Главная База знаний "Allbest" Бухгалтерский учет и аудит Анализ бухгалтерской (финансовой) отчетности

Анализ бухгалтерской (финансовой) отчетности

Система показателей, характеризующих финансовые результаты деятельности организации, их взаимосвязь. Оценка вероятности банкротства и несостоятельности. Анализ имущества по данным бухгалтерского баланса, приложения к нему и отчета об изменении капитала.

Рубрика Бухгалтерский учет и аудит
Вид дипломная работа
Язык русский
Дата добавления 25.09.2014
Размер файла 212,2 K

Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже

Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.

Страница:

Коэффициент обеспеченности собственным оборотным капиталом отрицательный, но изменения СОК и СОКП - положительные величины, т.е. в динамике прослеживается увеличение коэффициента.

Изменение коэффициента обеспеченности СОК изменилось за счет :

- изменения собственного оборотного капитала на 0,07;

- изменения оборотного капитала на 0,05.

Можно сделать вывод о том, что финансовое состояние близко к неудовлетворительному, т.к. изменения коэффициента обеспеченности ниже норматива.

2.6 АНАЛИЗ ЗАЕМНОГО КАПИТАЛА

На основе информации Пояснений к финансовой отчетности проанализируем состав, структуру (таблица 23) и движение заемного капитала (таблица 24).

Таблица 23 - Горизонтальный и вертикальный анализ заемного капитала

Показатели

Прошлый год

Отчетный год

Изменение

Темп прироста, %

Сумма, т.р.

Уд. вес, %

Сумма, т.р.

Уд. вес, %

Сумма, т.р.

Уд. вес, %

Кредиторская задолженность

217

4,8

1289

19,3

+1072

+14,5

+494,0

Заемные средства:

4298

95,2

5390

80,7

+1092

-14,5

+25,34

- долгосрочные

2598

57,5

2890

43,3

+292

-14,2

+11,2

- краткосрочные

1700

37,7

2500

37,4

+800

-0,3

+47,1

Прочие обязательства

-

-

-

-

-

-

-

- долгосрочные

-

-

-

-

-

-

-

- краткосрочные

-

-

-

-

-

-

-

Резервы:

- резервы под условные обязательства

-

-

-

-

-

-

-

- резервы предстоящих расходов

-

-

-

-

-

-

-

Отложенные налоговые обязательства

-

-

-

-

-

-

-

ИТОГО обязательства (заемный капитал), в том числе:

4515

100

6679

100

2164

-

+22,7

Долгосрочные обязательства

2598

57,5

2890

43,3

292

-14,2

+11,2

Краткосрочные обязательства

1917

42,5

3789

56,7

1872

+14,2

+97,7

Вывод: В отчетном году заемный капитал увеличилсь на 2164 тыс. руб., где прирост составил 22,7 % по отношению к прошлому году. Из него долгосрочные обязательства увеличились на 292 тыс. руб. и прирост составил 11,2 %, а краткосрочные на 1872 тыс. руб., где прирост составил 97,7 %. Это связано с тем, что предприятие только вышло на рынок. Оно еще не успело наработать свой капитал, поэтому приходится брать обязательства, чтобы покрыть свои убытки от производственной деятельности.

«Пилен» работает себе в убыток и с каждым годом берет все больше займов и кредитов, так как не в состоянии самостоятельно покрыть свои убытки. Однако в отчетном году выручка на предприятии увеличилась в 3 раза. Чистой прибыли пока не наблюдается, но она значительно выше, чем в прошлом году.

В связи с этим можно сделать вывод, что предприятие по истечении нескольких лет может стать достаточно прибыльным и рентабельным.

Таблица 24 - Анализ состояния и движения кредиторской задолженности

Показатели

Прошлый год

Отчетный год

Абсолютное изменение

Темп прироста %

Сумма, т.р.

Уд. вес, %

Сумма, т.р.

Уд. вес, %

Сумма, т.р.

