Управление рисками предприятия на примере ТОО "Полиолефин-ТЛК"

Размещено на http://www.allbest.ru/

Содержание

Введение

1. Теоретические аспекты управления рисками предприятия

1.1 Понятие и сущность рисков современного предприятия

1.2 Процесс управления рисками

1.3 Модель управления рисками: зарубежный опыт

2. Анализ современного состояния ТОО «Полиолефин - ТЛК»

2.1 Современное состояние и тенденции развития ТОО «Полиолефин - ТЛК»

2.2 Оценка стабильности и эффективности деятельности предприятия ТОО «Полиолефин - ТЛК»

3. Совершенствование процесса управления рисками в ТОО «Полиолефин-ТЛК» посредством превентивных мер организации

3.1 Превентивные меры организации в процессе управления рисками

3.2 Система управления рисками и превентивные меры в ТОО «Полиолефин - ТЛК»

Заключение

Списoк испoльзoваннoй литературы

Введение

На сегодняшний день общепринятой трактовки экономического преломления понятия риск не выработано. В последние десятилетия положение стало изменяться, к этому предмету довольно активно обратились западные, а с началом экономических реформ - и наши исследователи. Риск - это историческая и экономическая категория. Как историческая категория, риск представляет собой осознанную человеком возможную опасность. Она свидетельствует о том, что риск исторически связан со всем ходом общественного развития.

Сегодня руководители компаний во всем мире сталкиваются с рисками, которые десять лет назад трудно было представить. Это приводит к тому, что компании, которые не успевают за новыми реалиями, вынуждены сойти с дистанции. Новые технологии заставляют бизнесменов в течение нескольких месяцев, а не лет, принимать на вооружение новые модели управления компаниями. Производные финансовые инструменты, которые изначально создавались для облегчения управления риском, стали источником новых рисков.

Актуальность выбранной темы заключается в том, что управление рисками и принятие превентивных мер по их снижению и устранению приобретает все большее значение в процессе управления организациями. На сегодняшний день произошел переход к новой парадигме риск-менеджмента, предусматривающей комплексное рассмотрение рисков в деятельности фирмы.

Риск-менеджмент перестает быть заботой только лишь финансистов компании. Человек в обыденной жизни и в своей профессиональной деятельности постоянно имеет дело с рисками - с политическими, социальными, экономическими, финансовыми, коммерческими, техногенными, технологическими и т.д. Возможность отрицательной реализации риска - возникновение ущерба - заставляет отнестись очень серьезно к проблеме управления рисками.

В связи с этим в будущем более конкурентоспособными и востребованными в обществе станут именно те нововведения, технологии и продукты, которые будут обеспечивать меньшую степень риска - меньшие вероятность и размер возможного ущерба.

Снижение риска тесно связано, во-первых, с поиском и внедрением новых продуктов, услуг и технологий, производство которых не ведет к увеличению риска. Во-вторых, оно возможно за счет управления риском, которое предполагает его выявление и оценку, а также использование таких процедур и методов управления, которые бы снижали возможные риски.

Факторы риска в современных условиях настолько многообразны, что необходимы ранжирование угроз и оптимальное распределение усилий и средств. В системе управления рисками важную роль играют финансовые механизмы передачи риска и принятие превентивных мер, которые значительно снижают риск.

Управление рисками - это процедуры и действия, которые позволяют менеджеру выявлять, оценивать, отслеживать и устранять риски до или во время их превращения в проблемы. После выявления риска необходимо принять решение об ответных действиях. Задача руководителя проекта - выбрать такие действия, которые позволят снизить вероятность неблагоприятного события или уменьшить его последствия в случае реализации риска.

Таким образом, можно сказать, что каждая компания имеет свое представление об управлении рисками. Причем это представление зависит не только от сферы деятельности предприятия, но и от многих других индивидуальных факторов, не укладывающихся в единую, общую для всех структуру. С той же уверенностью можно заявлять и о том, что каждая организация имеет свою собственную систему по управлению рисками.

Объектом исследования является ТОО «Полиолефин - ТЛК», осуществляющее услуги по перевозке грузов в Казахстане.

Предметом исследования является сущность и содержание управления рисками в организации, в процессе исследования проведен анализ существующих проблем, и выявлены наиболее актуальные пути совершенствования системы управления рисками в организации.

Целью дипломной работы является изучение системы управления рисками, разработка превентивных мер для предприятия, а также определение путей совершенствования системы управления рисками современного предприятия.

В рамках поставленной цели предусмотрено решение следующих задач:

­ изучить теоретические основы управления рисками в организации;

­ изучить зарубежный опыт управления рисками на предприятиях;

­ провести анализ современного состояния и определить тенденции развития ТОО «Полиолефин - ТЛК»;

­ разработать превентивные меры для ТОО «Полиолефин - ТЛК»;

­ определить пути совершенствования процесса управления рисками на современном предприятии.

Работа состоит из введения, трех глав, заключения, списка использованной литературы.

В первой главе рассмотрены теоретические аспеты управления рисками предприятия. Во второй главе проведен анализ современного состояния и тенденции развития ТОО «Полиолефин - ТЛК». В третьей главе определены пути совершенствования процесса управления рисками в ТОО «Полиолефин - ТЛК». В заключении сформулированы основные выводы проведенного исследования.

1. Теоретические аспекты управления рисками предприятия

1.1 Понятие и сущность рисков современного предприятия

Впервые понятие риска в качестве функциональной характеристики предпринимательства было выдвинуто в ХVII в. французским экономистом шотландского происхождения Р. Кантильоном. Он рассматривал предпринимателя как фигуру, принимающую решения и удовлетворяющую свои интересы в условиях неопределенности.

Последователи Р. Кантильона в оценке риска как существенной характеристики придерживались в принципе схожих взглядов, а именно: предпринимательский доход или его часть в той или иной форме являются платой за риск и качественно отличаются от дохода (прибыли) на авансированный капитал и заработной платы.

