Увеличение

1) увеличение отработанного количества часов работником в год;

2) сокращение трудоемкости.

5

Фондоотдача

увеличение

1) Рост удельного веса действующего оборудования

2) фондоотдачи действующего оборудования

3) увеличение доли ак.ч. ОС

4) увеличения выработки 1 маш/час

5)увеличение среднего кол-ва оборудования

7) увеличения среднегодовой стоимости д. оборудования

8) увеличения среднегодовой стоимости ОС

9) увеличения среднегодовой стоимости активной части основных фондов;

Ё Уменьшение фондовооруженности труда

Ё Уменьшение доли действующего оборудования

Ё Уменьшение ОПФ

Ё Уменьшение производительности труда

Ё Уменьшение удельного веса действующего оборудования

Ё Уменьшение среднегодовой стоимости ед. оборудования

Ё Уменьшение объема отработ. машино-смен.

6

Фондовоору -женность

увеличение

1)за счет увеличения показателя механовооруженности;

2) за счет увеличения удельного веса действующего оборудования в общей стоимости основных фондов

7

Фонд оплаты труда

Увеличение

1) увеличение среднесписочной численности персонала;

2) увеличение средней зарплаты на одного работника

8

Себестоимость

Возросла

1) рост объема продукции;

2) уменьшение материалоемкости, трудоемкости, фондоемкости, прочеемкости.

9

Прибыль

Увеличение

За счет увеличения следующих показателей:

1) себестоимости продукции

2) удельного веса материальных затрат в себестоимости продукции;

И за счет уменьшения следующих показателей:

3) рентабельности затрат (отрицательно)

4) удельного веса затрат на оплату труда в себестоимости продукции (отрицательно);

10

Ресурсоотдача

увеличение

1) рост Зо, Ао, Мо, Пр.о

11

Материалоемкость

уменьшение

За счет увеличения следующих показателей:

1) материалообеспеченности фондов;

2) фондовооруженности;

И за счет уменьшения следующих показателей:

3) фондоемкости (отрицательно);

4) трудообеспеченности (отрицательно)

5) фондовооруженности.

Вывод:

В целом производство развивается хорошими темпами. Комплексная оценка направления развития производства позволяет сделать вывод, что необходимо произвести мероприятия, направленные на повышение эффективности деятельности фирмы - повышение производительности труда. Предприятие функционирует без особых отклонений, о чем свидетельствует увеличение объема выпускаемой продукции за отчетный период, среднегодовой заработной платы, прибыли.

2. Финансовый анализ МП «Аптека №1»

1. Предварительный обзор экономического и финансового положения (предприятия) субъекта

1.1 Характеристика общей направленности финансово - хозяйственной деятельности

Муниципальное предприятие «Аптека №1», действует на основании Федерального закона «О государственных и муниципальных предприятиях» №161-ФЗ от 14.11.2002г.

Целью деятельности МП «Аптека №1» является решение социальных задач по обеспечению лекарственными средствами населения.

Предметом деятельности Предприятия является: оказание лекарственной помощи населению проведение мероприятий оздоровительного характера для граждан города.

МП «Аптека №1» осуществляет следующие виды деятельности:

1.Приобретение, хранение и отпуск лекарственных средств и изделий медицинского назначения;

2.Изготовление лекарственных форм по рецептам врачей и требованиям лечебно-профилактических учреждений и по часто встречающимся прописям врачей мелкими сериями, в том числе средств фитотерапии, глазных капель.

3.Реализация лекарственных средств и изделий медицинского назначения лечебно-профилактическим учреждениям и другим оптовым покупателям.

4.Бесплатный и льготный отпуск медикаментов по рецептам врачей города.

Основные фонды МП «Аптека №1» и иное имущество являются собственностью Комитета по управлению имуществом и используются на правах хозяйственного ведения.

Рассмотрим Бухгалтерский баланс МП «Аптека №1» на 31 декабря 2007г. Приложение №1.

1.2 Выявление больных статей отчетности

Анализ имущества предприятия и источников его формирования

Структура баланса за 2007г.