Уд. вес, %

Кредиторская задолженность

4515

100

6679

100

+2164

-

+47,9

В т.ч. просроченная задолженность

-

-

-

-

-

-

-

Краткосрочная кредиторская задолженность

1917

42,5

3789

56,7

+1872

+14,2

+97,6

- поставщикам и подрядчикам

82

1,8

129

1,9

+47

+0,1

+57,3

- авансы полученные

-

-

5

0,1

+5

+0,1

+500

-расчеты по налогам и сборам

2

0,1

16

0,2

+4

+0,1

+700

- кредиты и займы

1700

37,8

2500

37,4

+800

-0,4

+47,1

- прочая

122

2,8

1139

17,1

+1017

+14,3

+833,6

В т.ч. просроченная задолженность

-

-

-

-

-

-

-

Вывод: Подводя итог по движению кредиторской задолженности можно сказать, что на отчетный большую долю заемного капитала составляет краткосрочная кредиторская задолженность, а именно 56,7 % от общей суммы и изменение удельного веса от общей суммы увеличился на 14,2 % по сравнению с прошлым годом.

Краткосрочная кредиторская задолженность в отчетном году так же увеличилась на 292 тыс. руб., где прирост равен 97,6 %. Задолженность поставщикам к концу 2012 года выросла на 7 тыс. руб. (0,1 %); увеличились авансы, полученные на 5 тыс. руб.; кредиты и займы на 800 тыс. руб.; прочая кредиторская задолженность на 1017 тыс. руб. и составила колоссальный прирост на 833,6 % по сравнению с прошлым годом.

Кроме того, мы видим, что на предприятии отсутствует просроченная кредиторская задолженность, как долгосрочная, так и краткосрочная. А это означает, что предприятие в состоянии платить вовремя по своим долгам, что дает оценку предприятию добросовестного дебитора.

В данный момент предприятие просто не в состоянии покрывать все свои убытки самостоятельно, поэтому у него нет выхода, кроме увеличения обязательств. Но это, конечно, не самый лучший выход. Долги, в конце концов, придется отдавать, да еще и с процентами. Поэтому предприятию стоит пересмотреть свои расходы и по максимуму постараться их сократить. Например, имеет смысл сократить дебиторскую задолженность.

Таблица 25 - Баланс дебиторской и кредиторской задолженности

ПОКАЗАТЕЛИ

Прошлый Год

Отчетный Год

Изменение

Темп прироста, %

Дебиторская задолженность

1355

3878

+2523

+186,2

-долгосрочная

-

-

-

-

- краткосрочная

1356

3878

+2523

+186,2

Кредиторская задолженность

4515

6679

+2164

+22,7

-долгосрочная

2598

2890

+292

+11,2

- краткосрочная

1917

3789

+1872

+97,6

Сальдо КЗ и ДЗ

-3159

-2801

+357

+12,8

Вывод: Темп прироста дебиторской задолженности сильно превышает темп прироста кредиторской, а именно на 167,25 %. Это означает, что предприятие имеет возможность не только брать займы, но и выдавать их, а значит, имеет свободные денежные средства. Основной прирост дебиторской задолженности составили расчеты с покупателями и заказчиками. Это не очень хорошо, так как есть риск не получить задолженность обратно. Но, раз предприятие новое, только вводит свою продукцию на рынок, в их интересах расширять круг покупателей, тем самым, обеспечивая себе рекламу и огласку.

Как уже говорилось выше, в отчетном году заемный капитал увеличилась на 2164 тыс. руб., где прирост составил 22,7 % по отношению к прошлому году. Из него долгосрочные обязательства увеличились на 292 тыс. руб., или 11,2 %, а краткосрочные на 1872 тыс. руб., или на 97,6 %.

Это связано с тем, что предприятие только вышло на рынок. Оно еще не успело наработать свой капитал, поэтому приходится брать обязательства, чтобы покрыть свои убытки от производственной деятельности.

2.7 АНАЛИЗ КРАТКОСРОЧНОЙ ЛИКВИДНОСТИ, ПЛАТЕЖЕСПОСОБНОСТИ И ФИНАНСОВОЙ УСТОЙЧИВОСТИ

Для того, чтобы иметь четкое представление о том, на сколько предприятие ликвидно, платежеспособно и финансово устойчиво, обратимся к таблице 26.