Представитель немецкой классической школы XIX в. И. фон Тюнен, пытаясь определить величину предпринимательского дохода, или «выигрыша», прямо связывал его появление с предпринимательским риском.

Выявление дохода предпринимателя относительно теории риска впервые, хотя и в неявной форме, вводит в экономический анализ предпринимательской функции понятие вмененных потерь или прибылей в результате неиспользования альтернативного курса действий.

По Тюнену, ожидания предпринимателя отражают сознательный выбор в пользу неопределенной, чреватой риском потери, ситуации. В случае неблагоприятной для него ситуации он может потерять все в отличие от служащего. Таким образом, в описанной немецким экономистом ситуации выигрыш должен быть равен доходу, однако предприниматель рискует, и чем больше этот риск, тем больше должен быть выигрыш по сравнению с возможными потерями, т.е. с минимальным доходом.

Слово «риск» произошло от древнегреческого «rixikon», что означает «утес», а действие «рисковать» переводится как «лавирование между скалами, утесами». Это значение точно определяет существующую реальность современного бизнеса: постоянное лавирование между огромным количеством препятствий, между крахом и успехом.

Любая предпринимательская деятельность неизбежно связана с риском. Риск является обязательным элементом любой экономики. Проявление риска как неотъемлемой части экономического процесса - объективный экономический закон. Существование данного закона обусловлено элементом конечности любого явления, в том числе и хозяйственного процесса. Каждое явление имеет свой конец. Это только в математике существуют бесконечные величины. В объективных же явлениях все ограничено, все элементы имеют свой дефицит.

Ограниченность (конечность) материальных, трудовых, финансовых, информационных и других ресурсов вызывает в реальности их дефицит и способствует появлению риска как элемента хозяйственного процесса.

Риск современного предприятия означает неопределенность, связанную с некоторым событием. И какие бы усилия предприниматель ни прилагал для минимизации рисков, они всегда существуют - вопрос только в их величине. Поэтому для предпринимательской деятельности важным является не избежание риска вообще, а предвидение и снижение его до минимального уровня.

Несмотря на то, что с риском в экономической сфере люди встречаются постоянно, уровень его изучения недостаточен. Объясняется это, наверное, тем, что здесь долго не видели предмета для собственно теоретических исследований, полагая всю эту область относящейся лишь к практике.

Слово «риск» в буквальном понимании означает принятие решения, результат которого заранее не известен.

Существует точка зрения, согласно которой о риске можно говорить только тогда, когда существует отклонение между плановыми и фактическими результатами. Данные отклонения могут быть либо положительными, либо отрицательными.

Через риск реализуется ущерб, приобретая конкретно изменяемые и реальные очертания. Ущерб - это количественная оценка (критерий) удачного или неудачного исхода. Измерение риска возможно математическим путем с помощью применения теории вероятностей и закона больших чисел на основе статистических данных.

На сегодняшний день нет однозначного понимания сущности риска. Дело в том, что явление это многогранно, а подчас имеет несколько несовпадающих, или же вообще противоположенных реальных основ.

Объективную основу рисков усиливают так называемые субъективные причины, которые зависят от деловых, личностных особенностей руководителя и команды управленцев. Так, просчеты в расстановке и подборе кадров, недостатки организации производства и планирования, отсутствие стандартов взаимодействия между подразделениями и многие другие факторы могут привести предприятие к кризисной ситуации.

Работа любого предприятия проходит в атмосфере постоянной неопределенности, иными словами существует вероятность потерь, причины которых могут быть:

1. внутренние риски - определяются действиями работников, а так же личностными качествами предпринимателя;

2. внешние риски - воздействие из внешней среды;

3. смешанные риски - частично вызваны теми и другими причинами.

Таким образом, стремиться к полному устранению рисков несколько некорректно, потому как сделать это невозможно, к тому же вероятность риска является одним из факторов развития организации. Цель, которую в первую очередь следует поставить - максимально уменьшить длительность обнаружения возможных рисков, а так же увеличение скорости реагирования на них, развитии мобильности, что является непременным условием стабильной деятельности предприятия и его развития в целом.

Проанализировав ряд определений риска, представленных в современных источниках можно выделить несколько определений риска:

1. Риск - потенциальная, численно измеримая возможность потери. Понятием риска характеризуется неопределенность, связанная с возможностью возникновения в ходе реализации проекта неблагоприятных ситуаций и последствий.

2. Риск - вероятность возникновения потерь, убытков, недопоступлений планируемых доходов, прибыли.

3. Риск - это неопределенность наших финансовых результатов в будущем.

4. Риск - это стоимостное выражение вероятностного события, ведущего к потерям.

5. Риск - шанс неблагоприятного исхода, опасность, угроза потерь и повреждений.

6. Риск - вероятность потери ценностей (финансовых, материальных товарных ресурсов) в результате деятельности, если обстановка и условия проведения деятельности будут меняться в направлении, отличном от предусмотренного планами и расчетами [1].

Неопределенность предполагает наличие факторов, при которых результаты действий не являются детерминированными, а степень возможного влияния этих факторов на результаты неизвестна; например, это неполнота или неточность информации.

Условия неопределенности, которые имеют место при любых видах предпринимательской деятельности, являются предметом исследования и объектом постоянного наблюдения экономистов самых различных профилей, а также специалистов других отраслей (юристов, социологов, политологов, психологов и т.п.). Такой комплексный подход к изучению данного явления (явления неопределенности в бизнесе) связан с тем, что хозяйственные субъекты в процессе своего функционирования испытывают зависимость от целого ряда факторов, которые можно подразделить на внешние и внутренние:

1. внешние факторы - законодательство, реакция рынка на выпускаемую продукцию, действия конкурентов;

2. внутренние - компетентность персонала фирмы, ошибочность определения характеристик проекта и т.д.