Таблица 21

Код. стр.	Статьи баланса	На начало периода	На конец периода	Абсолютное отклонение тыс. руб.	Темп роста
110-190	1. Внеоборотные активы, в том числе	3575	3260	-315	91,18
120	Основные средства	3094	2981	-113	96,35
210-290	2. Оборотные активы, в том числе	5855	8126	2271	138,79
	Запасы	4953	5524	571	111,53
	Дебиторская задолженность	483	1944	1461	402,48
	Денежные средства	419	658	239	157,04
300	Баланс	9430	11386	1956	120,74
410-490	3. Капитал и резервы в том числе	6145	7136	991	116,12
	Нераспределенная прибыль	5786	6718	932	116,11
510-512	4. Долгосрочные обязательства	1	14	13
610-612	5. Краткосрочные обязательства, в том числе	3284	4236	952	128,99
620-690	Кредиторская задолженность, в том числе авансы полученные	3153	3943	790	125,06
700	Баланс	9430	11386	1956	120,74

Сравнительный анализ по структуре баланса дает возможность определить, на сколько увеличилось имущество предприятия.

Из таблицы 21 видно, что валюта баланса увеличилась за год на 20,74% (120,74 - 100) и составила на конец 2007г. 11386 тыс. руб. что оценивается положительно.

При этом в составе активов в большей степени возросли оборотные активы - денежные средства (на 57%), дебиторская задолженность (на 302,5%); внеоборотные активы уменьшились на 8,8% (91,18 - 100).

Удельный вес внеоборотных активов в общей стоимости имущества составляет 28,63%, а оборотных - 71,36%. Такое соотношение является приемлемым, так как предприятие занимается преимущественно торговой деятельностью.

Оборотные активы предприятия составляют 8126 тыс. руб. На конец периода оборотные активы увеличились и составляют 138,79% к началу периода. Основная часть оборотных активов приходится на запасы (67,97%). Стоимость запасов составляет 5524 тыс. руб. В составе запасов преобладают готовая продукция и товары (5383 тыс. руб.), доля которых 97,45% (5383/5524). Второе место в структуре запасов сырье и материалы (141 тыс. руб.) доля которых 2,44% (141/5524). Доля дебиторской задолженности в оборотных активах на начало периода была на уровне 7,16%, на конец периода - 23,92% (1944/8126). Дебиторская задолженность за год увеличилась в 3,5 раза.

Для МП «Аптека №1» данная задолженность является краткосрочной (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты), что уменьшает риск не возврата долгов.

Источником формирования имущества предприятия являются: собственный капитал и заемные средства. Собственный капитал составляет 7429 тыс. руб., доля в балансе равна 65,25% .

МП «Аптека №1» не имеет по балансу убытков. Краткосрочные обязательства составляют 3943 тыс. руб. В структуре кредиторской задолженности преобладают обязательства перед поставщиками и подрядчиками (3825 тыс. руб.), составляющие 97%. Вторыми по величине обязательствами является задолженность по налогам и сборам (117 тыс. руб.), что составляет 2,96%. Задолженность по выплате заработной платы отсутствует, отсутствует задолженность перед государственными внебюджетными фондами.

К «больным» статьям отчетности относятся статьи, по которым прослеживается убыток в анализируемой отчетности «больных» статей нет.

2. Оценка и анализ экономического потенциала МП «Аптека №1»

2.1 Оценка имущественного положения

В балансе хозяйствующего субъекта средства размещены по составу и источникам формирования средств. Размещение и использование средств отражено в активе, источники формирования (собственный капитал и обязательства) отражены в пассиве. Бухгалтерский баланс, используемый для проведения финансового анализа, не обладает в достаточной степени свойствами, необходимыми для анализа, вследствие чего возникает необходимость в формировании аналитического баланса. Уплотненный аналитический баланс-нетто формируют путем агрегирования однородных по своему составу элементов балансовых статей в необходимых аналитических резервах. Аналитический баланс характеризуется тем, что сводит воедино и систематизирует те расчеты и прикидки, которые осуществляет аналитик при первоначальном знакомстве с балансом.

Сравнительный аналитический баланс включает показатели горизонтального и вертикального анализа. В ходе горизонтального анализа определяется изменение разных статей баланса за анализируемый период (абсолютное и относительное отклонение). В ходе вертикального анализа определяется удельный вес статей баланса.

