротства низкая.
, ,,
,
14. Комплексная рейтинговая оценка
Для определения рейтинга предприятий предлагается использовать пять показателей, наиболее часто применяемых и наиболее полно характеризующих финансовое состояние.
Таблица 21 Рейтинговая оценка деятельности ОАО «ТорВЗ»
|
Показатель |
Значение |
Нормативное мин. значение |
2010 |
2011 |
|
|
Коэффициент обеспеч.собственными средствами |
Характеризует наличие у предприятия собственных оборотных средств необходимых для его устойчивости |
>0,1 |
-0,11 |
-0,14 |
|
|
Коэффициент текущей ликвидности баланса |
Характеризуется степенью общего покрытия всеми оборотными средствами предприятия суммы срочных обязательств |
>2 |
1,08 |
1,60 |
|
|
Коэффициент интенсивности оборота авансируемого капитала |
Характеризует объём реализации продукции, приходящейся на 1 руб. средств, вложенных в деятельность предприятия |
>2,5 |
1,01 |
0,93 |
|
|
Коэффициент менеджмента |
Показывает эффективность управления предприятием - характеризуется соотношением величины прибыли от реализ. и величины чистой выручки от реализации |
0,14 |
0,12 |
||
|
Коэффициент прибыльности (рентабельности) |
Характеризует объём прибыли, приходящейся на 1 руб. собственного капитала |
>0,2 |
0,49 |
0,45 |
|
|
Рейтинговое число |
R = 2К0+0,1Кп+0,08Ки+0,45Км+Кр |
>1 |
0,52 |
0,46 |
Таким образом, проведя комплексную оценку финансового состояния ОАО «ТорВЗ» можно сделать вывод о том, что оно достаточно неустойчивое, т.к. показатели не удовлетворяют нормативным показателям и рейтинговое число предприятие меньше 1.
Список литературы
1. Донцова Л.В. Анализ финансовой отчетности: учебник / Л.В. Донцова, Н.А. Никифорова. - 8-е изд., перераб. и доп. - М.: Издательство «Дело и Сервис», 2011.
2. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: учебное пособие / А.И. Алексеева, Ю.В. Васильев, А.В.Малеева, Л.И. Ушвицкий. - 3-е изд., перераб. и доп. - М.: КНОРУС, 2011.
3. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебник. - 6-е изд., перераб. и доп. - М.: ИНФРА-М, 2010.
4. Экономический анализ: Основы теории. Комплексный анализ хозяйственной деятельности организации: учебник / под ред.проф. Н.В. Войтоловского, проф. А.П. Калининой, проф. И.И. Мазуровй. - 4-е изд., перераб. и доп. - М.: Издательство Юрайт; ИД Юрайт, 2012.
5. Экономический анализ хозяйственной деятельности: учебное пособие / Э.А. Маркарьян, Г.П. Герасименко, С.Э. Маркарьян. - М.: КНОРУС, 2010.
Размещено на Allbest.ru
Подобные документы
Государственное регулирование вопросов экономической несостоятельности субъектов хозяйствования в РБ. Анализ общего финансового состояния и структуры баланса предприятия. Оценка риска его банкротства с помощью многофакторных регрессионных моделей.
курсовая работа [381,3 K], добавлен 27.03.2014Понятие и признаки банкротства. Участники процесса ликвидации. Прогнозирование вероятности банкротства предприятия. Анализ капитала и финансового состояния предприятия. Проведение управленческого анализа. Заключительная оценка деятельности предприятия.
курсовая работа [71,6 K], добавлен 03.06.2012Правовое регулирование судебно-экспертной деятельности в РФ. Анализ показателей по отчету о прибылях и убытках. Анализ экономической эффективности деятельности предприятия. Оценка кредитоспособности заемщика. Определение преднамеренного банкротства.
дипломная работа [216,1 K], добавлен 10.11.2014Особенности управления собственным капиталом, под которым понимают стартовый капитал, необходимый предприятию для осуществления финансово-хозяйственной деятельности с целью получения прибыли. Анализ финансового состояния фирмы на примере ООО "Архимед".
дипломная работа [351,2 K], добавлен 19.10.2010Оценка финансового состояния организации: экономическая интерпретация активов и пассивов, анализ ликвидности и финансовой устойчивости. Методика оценки вероятности банкротства. Комплексная оценка эффективности производственно-финансовой деятельности.
курсовая работа [78,6 K], добавлен 13.02.2012Финансовое состояние предприятия ГOАО "ПТУ "ШАХТЁРСКПОГРУЗТРАНС". Анализ формирования и динамики финансовых результатов: чистой прибыли (убытка), динамики рентабельности (убыточности) предприятия. Оценка финансового состояния - активов и капитала.
курсовая работа [53,1 K], добавлен 29.03.2008Аналитический баланс предприятия, анализ его недвижимого имущества, оборотных активов, собственного и заемного капитала. Сравнительный анализ дебиторской и кредиторской задолженности. Оценка вероятности банкротства и оценка финансового состояния.
курсовая работа [197,2 K], добавлен 20.02.2013Состав и структура основных средств и оборотных активов предприятия. Анализ динамики прибыли, движения денежных средств, ликвидности баланса и платежеспособности. Оценка общего состояния и повышение эффективности финансово-экономической деятельности.
курсовая работа [150,5 K], добавлен 12.11.2014Понятие, сущность, причины и виды несостоятельности. Процедуры банкротства и их особенности. Методы диагностики финансового состояния предприятия. Финансовый анализ деятельности ОАО "Транснефть". Синтетическая оценка финансового состояния предприятия.
курсовая работа [77,6 K], добавлен 20.12.2008Оценка финансового состояния предприятия и его изменения за отчетный период. Прибыль и рентабельность. Анализ динамики состава, структуры активов и пассивов, коэффициентов ликвидности, деловой активности предприятия. Диагностика вероятности банкротства.
курсовая работа [80,0 K], добавлен 10.01.2014