На основании вышесказанного можно сделать вывод, что в основе риска лежит вероятностная природа рыночной деятельности и неопределенность ситуации при ее осуществлении.

Следует учитывать, что риск сопутствует всем процессам, идущим в компании, вне зависимости от того, являются ли они активными или пассивными.

Таким образом, здесь открывается третья сторона риска - его принадлежность какой-либо деятельности. Иначе говоря, если предприятие планирует реализовать проект - оно подвержено инвестиционным, рыночным рискам; если же компания не осуществляет никаких действий, она опять-таки несет риски - риск неполученной прибыли, те же рыночные риски и пр. Это заложено уже в самом определении понятия «предприятие».

При осуществлении своей деятельности предприятие ставит определенные цели - получить такие-то доходы, затратить столько-то и т.д. Следовательно, оно планирует свою деятельность. Но, выбирая ту или иную стратегию развития, предприятие может потерять свои средства, то есть получить сумму, меньшую, чем запланированная. Как было указано выше, это объясняется неопределенностью ситуации, в которой находится компания. А, находясь в условиях неопределенности, руководству приходится принимать решения, вероятность успешной реализации которых (а значит, и получения доходов в полном объеме), зависит от множества факторов, воздействующих на предприятие изнутри и извне. В этой ситуации и проявляется понятие риска.

Следовательно, можно охарактеризовать риск как вероятность недополучения планируемых доходов в условиях неопределенности, сопутствующей деятельности предприятия.

Очень тесно с понятием риска связано понятие «рисковой деятельности» или «деятельности, подверженной риску». Этот термин необходимо рассмотреть, так как риск не существует вне деятельности, вне процессов, идущих в компании. Учитывая подобный подход к риску, можно выделить такие понятия, как «субъект риска» и «объект риска».

Под субъектом следует понимать руководство компании, то есть конкретных лиц или коллектив, принимающих решение о выборе той или иной альтернативы, связанной с деятельностью компании. Соответственно, под объектом понимается ресурс, изменение которого возможно в случае возникновения рисковой ситуации. Учитывая то, что мы рассматриваем хозяйствующий субъект в условиях стремления к максимизации прибыли, подобным ресурсом являются чистые доходы компании.

Выделение этих понятий позволит более детально подходить к вопросам классификации рисков.

Резюмируя вышесказанное, следует отметить, что риск - сложное понятие, имеющее своей причиной неопределенность и тесно связанное с вероятностными процессами. Риск неразрывно связан с деятельностью предприятия, вне зависимости от того, является ли она активной или пассивной.

Менеджмент риска в широком смысле изучает проблемы управления рисками, возникающими в деятельности организации. В узком смысле: это скоординированные действия по руководству и управлению предприятием в отношении риска. Объединяет комплекс процессов, направленных на минимизацию и компенсацию рисков [2].

Риск-менеджмент представляет собой систему управления риском и экономическими, точнее, финансовыми отношениями, возникающими в процессе этого управления.

Риск-менеджмент включает в себя стратегию и тактику управления.

Под стратегией управления понимаются направление и способ использования средств для достижения поставленной цели. Этому способу соответствует определенный набор правил и ограничений для принятия решения. Стратегия позволяет сконцентрировать усилия на вариантах решения, не противоречащих принятой стратегии, отбросив все другие варианты. После достижения поставленной цели стратегия как направление и средство ее достижения прекращает свое существование. Новые цели ставят задачу разработки новой стратегии [3].

Тактика - это конкретные методы и приемы для достижения поставленной цели в конкретных условиях. Задачей тактики управления является выбор оптимального решения и наиболее приемлемых в данной хозяйственной ситуации методов и приемов управления.

Риск-менеджмент как система управления состоит из двух подсистем: управляемой подсистемы (объекта управления) и управляющей подсистемы (субъекта управления).

Объектом управления в риск-менеджменте являются риск, рисковые вложения капитала и экономические отношения между хозяйствующими субъектами в процессе реализации риска. К этим экономическим отношениям относятся отношения между страхователем и страховщиком, заемщиком и кредитором, между предпринимателями (партнерами, конкурентами) и т.п.

Отличительными признаками риска в бизнесе являются.

- направленность на систематическое получение прибыли;

- видовая дифференциация;

- осуществление деятельности на свой риск;

- ответственность по обязательствам в соответствии с законодательством;

- принятие инициативных решений с учетом последствий риска.

В современной литературе понятие «риск» встречается в следующих значениях.

«Опасность, возможность убытка или ущерба» (Н. Уэбстер);

«Пускаться на удачу, идти на авось, делать без верного расчета» (В. Даль);

«Возможная опасность, действие на удачу в надежде на счастливый случай» (С. Ожегов);

В современном мире интеграция и процессы инновации приобретают новые очертания и обороты. Риски, сопутствующие любой сфере бизнеса, необходимо не только определять, но и измерять, а также иметь представление, как и при помощи каких методов можно посчитать вероятность наступления рисковых ситуаций. Цель настоящей главы - осветить основные направления оценки и анализа рисков, а также охарактеризовать методы управления ими.

Возможность наступления события с отрицательными последствиями в результате определенных решений и действий. Деятельность по определению и управлению рисками должна быть основана на рациональном соединении внешних и внутренних факторов, основываясь на инновационном рисковом подходе. При создании программы целенаправленного управления рисками необходимо учитывать ранжирование (распределение по важности) срочных, среднесрочных, текущих и ложных задач (рисунок 1).