Для общей оценки динамики финансового состояния необходимо сгруппировать статьи баланса в отдельные группы: по признаку ликвидности - статьи актива и по срочности обязательств - статьи пассива.

Аналитическая группировка статей актива представлена в таблице 22.

Таблица 22.

Группировки статей актива баланса	Наличные средства, тыс. руб.	Структура имущества, %
	На начало периода	На конец периода	Измене- ние	На начало периода	На конец периода	Изменение в %
1. Имущество предприятия (валюта баланса)	9430	11386	+1956	100	100	-
1.1. Иммобилизованные средства (внеоборотные активы)	3575	3260	-315	37.91	28.63	-9.28
1.2. Мобильные (оборотные (текущие) активы) средства	5855	8126	+2271	62.09	71.36	+9.28
1.2.1. Запасы и затраты	4953	5524	+571	52.52	48.52	-4.00
1.2.2. Дебиторская задолженность	483	1944	+1461	5.12	17.07	+11.95
2. Денежные средства и краткосрочные ценные бумаги	419	658	+239	4.44	5.78	+1.34
2.1. Прочие оборотные активы	-	-	-	-	-	-

Аналитическая группировка статей пассива отражена в таблице 23.

Таблица 23.

Группировки статей пассива баланса	Наличие источников, тыс. руб.	Структура источников финансирования, %
	На начало периода	На конец периода	Измене-ние	На начало периода	На конец периода	Изменение в %
1. Источники формирования имущества:	9430	11386	+1956	100	100	-
1.1. Собственный капитал	6276	7429	+1153	66.55	65.25	-1.30
1.2. Заемный капитал	3154	3957	+803	33.45	34.75	+1.30
1.2.1. Долгосрочные пассивы (кредиты и займы)	1	14	+13	0.01	0.12	+0.11
1.2.2. Краткосрочные пассивы (кредиты и займы)	-	-	-	-	-	-
1.2.3. Кредиторская задолженность	3153	3943	+790	33.44	34.63	+1.19

2.2 Оценка финансового положения

2.2.1 Оценка ликвидности

Ликвидность баланса означает степень покрытия обязательств его активами, срок превращения которых в денежную форму соответствует сроку погашения обязательств.

К первой группе наиболее ликвидных активов (А1) относят денежные средства и краткосрочные финансовые вложения (ценные бумаги).

Ко второй группе быстро реализуемых активов (А2) относят дебиторскую задолженность и прочие активы.

К третьей группе медленно реализуемых активов (А3) относят статьи раздела 2 актива «Запасы и затраты» (за исключением «Расходов будущих периодов»), а также статьи из дела 1 актива баланса «Долгосрочные финансовые вложения» (уменьшенные на величину вложений в уставные фонды других предприятий) и «Расчеты с поставщиками».

К четвертой группе труднореализуемых активов (А4) относят статьи раздела 1 баланса «Основные средства и иные внеоборотные активы», за исключением статей этого раздела, включенных в предыдущую группу. В эту группу входят из статьи «Долгосрочные финансовые вложения» - «Вложения в уставные фонды других предприятий».

Пассивы баланса группируются по степени срочности их оплаты. К наиболее срочным обязательствам (П1) относят кредиторскую задолженность (статьи раздела 5 пассива баланса), а также ссуды, не погашенные в срок, из справки 2 формы №5.

К краткосрочным пассивам (П2) относятся краткосрочные кредиты и заемные средства.

К долгосрочным пассивам (П3) относятся долгосрочные кредиты и заемные средства.

К постоянным пассивам (П4) относятся статьи раздела 3 пассива баланса «Источники собственных средств» (капитал и резервы).

Для сохранения баланса актива и пассива итог данной группы уменьшается на величину по статье «Расходы будущих периодов» - строка 216.

Для определения ликвидности баланса следует сопоставить итоги приведенных групп по активу и пассиву. Баланс считается абсолютно ликвидным, если имеют место соотношения:

· А1 > П1,

· А2 > П2,

· А3 > П3,

· А4 < П4.