Таблица 26 - Анализ коэффициентов ликвидности, платежеспособности и финансовой устойчивости

Показатель

Прошлый год

Отчетный год

Нормативное значение показателя

Отклонение от норматива

Темп прироста, %

Прошлый год

Отчетный год

Коэффициент текущей ликвидности

1,80

1,43

? 2

-0,2

-0,57

+79,4

Коэффициент критической ликвидности (промежуточного покрытия)

0,86

1,07

? 0,7-0,8 > 1

+0,06

+0,27

+24,4

Коэффициент абсолютной ликвидности

0,16

0,05

? 0,1-0,4

-

-0,05

-68,75

Коэффициент срочной ликвидности

0,16

0,05

? 1

-

-0,05

-68,75

Коэффициент платежеспособности за год

0,84

0,99

? 1

-0,16

-0,01

+17,9

Коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными средствами

0,28

0,23

? 0,1

-

-

-17,9

Коэффициент маневренности собственного капитала

1,71

4,35

0,2 - 0,5

-1,51

+3,85

+154

Коэффициент постоянного (внеоборотного) актива

-0,71

-3,35

? 0,6

-1,31

-3,95

+2,64

Мультипликатор капитала

6,01

18,62

-

-

-

+3,10

Коэффициент автономии (финансовой независимости, концентрации собственного капитала)

0,17

0,06

0,4 - 0,6

+0,11

-0,54

-70,5

Коэффициент концентрации привлеченных средств (TotalDebtRatio - TDR)

0,83

0,94

-

-

-

+13,3

Коэффициент финансовой устойчивости

0,65

0,46

-

-

-

+53,8

Коэффициент финансовой активности (финансовый рычаг, финансовый леверидж)

5,01

17,62

-

-

-

+251

Коэффициент финансирования

0,20

0,06

? 0,7

-0,5

-0,64

-70

Вывод: Коэффициент текущей ликвидности ООО «Пилен» как в 2011, так и в 2012 годах ниже нормативного значения. Это означает, что предприятие не способно погасить текущие обязательства за счет своих оборотных активов, и в отчетном году этот показатель уменьшился на 0,37 %.

Коэффициент критической ликвидности - более «жесткая» оценка ликвидности предприятия, он рассчитывается с использованием только части текущих активов - денежных средств, легко реализуемых ценных бумаг и дебиторской задолженности, которые сопоставляются с текущими обязательствами. На исследуемом предприятии коэффициент выше норматива в 2011 году на 0,06, а в 2012 на 0,27.

Коэффициент абсолютной ликвидности характеризует способность предприятия досрочно погасить кредиторскую задолженность. На данном предприятии данный коэффициент в 2011году был в норме, а в 2012 году ниже на 0,05.

Платежеспособность - возможность предприятия расплачиваться по своим обязательствам. Коэффициент платежеспособности ниже нормативного показателя в 2011 году на 0,16, однако, в 2012 году наблюдаются тенденции к росту данного показателя на 0,06 %.

Коэффициент обеспеченности собственными средствами характеризует достаточность у предприятия собственных оборотных средств, необходимых для финансовой устойчивости. На предприятии коэффициент в норме как в 2011 году, так и в 2012 году.

Коэффициент маневренности собственного капитала показывает, какая часть собственного капитала используется для финансирования текущей деятельности, т.е. вложена в оборотные средства, в наиболее маневренную часть активов. Рост этого значения свидетельствует об улучшении структуры баланса, о повышении уровня финансовой устойчивости. В 2011 он составляет ниже норматива на 1,51, а в 2012 он стал выше нормативного значения на 3,55.

В 2011 и 2012 годах коэффициент постоянного (внеоборотного) актива ниже норматива, и в 2012 году по сравнению с 2011 он снизился на 2,64 %. Значение коэффициента показывает, какая часть собственного капитала вложена в основной капитал предприятия.

Мультипликатор капитала в 2012 году увеличился на 12,61 %.

Коэффициент финансовой независимости (автономии) показывает долю активов предприятия, которые обеспечиваются собственными средствами. В 2012 году он на 0,54 % ниже по сравнению с прошлым годом.

Коэффициент концентрации привлеченных средств в 2012 году увеличился на 2,3 %.