Тенденции изменений во внешней среде (фоновое и деловое окружение)
Внутренние тенденции (функциональные направления предприятия)

Оценка последствий наступления рисковой ситуации (срочность мер)

Отсутствие действий

Текущие задачи
Ложные задачи
Срочные меры

Наблюдение и контроль

Отложенные действия
Локализация уклонение (в т.ч. страхование) диссипация
Среднесрочные и долгосрочные программы риск-менеджмента (методы компесации)

Рисунок 1 - Ранжирование задач в управлении рисками [3]

В основе предпринимательской деятельности лежит ожидание получить доход, превышающий обычный, средний сложившийся. Эти ожидания достаточно неопределенны, поэтому предпринимательство всегда ассоциируется с риском.

Предвидение и уменьшение негативных последствий неопределенности ожиданий составляет суть управления риском.

Процессы управления риском включают идентификацию и оценку риска, регулирование, документирование, манипулирование (контроллинг).

Принимая решения об инвестициях и финансировании, в бизнесе учитывают риск потери финансовой устойчивости, рентабельности и ликвидности. В процессе мониторинга бизнес-плана контролируют осознанный и принятый уровень риска при организации и координировании деятельности подразделений и исполнителей.

Рентабельность, в общеэкономическом смысле, - это отношение прибыльности работы предприятия к себестоимости выпускаемой продукции. Чем выше прибыль от реализации продукции и ниже затраты на ее себестоимость - тем выше рентабельность.

Прежде чем оценивать риск, обусловленный действием сугубо случайных факторов, крайне желательно отделить систематическую составляющую потерь от случайных. Это необходимо и с позиций математической корректности, так как процедуры действий со случайными величинами существенно отличаются от процедур действий с детерминированными величинами.

Рассмотрим теперь несколько детальнее структуру потерь в зависимости от вида предпринимательской деятельности, т. е, производственного, коммерческого и финансового предпринимательства. При этом выделим наиболее важные факторы, порождающие риск, и укажем, каковы их основные проявления. Знание факторов риска позволяет принимать заблаговременные меры, ослабляющие их действие.

Прежде чем перейти к анализу проявлений случайных потерь в производственном, коммерческом, финансовом предпринимательстве, укажем на некоторые специфические источники потерь и влияющие на них факторы. К ним следует отнести потери от воздействия непредвиденных политических факторов. Такие потери порождают политический риск. Он проявляется в форме неожиданного, обусловленного политическими соображениями и событиями изменения условий хозяйственной деятельности, создающими неблагоприятный для предпринимателя фон и тем самым, способными привести к повышенным затратам ресурсов и потере прибыли.

Типичные источники такого риска - увеличение налоговых ставок, введение принудительных отчислений, изменение договорных условий, трансформация форм и отношений собственности, отчуждение имущества и денежных средств по политическим мотивам. Величину возможных потерь и определяемую ими степень риска в этом случае очень трудно предвидеть.

Довольно близки по непредвидимости потери, обусловленные стихийными бедствиями, а также воровством и рэкетом [4]. Весьма специфичны возможные потери, вызванные несовершенством методологии и некомпетентностью лиц, формирующих бизнес-план и осуществляющих расчет прибыли и дохода. Если в результате действия этих факторов величины ожидаемых значений прибыли и дохода от предпринимательского проекта будут завышены, а реально полученные результаты окажутся ниже, то разница поневоле воспринимается как потери.

Особое место занимают потери предпринимателя, обусловленные недобросовестностью или несостоятельностью компаньонов. Риск оказаться обманутым в сделке или столкнуться с неплатежеспособностью должника, невозвратностью долга, к сожалению, достаточно реален.

Теперь рассмотрим более тривиальные ситуации угрозы потерь и риска применительно к указанным видам предпринимательства. Полностью избежать риска практически невозможно, но, зная, что порождает потери, предприниматель способен снизить их угрозу, уменьшая действие неблагоприятного фактора.

Итак, охарактеризуем потери, потенциальная возможность которых порождает предпринимательский риск.

Потери в производственном предпринимательстве:

- Снижение намеченных объемов производства и реализации продукции вследствие уменьшения производительности труда, простоя оборудования или недоиспользования производственных мощностей, потерь рабочего времени, отсутствия необходимого количества исходных материалов, повышенного процента брака ведет к недополучению запланированной выручки. Вероятные потери D в этом случае в стоимостном выражении определяются по формуле:

D=О хЦ , (1)

где О - вероятное суммарное уменьшение объема выпуска продукции;

Ц - цена реализации единицы объема продукции.

- Снижение цен, по которым намечается реализовать продукцию, в связи с недостаточным качеством, неблагоприятным изменением рыночной конъюнктуры, падением спроса, ценовой инфляцией приводит к вероятным потерям, определяемым по формуле:

D=ЦхО , (2)

где Ц - вероятное уменьшение цены единицы объема продукции;

О - общий объем намеченной к выпуску и реализации продукции.

- Повышенные материальные затраты, обусловленные перерасходом материалов, сырья, топлива, энергии, ведут к потерям, определяемым зависимостью

D=M1xЦ1+М2хЦ2+... , (3)

Где M - вероятный перерасход материального ресурса;

Ц - цена единицы ресурса.

- Другие повышенные издержки, которые могут быть вследствие высоких транспортных расходов, торговых издержек, накладных и других побочных расходов.

- Перерасход намеченной величины фонда оплаты труда вследствие превышения расчетной численности либо вследствие выплаты более высокого, чем запланировано, уровня заработной платы отдельным работникам.

- Уплата повышенных отчислений и налогов, если в процессе осуществления бизнес-плана ставки отчислений и налогов изменятся в неблагоприятную для предпринимателя сторону.

- Не следует упускать из виду и возможности потерь в виде штрафов, естественной убыли, а также обусловленных стихийными бедствиями, хотя учесть такие потери расчетным образом не представляется возможным.