Четвертое неравенство носит балансирующий характер, так как выполнение трех первых неравенств влечет выполнение и четвертого неравенства. Выполнение четвертого неравенства свидетельствует о наличие у предприятия собственных оборотных средств.

Анализ ликвидности баланса (агрегированный баланс)

Таблица 24

Актив	год	Пассив	год	Платежный изл.(+), недост. (-)
	начало года	конец года		начало года	конец года	начало года	конец года
Наиболее ликвидные (А1)	419	658	Наиболее срочные обязательства (П1)	3284	4231	-2865	-3573
Легко - реализуемые (А2)	483	1944	Краткосрочные пассивы (П2)	0	0	+483	+1944
Медленно - реализуемые (А3)	4953	5524	Долгосрочные пассивы (П3)	1	14	+4952	+5510
Трудно - реализуемые (А4)	3575	3260	Постоянные пассивы (П4)	6145	7141	+2570	+3881
Валюта баланса	9430	11386	Валюта баланса	9430	11386

А1 (658) < П1 (4231); А2 (1944) > П2 (о); А3 (5524) > П3 (14); А4 (3260) < П4 (7141).

Ликвидность баланса МП «Аптека №1» отличается от абсолютной, так как первое неравенство не соответствует требованиям, актив по группе ликвидности больше пассива по этой же группе.

Промежуточный коэффициент ликвидности (критической ликвидности) (К_п.л):

Наиболее обобщающим показателем платежеспособности является общий коэффициент покрытия или текущей ликвидности (К_т.л).

Он определяется как отношение всех оборотных (текущих) активов к величине краткосрочных обязательств:

Нормальное значение данного коэффициента находится в пределах 1,5 - 2 или К_т.л > 2.

Он характеризует ожидаемую платежеспособность на период, равный средней продолжительности одного оборота всех оборотных средств.

Таблица 25

Показатели ликвидности.

Nп/п	Показатели	Норма	На начало года	На конец года
1.	Коэффициент абсолютной ликвидности	0.2-0.3	0,13 (419/3153)	0,17 (658/3943)
2.	Коэффициент промежуточной ликвидности	1/1, К>1,5	0,29 (419+483)/3153	0,66 (658+1944)/3943
3.	Коэффициент текущей ликвидности	Не менее 2	1,86 (5855/3153)	2,06 (8126/3943)

2.2.2 Оценка финансовой устойчивости

Анализ устойчивости финансового состояния предприятия определяется по показателям финансовой устойчивости. На устойчивость предприятия оказывают влияние различные факторы: положение предприятия на рынке, его потенциал в деловом сотрудничестве, степень зависимости от внешних кредиторов, наличие неплатежеспособных дебиторов, эффективность формирования, распределения и использования финансовых ресурсов.

Анализ показателей финансовой устойчивости МП «Аптека №1»

Таблица 26

Показатель	формула	Начало периода	Конец периода
Коэффициент автономии	П4/?П	0,65	0,63
Коэффициент соотношения собственных и заемных средств	П4/(П1+П2+П3	1,96	1,87
Коэффициент маневринности СК	(П4+П3-А4)/П4	0.42	0.56
Коэффициент концентрации заемного капитала	(П1+П2+П3)/(П1+П2+П3+П4)	0.348	0.375
Коэффициент структуры долгосрочных вложений	П3/А4	0.0003	0.0042
Коэффициент долгосрочного привлечения заемных средств	П3/(П3+П4)	0.0002	0.0019
Коэффициент структуры заемного капитала	П3/(П1+П2+П3)	0.0003	0.003
Коэффициент соотношения заемных и собственных средств	(П1+П2+П3)/П4	0.53	0.59
Величина СОК	П4+П3-А4	2631	4128
Источники фин. запасов	СОК + кр. кр. зад.	2631	4128
ИФЗ + кред. зад. пост.		5784	8071

Предприятие находится в неустойчивом финансовом положении, т.к. ИФЗ < запасов, но запасы < чем ИФЗ + кредиторская задолженность.

3. Оценка и анализ результативности финансово-хозяйственной деятельности

3.1 Оценка деловой активности

Оценка деловой активности направлена на анализ результатов и эффективность текущей основной производственной деятельности, показывает скорость прохождения капитала по стадиям делового цикла.