Финансовая устойчивость - это доля общей устойчивости предприятия, иллюстрирующая наличие средств, предназначенных для поддержания эффективной работы, сбалансированность финансовых потоков и все те факторы, благодаря которым бизнес считается финансово независимым. Можно сказать, что финансовая устойчивость - это свидетельство платежеспособности предприятия в долгосрочной перспективе. На анализируемом предприятии коэффициент финансовой устойчивости в 2011 году составил 0,65, в 2012 - 0,46. Следовательно, наблюдается увеличение устойчивости на 53,8 %.

Коэффициент финансовой активности в 2012 так же увеличился более, чем в 2 раза.

Коэффициент финансирования показывает, какая часть деятельности предприятия финансируется за счёт собственных средств, а не заёмных. В 2011 году этот коэффициент ниже нормативного значения, но в отчетном году он уменьшился на 70%, что говорит о том, что предприятие финансируется в большей степени за счет заемных средств.

Проведем анализ показателей финансовой устойчивости и определим тип устойчивости в таблице 27.

Таблица 27 - Исходная информация для определения типа финансовой устойчивости

Показатель

Условные обозначения

Расчет

Прошлый год

Отчетный год

Изменение

Темп прироста %

Источники собственных средств

СК

Стр. 1300 + 1530

902

379

-523

-58,0

Внеоборотные активы

ОК

Стр. 1100

1957

1620

-337

-17,2

Наличие собственных оборотных средств для формирования запасов и затрат

СОК

Стр. 1300 + 1530 - 1100

-1055

-1241

-186

-15,0

Долгосрочные кредиты и займы

ДО

Стр. 1400

2598

2890

+292

+11,2

Источники собственных средств, скорректированные на величину долгосрочных заемных источников для формирования запасов и затрат

СОКП

Стр. 1300 + 1530 + 1400 - 1100

1543

1649

+106

+6,9

Краткосрочные обязательства

КО

Стр. 1500 - 1530

1917

3789

+1872

+97,7

Общая величина основных источников средств для формирования запасов и затрат

? ИС

Стр. 1300 + 1400 + 1500 - 1100

3460

5438

1978

+57,2

Медленно реализуемые активы (величина затрат и запасов, обращающихся в активе)

МРА

Стр. 1210 + 1220

1805

1371

-434

-24,0

Излишек (+) или недостаток (-) собственных оборотных средств формирования запасов и затрат

± СОК

СОК - МРА

-2860

-2612

-248

-9,5

Излишек (+) или недостаток (-) собственных оборотных и долгосрочных заемных источников для формирования запасов и затрат

± СОКП

СОКП -МРА

-262

278

540

+106,1

Излишек (+) или недостаток (-) общей величины основных источников для формирования запасов и затрат

± ИС

? ИС - МРА

1655

4067

+2412

145,7

Трехкомпонентный показатель финансовой устойчивости:

Х1

Х2

Х3

S {x1; x2; x3}

0

0

1

0

1

1

-

-

-

-

-

-

Вывод: Источники собственных средств имеют отрицательную динамику роста на продолжении изучаемого периода, их стоимость упала на 523 тыс. руб. Внеоборотные активы уменьшились на 337 тыс. руб.

Наличие собственных оборотных средств для формирования запасов и затрат (СОК) уменьшились на 186 тыс. руб. Обратим внимание на то, что долгосрочные кредиты и займы составляют большую часть общей величины основных источников средств для формирования запасов и затрат. На предприятии имеется недостаток собственных оборотных средств формирования запасов и затрат (СОК) в прошлом году в размере 1241 тыс. руб., а в отчетном году в размере 1055 тыс. руб. Источники собственных средств, скорректированные на величину долгосрочных заемных источников для формирования запасов и затрат (СОКП) увеличились на 106 тыс. руб., или 6,9 % по сравнению с прошлым годом. Увеличение связано с тем, что в отчетном году произошло снижение нераспределенной прибыли на 523 тыс. руб. Недостаток собственных оборотных и долгосрочных заемных источников для формирования запасов и затрат (± СОКП) в прошлом году составил -262 тыс. руб., а в отчетном году произошел рост на 540 тыс. руб., что вызвало излишек на 278 тыс. руб., а прирост составил 106,1 %.