Потери в коммерческом предпринимательстве:

- Неблагоприятное изменение (повышение) закупочной цены товара в процессе осуществления предпринимательского проекта и не блокированное условиями договора о закупке приводит к вероятным потерям (D), определяемым по формуле:

D=ОхЦ, (4)

Где О - объем закупок товара е физическом измерении;

Ц - вероятное повышение закупочной цены.[1]

- Непредвиденное снижение объема закупки в сравнении с намеченным, вызывает уменьшение объема реализации, т. е. масштаба всей операции. Потеря прибыли (дохода) исчисляется как произведение снижения объема закупки на величину прибыли (дохода), приходящейся на единицу объема реализации товара[5].

Следует учитывать, что уменьшение объема закупки и реализации может сопровождаться снижением расходов, ибо, кроме так называемых условно-постоянных расходов, существуют затраты, пропорциональные объему операции.

- Потери товара в процессе обращения (транспортировки, хранения) или потери качества, потребительской ценности товара, приводящие к снижению его стоимости.

Уровень такого ущерба устанавливается как произведение количества утерянного товара на закупочную цену или произведение испорченного количества товара на снижение отпускной цены.

- Увеличение издержек обращения по сравнению с намеченными приводит к адекватному снижению дохода, прибыли. Среди возможных причин повышения издержек могут быть непредвиденные пошлины, отчисления, штрафы, дополнительные расходы.

- Снижение цены, по которой реализуется товар, по сравнению с проектной вызывает потери в размере объема реализации, умноженного на уменьшение цены.

- Снижение объема реализации, обусловленное непредсказуемым падением спроса или потребности в товаре, вытеснением его конкурирующими товарами, ограничениями на продажу, способно вызвать потери дохода и прибыли, измеряемые произведением объема непроданной продукции на отпускную цену. Клейнер Г.Б. Предприятие в нестабильной экономической среде, риски, стратегии, безопасность. - М.: Перспектива, 2010. - С.95.

Чаще всего риски классифицируют по принципу однозначности последствий от наступления рисковых событий. Все риски изначально можно распределить на две группы - чистые и спекулятивные. К чистым рискам относятся пожары, наводнения и другие природные и технические воздействия на объект управления, которые могут принести негативные последствия и привести к затратам. Причинами возникновения подобных рисков могут быть стихийные бедствия, несчастные случаи, недееспособность руководящих сотрудников и т.п.

Спекулятивные риски - это риски, которые приносят не только затраты, но и потенциальную прибыль. Полная классификация рисков представлена на рисунке 2.



Рисунок 2 - Классификация рисков [4]

Из рисунка 2 видно, что особенность чистых рисков (статистических или простых) заключается в том, что они практически всегда несут в себе потери для предпринимательской деятельности.

Спекулятивные риски (динамические или коммерческие) - несут в себе либо потери, либо дополнительную прибъль для предпринимателя. По сфере возникновения (отрасли деятельности) различают:

- Производственный риск - это риск невыполнения своих обязательств и нормативных планов по производству товаров, работ, услуг в результате воздействия как внешней среды, так и внутренних факторов.

- Коммерческий риск - риск потерь в процессе финансово-хозяйственной деятельности, реализации товаров и услуг, произведенных или купленных предпринимателем.

- Финансовый риск - риск невыполнения фирмой своих финансовых обязательств.

Коммерческий риск включает в себя риски, связанные с:

- реализацией товара (услуг) на рынке;

- транспортировкой товара (транспортный риск);

- приемкой товара (услуг) покупателем;

- платежеспособностью покупателя;

- форс-мажорными обстоятельствами.

Финансовые риски связаны с вероятностью потерь финансовых ресурсов (денежных средств). Они подразделяются на три основных вида:

- валютные;

- инвестиционные;

- риски, связанные с покупательной способностью денег.

Группа инвестиционных рисков включает в себя следующие риски:

- инфляционный риск;

- системный риск;

- селективный риск;

- риск ликвидности;

- кредитный (деловой) риск;

- региональный риск;

- отраслевой риск;

- риск предприятия;

- инновационный риск.

Рассмотрим их подробнее.

Кредитный (деловой) риск - риск того, что заемщик (должник) окажется не в состоянии выполнить свои обязательства. В качестве примера этого вида риска можно привести отсрочку погашения кредита или замораживание выплат по облигациям.

Региональный риск связан с экономическим положением определенных регионов. Он особенно свойствен монопродуктовым регионам, например районам угле- или нефтедобычи, кофе или хлопкопроизводящим регионам, которые могут испытывать серьезные экономические трудности в результате изменения конъюнктуры (падения цен) на основной продукт данного региона или обострения конкуренции.

Региональные риски могут возникать в связи с политическим и экономическим сепаратизмом отдельных регионов, а также в связи с общим депрессивным состоянием экономики ряда регионов (спад производства, высокий уровень безработицы).

Отраслевой риск связан со спецификой отдельных отраслей экономики, которая определяется двумя основными факторами: подверженностью циклическим колебаниям и стадией жизненного цикла отрасли. По этим признакам все отрасли можно разделить на подверженные или менее подверженные циклическим колебаниям, а также на сокращающиеся (умирающие), стабильные (зрелые) и быстрорастущие (молодые). Разумеется, риск предпринимательской деятельности и инвестиций в зрелые или молодые (и менее подверженные циклическим колебания), отрасли меньше.

Риск предприятия связан с конкретным предприятием как объектом инвестиций. Он во многом является производным от регионального и отраслевого рисков. Вместе с тем он зависит от типа поведения и стратегии конкретного предприятия. Один уровень риска связан с консервативным типом поведения предприятия, занимающего стабильную долю рынка, имеющего постоянных потребителей (клиентуру), высокое качество продукции, услуг и придерживающегося стратегий ограниченного роста. Другая степень риска связана с агрессивным, новым, возможно, только что созданным предприятием.

Кроме того, риск предприятия включает в себя и риск мошенничества: создание ложных компаний с целью мошеннического привлечения средств инвесторов или акционерных обществ для спекулятивной игры на котировке ценных бумаг.