Показатели деловой активности:

1) оборачиваемость дебиторской задолженности = выручка от реализации продукции / средняя дебиторская задолженность

66854 / (483+1944) / 2 = 55,09

2) продолжительность периода / оборачиваемость дебиторской задолженности 365 / 55,09 = 6,63

3) оборачиваемость запасов = себестоимость реализации продукции / средняя сумма запасов

49168 / (4838 + 5383) / 2 = 9,62

4) период оборота запасов = продолжительность периода / оборачиваемость запасов

365 / 9,62 = 37,94

5) производственный цикл = период задолженности + период оборота запасов

6,63 + 37,94 = 44,57

6) оборачиваемость кредиторской задолженности = себестоимость / средняя сумма кредиторской задолженности

49168 / (3153 + 3943) / 2 = 13,85

7) период оборота кредиторской задолженности = продолжительность периода / оборачиваемость кредиторской задолженности

365 / 13,85 = 26,35

8) финансовый цикл = производственный цикл - период оборота кредиторской задолженности

44,57 - 26,35 = 18,22

9) оборачиваемость активов = выручка от реализации / средняя сумма активов

66854 / (9491 + 11638) / 2 = 6,33

3.2 Анализ рентабельности

1) Коэффициент рентабельности (рентабельность продаж)

= Чиста прибыль / выручка

1478 / 66854 = 0,02

2) Рентабельность активов = ЧП / средняя величина активов

1478 / (9491 + 11638) / 2 = 0,14

3) Рентабельность собственного капитала = ЧП / средняя величина собственного капитала

1478 / (6206 + 7388) / 2 = 0,22

4) Рентабельность затрат = ЧП / себестоимость

1478 / 49168 = 0,03

Показатели рентабельности и оборачиваемости являются основными характеристиками эффективности финансово-хозяйственной деятельности предприятия. Они рассчитываются как относительные показатели финансовых результатов, полученных предприятием за отчетный период. Экономическое содержание показателей рентабельности сводится к прибыльности деятельности предприятия. Экономическое содержание показателей оборачиваемости заключается в скорости осуществления финансово-хозяйственных операций или, другими словами, в скорости оборота активов и обязательств предприятия. В процессе анализа рентабельности и оборачиваемости исследуются уровень показателей, их динамика, определяется система факторов, влияющих на их изменение, количественно оцениваются факторные влияния.

Заключение

Экономический анализ - это прежде всего факторный анализ, так как для обеспечения одного и того же результата деятельности возможны альтернативные сочетания характеризующих предприятие параметров, являющихся функциями от факторов внешней и внутренней среды. Без комплексного и всестороннего изучения отдельных факторов невозможно сделать обоснованные выводы о результатах деятельности фирмы и принять управленческие решения.

При помощи управленческого анализа познается сущность хозяйственных процессов, оценивается хозяйственная ситуация, выявляются резервы производства и подготавливаются научно обоснованные решения для планирования и управления. Управленческий учет и управленческий анализ предваряют создание и обсуждение финансовых результатов, они ориентированы на цели руководителя предприятия. Использование маржинального анализа и релевантного подхода наглядно показывает наиболее оптимальные варианты, позволяет решать типичные хозяйственные ситуации. Проводя портфельный анализ, при построении матрицы Бостонской консалтинговой группы показывают по оси абсцисс - конкурентную позицию предприятия, выражающуюся через соотношение между нашим и общим объемами производства; по оси ординат - темпы роста сегмента. В результате образуются четыре сегмента, попадание в которые помогает принять определенное управленческое решение по каждому направлению деятельности предприятия.

Анализ же финансового состояния предприятия включает расчет, чтение, объяснение и оценку комплекса финансовых показателей, характеризующих различные стороны его деятельности. Основная цель такого анализа заключается в получении информации, необходимой для принятия правильных обоснованных управленческих решений.

факторный анализ отчетность ликвидность

Список использованной литературы

1. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия: Учеб. Пособие для вузов / Под ред. проф. Н.П. Любушина. - М.:ЮНИТИ-ДАНА,2006.-471с.

2. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: учебник.-4-е изд.,испр. и доп.- М.:ИНФА-М,2007.-345с.

Размещено на Allbest.ru