Инновационный риск - это риск потерь связанных с тем, что нововведение (например, товар, услуга или технология), на разработку которого могут затратить значительные средства, не будет реализовано или не окупится.

- Инфляционный риск - риск того, что полученные доходы в результате высокой инфляции обесцениваются быстрее, чем растут (с точки зрения покупательной способности).

- Системный риск - риск ухудшения конъюнктуры (падения) какого-либо рынка в целом. Он не связан с конкретным объектом инвестиций и представляет собой общий риск на все вложения на данном рынке (фондовом, валютном, недвижимости и т.д.).

- Селективный риск - это риск потерь или упущенной выгоды из-за неправильного выбора объекта инвестирования на определенном рынке, например, неправильного выбора ценной бумаги из имеющихся на фондовом рынке при формировании портфеля ценных бумаг.

- Риск ликвидности - риск, связанный с возможностью потерь при реализации объекта инвестирования из-за изменения оценки его качества, например какого-либо товара, недвижимости (земля, строение), ценной бумаги и т.д.

Производственные риски делят на следующие виды:

- неисполнения хозяйственных договоров;

- изменения конъюнктуры рынка;

- возникновения непредвиденных затрат и снижения доходов;

- прочие производственные риски.

Таким образом для предприятия в условиях рыночной экономики необходимо манипулирование риском - то есть разработка и проведение мероприятий, которые позволят компенсировать предстоящие риски (например, хеджирование), снизить (например, посредством решения о менее рискованной альтернативной деятельности, диверсификации) или перенести (например, при помощи страхования), уклониться от рискованных действий или осознанно пойти на риск (акцептировать).

После распределения задач и текущих мероприятий в сфере управления рисками на предприятии необходимо создать программу риск-менеджмента (управления рисками), цель которой не увеличить прибыль, а своевременно направить действия высшего руководства, а также функциональных подразделений для предупреждения будущих опасностей и предотвращения угроз компании, как во внутренней, так и во внешней среде.

1.2 Процесс управления рисками

Во время проектных фаз выработки концепции и планирования на предприятии необходимо разработать формальный документ, описывающий управление рисками. В этом документе должны быть даны ответы на целый ряд вопросов, из которых здесь мы рассмотрим основные.

Как будет реализовываться процесс управления рисками? Из каких шагов состоит этот процесс?

Кто будет осуществлять действия по управлению рисками? Какие для этого требуются навыки/квалификация? Требуется ли дополнительное обучение?

Как будут строиться планы управления рисками и планы мероприятий по смягчению возможных негативных последствий?

Как деятельность по управлению рисками будет интегрирована в общий план предприятия?

Какие действия будут предпринимать сотрудники предприятия для управления рисками?

Какие ресурсы доступны для управления рисками?

Каковы временные ограничения в мероприятиях, связанных с управлением рисками?

Часть вопросов, которые также должны быть учтены, мы сознательно опустили - интересующихся отсылаем к соответствующей литературе белой книге [6].

Поскольку риски являются неотъемлемой частью всех фаз всех проектов от начала и до конца, должны быть изначально выделены и должным образом распределены ресурсы, необходимые для эффективного управления рисками. Планирование управления рисками осуществляется проектной группой во время фаз выработки концепции и планирования, и результирующий план управления рисками должен определять конкретные действия, ответственность за которые возложена на определенных членов проектной группы. Эти задачи должны быть интегрированы в сводный план проекта (master project plan) и в сводный календарный график проекта (master project schedule).

При создании антирисковой программы ответственный за управление рисками менеджер должен также ответить на следующие вопросы:

- Насколько легко ее осуществить?

- Насколько она будет принята и исполнима сотрудниками?

- Насколько она понравится руководству?

- Каковы приоритеты мероприятий?

- Какой уровень технологии потребуется?

- На какие факторы риска она будет оказывать влияние?

- Дорого ли будет ее осуществить?

- Какой уровень сопротивления встретится?

- Сколько времени займет ее внедрение?

- Как тесно она связана с корпоративной стратегией организации?

- Какой уровень взаимодействия отделов потребуется для ее осуществления?

- Как тесно она связана с основными обязанностями сотрудников, задействованных в ее осуществлении?

Фактор риска - условия, обстоятельства, в рамках которых проявляются причины риска и которые приводят к нежелательным событиям. Пример фактора риска. Ликвидность - способность наиболее быстро реализовать материальные и нематериальные активы фирмы, т.е. превратить их в денежные средства. Наиболее ликвидным активом являются деньги.



Рисунок 3 - Факторы возникновения риска [6]

Для того чтобы грамотно ориентироваться в сфере бизнеса, а также обладать возможностью снижения вероятности возникновения рисковых ситуаций, необходимо знать правила управления рисками.

Правила управления рисками в бизнесе:

1) нельзя рисковать больше, чем это может позволить собственный капитал;

2) надо думать о последствиях риска;

3) нельзя рисковать многим ради малого;

4) положительное решение принимается лишь при отсутствии сомнения;

5) при наличии сомнений принимаются отрицательные решения;

6) нельзя думать, что существует только одно решение, возможно, есть и другие.

Ключевыми понятиями в сфере управления рисками являются:

- вероятность;

- возможность;

- опасность;

- возможная опасность, ущерб;

- неопределенность;

- отклонения от результата;

- волатильность.

Общие понятия риска в сфере бизнеса объединяет термин «Событие», под которым понимается любой исход, который в результате деятельности может быть получен.

(5)

где P - вероятность;

А - событие (риск);

М - конкретное число наступления случаев (благоприятствующих наступлению события А);

N - общее число случаев (возникновения события А).

Для определения вероятности наступления события (А) требуется найти N (общее число случаев) и М (частное число случаев):

(6)

где Сmn - число сочетаний из «n» элементов по «m» случаев благоприятствующих событий. Возможные трактовки категории риска указаны на рис. 4



Рисунок 4 - Подходы к определению риска[6]

Процесс управления рисками на предприятии не может быть лишь совокупностью моментных действий. В любом случае это целый процесс направленных действий. Более того, процесс риск-менеджмента должен быть частью общего управления бизнесом для достижения результата.

Как таковой процесс управления рисками включает несколько этапов. Следует учесть, что в практике эти этапы не обязательно реализуются в строгой последовательности, а могут выполняться и параллельно. Общая схема риск-менеджмента представлена на рисунок 5.



Рисунок 5 - Этапы процесса управления рисками

Примечание: сoставленo автoрoм с испoльзoванием истoчника [6].

Как видно на рисунке 5, существует общая последовательность действий, отражающая логику процесса управления риском (жирные стрелки). Кроме этого, есть обратные связи между этапами, т.е. на любом из них можно вернуться на предыдущий. На последнем этапе, как мы далее увидим, производится общая оценка и анализ произведенного процесса. Результаты этого этапа будут учтены при дальнейшей реализации каждого этапа процесса риск - менеджмента (стрелки справа).

На 3-м этапе принимаются решения об используемых методах управления рисками, что может затребовать уточнения информации о рисках (этап 1) или определить схему процесса мониторинга (этап 5). Такова логика последовательности реализации этапов управления риском на предприятии. Теперь рассмотрим каждый из этих этапов несколько подробнее.

Этап 1. Идентификация и анализ риска. Под идентификацией рисков понимают выявление рисков, их специфики, выделение особенностей их реализации, включая изучение размера экономического ущерба, а также изменение рисков во времени, степень взаимосвязи между ними и изучение факторов, влияющих на них. Этот процесс подразумевает определение следующих моментов:

- источники неопределенности и риска;

- последствия реализации риска;

- источники информации;

- численное определение риска;

- взаимное влияние рисков друг на друга.

На данном этапе, прежде всего, создается информационная база для реализации дальнейшего процесса управления рисками: сведения о риске, его последствиях и величине экономического ущерба, количественная оценка параметров риска и т.д. Дополнительно следует отметить, что идентификация и анализ риска осуществляются не единовременно. Скорее они представляют собой непрерывный процесс, осуществляемый в риск-менеджмента.

Этап 2. Анализ альтернатив управления риском. Существует целый набор разнообразных методов, позволяющих снизить степень риска и величину ущерба. На данном этапе такие методы рассматриваются и анализируются применительно к конкретной ситуации. Т.е. менеджер решает, как можно снизить риск, потери в случае наступления рисковой ситуации, ищет источники покрытия этого ущерба.

Сами по себе методы риск-менеджмента достаточно разнообразны. Это связано с неоднозначностью понятия риска и наличием большого числа критериев их классификации. В следующем разделе данной главы мы более подробно рассмотрим основные методы, а здесь ограничимся лишь кратким их обзором.

Подходы к управлению рисками можно сгруппировать по способам минимизации негативного влияния неблагоприятных событий.

- Уклонение от риска (Risk elimination) - это набор мероприятий, приводящих к полному избеганию влияния неблагоприятных последствий рисковой ситуации. > Локализация риска (Risk reduction, Risk mitigation) - это действия, приводящие к уменьшению ущерба путем выделения наиболее рисковых активов и придания им полной автономии (финансовой, управленческой, научной). В данном случае фирма принимает риски на себя (Risk retention, Risk assumption).

- Диссипация риска (Risk transfer) - это меры, позволяющие переложить ответственность и возмещение возникающего вследствие наступления рисковой ситуации ущерба на другого субъекта.

- Комплекация риска включает в себя следующие методы.

- Дособытийные методы управления рисками - осуществляемые заблаговременно мероприятия, направленные на изменение существенных параметров риска (вероятность наступления, размеры ущерба).

Этап 3. Выбор методов управления риском. Здесь менеджер формирует антирисковую политику для фирмы, а также политику, направленную на снижение степени неопределенности в работе. Основные вопросы, на которые необходимо обратить внимание, сводятся к следующим:

- выбор наиболее эффективных методов управления рисками;

- определение влияния выбранной программы на совокупный риск в деятельности организации.

В графическом виде обе приведенные здесь классификации представлены на рисунке 6.



Рисунок 6 - Классификация методов управления рисками

Примечание: сoставленo автoрoм с испoльзoванием истoчника [6].

Выбор методов управления рисками сводится к расчету экономико-математической модели, где критериями и ограничениями выступают экономические и вероятностные характеристики риска (определенные на первом этапе процесса риск-менеджмента). Однако здесь могут добавляться и другие параметры, например, технические или социальные.

При разработке системы риск-менеджмента менеджер должен учитывать, прежде всего, принцип ее результативности. Он заключается в том, что управляющие воздействия должны направляться не на все, а в первую очередь, на те риски, которые оказывают наибольшее влияние на деятельность компании. В условиях, скажем, бюджетных ограничений, наиболее незначительные риски должны отбрасываться с целью экономии ресурсов (пассивная стратегия). В то же время за счет освобожденных средств проводится интенсивная работа с более серьезными рисками (активная стратегия).

Результат данного этапа - программа управления рисками на предприятии. Она представляет собой детальное описание мероприятий, которые необходимо предпринять, ресурсное и информационное обеспечение, критерии определения эффективности программы, распределение ответственности и др.

Этап 4. Исполнение выбранного метода управления риском. Здесь непосредственно реализуется программа, разработанная на предыдущем этапе. Вопросы, которые решаются на данном этапе, касаются технической специфики принимаемых решений:

- конкретные мероприятия, которые следует реализовать;

- сроки исполнения этих мероприятий;

- источники и состав ресурсов, необходимых для осуществления этой работы;

- определение ответственных лиц.

Таким образом, устраняются противоречия и двусмысленность в планировании и контроле исполнения программы управления риском.

Этап 5. Мониторинг результатов и совершенствование системы управления риском. Данный этап реализует обратную связь в системе управления рисками. Первая задача этой связи заключается в определении общей эффективности функционирования системы в целом. Кроме того, выявляются узкие места и слабые стороны риск-менеджмента на предприятии.

Вторая задача - анализ реализованных за период рисков, включая причины их реализации и связанные с этим изменения программы управления риском, если таковые требуются.

Как следует из названия этапа, он направлен не только на наблюдение за процессом риск-менеджмента, но и на выявление тех усовершенствований, которые могут повысить эффективность работы данной системы. Таким образом, к указанным задачам можно добавить следующие вопросы:

- вклад каждого реализованного мероприятия в общую эффективность системы;

- возможные коррективы в составе этих мероприятий;

- гибкость и эффективность системы принятия решений.

Помимо перечисленного, на данном этапе происходит пополнение информационной базы о рисках. Обновленная информация используется на следующем цикле процесса риск-менеджмента.

Особенностью расчетов эффективности на данном этапе является учет гипотетических потерь. Это связано с тем, что за анализируемый период риски могли вообще не реализовываться, а расходы на функционирование системы управления рисками будут в любом случае. Если учитывать только реальные потери, то в некоторых случаях соотношение потерь и затрат будет говорить о нулевой эффективности работы системы риск-менеджмента. Однако отсутствие потерь может служить свидетельством высокой ее эффективности.

Основная цель оценки эффективности реализованных мероприятий заключается в адаптации их системы к изменяющейся внешней среде, прежде всего, через следующее:

- замена неэффективных мероприятий более эффективными (в рамках существующих ограничений);

- изменение в организации исполнения программы управления риском.

1.3 Модель управления рисками: зарубежный опыт

Microsoft Solutions Framework (MSF) предлагает распределять риски по управлению проектами между членами проектной группы. Это повышает ответственность сотрудников и позволяет применить предлагаемую методологию к широкому спектру различных проектов, начиная от малых, и заканчивая большими и сложными. Дисциплина управления рисками MSF возводит процесс управления рисками в ранг стратегической задачи, затрагивающей все фазы проекта. В рамках MSF управление рисками - это процесс выявления, анализа и превентивной работы над рисками в целях избежания их превращения в проблемы, приносящие ущерб или иной вред. Дисциплина управления рисками MSF отстаивает превентивное управление рисками, непрерывную оценку имеющихся рисков и интеграцию этих процессов в общую деятельность по принятию решений на протяжении всего жизненного цикла проекта или бизнес-процесса.

Процесс управления рисками в MSF тесно интегрирован с общим жизненным циклом проекта. Оценка рисков может быть начата даже на этапе выработки концепций, поскольку в этот момент проектная группа и заинтересованные стороны начинают формировать видение проекта, его границ и рамок. По результатам анализа и планирования рисков необходимые планы по предотвращению и смягчению последствий должны быть сразу включены в календарный график проекта и его сводный план.

В ходе выполнения проекта команда постоянно проводит мониторинг рисков, осуществляет необходимые корректирующие действия в соответствии с расписанием и планом проекта, и при наступлении связанных с триггерами рисков событий.

Действия по выявлению и анализу новых рисков могут проводиться по достижении вех (milestones) проекта (подробнее о вехах далее в этой лекции). Также в этот момент можно резюмировать извлеченные уроки.

Модель процессов MSF for Agile Software Development выглядит следующим образом. В ходе деятельности предприятия тип рисков, которым уделяется внимание, также должен изменяться. На ранних этапах доминируют риски связанные с бизнесом, его рамками, требованиями к конечному продукту и проектированием этого продукта. С течением времени начинают играть важную роль технологические риски, связанные с реализацией планов предприятия. Затем внимание переходит к рискам поддержки и сопровождения. Для организации деятельности по выявлению рисков в моменты основных фазовых переходов полезно использовать контрольные перечни (checklists) и классификации рисков.

Модель процессов MSF представляет общую методологию разработки и внедрения IT- решений. Особенность этой модели состоит в том, что благодаря своей гибкости и отсутствию жестко навязываемых процедур она может быть применена при разработке весьма широкого круга IT проектов. Эта модель сочетает в себе свойства двух стандартных производственных моделей: каскадной (waterfall) и спиральной (spiral).

Рисунок 7 ­ Модели процесса (слева направо): каскадная, спиральная, MSF

Примечание: сoставленo автoрoм с испoльзoванием истoчника [6].

Процесс MSF ориентирован на “вехи” (milestones) - ключевые точки проекта, характеризующие достижение в его рамках какого-либо существенного (промежуточного либо конечного) результата.

MSF рекомендует для каждого риска представить формулировку - выражение на естественном языке причинно-следственной связи между реально существующим фактором деятельности предприятия и потенциально возможным, еще не случившимся событием или ситуацией. Первая часть формулировки риска называется условием (condition) и содержит описание существующего фактора или особенности проекта, которые, по мнению проектной группы, могут сделать результат проекта убыточным либо же сократить получаемую от проекта прибыль. Вторая часть формулировки риска называется (по)следствием (consequence). Она описывает ту нежелательную ситуацию, которой следует избежать.

Модель процессов MSF учитывает постоянные изменения проектных требований. Она исходит из того, что разработка решения должна состоять из коротких циклов, создающих поступательное движение от простейших версий решения к его окончательному виду.

Принципы модели процессов - взаимодействие с “заказчиками”.

MSF настаивает на непрерывном взаимодействии с заказчиком в ходе всей работы над проектом. Удовлетворенный заказчик - главный приоритет проектной группы. Понимание бизнес-отдач заказчика от проекта, потребностей его будущих пользователей требует максимальной полной вовлеченности заказчика в процесс создания решения.