Общая величина основных источников средств для формирования запасов и затрат (? ИС) в отчетном году выросла на 2412 тыс. руб., а прирост равен 145,7 %. Излишек общей величины основных источников для формирования запасов и затрат (± ? ИС) в отчетном году равен 4067 тыс. руб.

Долгосрочные кредиты и займы увеличились на 292 тыс. руб., где прирост составил 11,2 %. Так же увеличились краткосрочные обязательства. Прирост составил 97,7 %. Основную сумму прироста составили займы и кредиты. Это может быть связано с тем, что предприятию необходимо пополнять свои запасы, для беспрерывной производственной деятельности, так как производство продукции в отчетном году увеличилось почти в 3 раза. Так же для покрытия своих убытков.

Показатели обеспеченности запасов и затрат источниками их формирования (± СОК; ± СОКП; ± ? ИС) являются базой для классификации финансового положения предприятия по степени устойчивости. При определении типа финансовой устойчивости используется трехмерный (трехкомпонентный) показатель:

где х1= ± СОК;

х2= ± СОКП;

х3= ± ? ИС.

Функция S(x) определяется следующим образом:

Если х1 ? 0, то и остальные показатели будут больше либо равны 0.

Исходя из значения трехмерного показателя, выделяются четыре основных типа финансовой устойчивости предприятия (табл. 28).

Таблица 28 - Типы финансовой устойчивости предприятия

Типы финансовой устойчивости

Трехмерный показатель

Используемые источники покрытия затрат

Краткая характеристика

1. Абсолютная финансовая устойчивость

S = (1,1,1)

Собственные оборотные средства

Высокая платежеспособность; предприятие не зависит от кредиторов

2. Нормальная финансовая устойчивость

S = (0,1,1)

Собственные оборотные средства плюс долгосрочные кредиты

Нормальная платежеспособность; Эффективное использование заемных средств; высокая доходность

3. Неустойчивое финансовое состояние

S =(0,0,1)

Собственные оборотные средства плюс долгосрочные и краткосрочные кредиты и займы

Нарушение платежеспособности;

Необходимость привлечения дополнительных источников;

Возможность улучшения ситуации

4. Кризисное финансовое состояние

S=(0,0,0)

_

Неплатежеспособность предприятия; Грань банкротства

Вывод: Исходя из данного алгоритма, можно сделать вывод, что в прошлом году у «Пилена» было неустойчивое финансовое состояние. Что характеризуется нарушением платежеспособности предприятия, необходимостью привлечения дополнительных источников средств, как долгосрочные и краткосрочные обязательства.

По истечении года на предприятии все еще много проблем и долгов, но оно успело занять устойчивое финансовое положение. Оно характеризуется нормальной платежеспособностью, эффективным использованием заемных средств, высокой доходностью производственной деятельности. В отчетном году организация привлекала все больше заемных средств, но это является оправданным риском. Так как за счет этих средств, предприятие увеличило выпуск готовой продукции почти в 3 раза, так же увеличило фонд заработной платы почти в 2 раза, что является неотъемлемым стимулом для работников предприятия в дальнейшем увеличении объемов продукции.

2.8 АНАЛИЗ ПОКАЗАТЕЛЕЙ ЭФФЕКТИВНОСТИ ИСПОЛЬЗОВАНИЯ ИМУЩЕСТВА И КАПИТАЛА. АНАЛИЗ ДЕЛОВОЙ АКТИВНОСТИ

Значение анализа деловой активности заключается в формировании экономически обоснованной оценки эффективности и интенсивности использования ресурсов организации и в выявлении резервов их повышения.

Таблица 29 - Анализ показателей эффективности использования имущества и капитала и деловой активности организации.

Показатель

2011 год

2012 год

Абсолютное изменение

Темп прироста, %

Фондоотдача

1,9

5,33

+3,43

180,5

Фондоемкость

0,67

0,18

-0,49

-73,1

Оборачиваемость (длительность оборота) активов по данным за год в днях

513,12

214,61

-298,51

-58,17

Оборачиваемость (длительность оборота) оборотных активов по данным за год в днях

339,49

153,12

-186,37

-54,9

Оборачиваемость (длительность оборота) материальных оборотных средств (запасов) по данным за год в днях

176,81

54,59

-122,22

-69,13

Оборачиваемость (длительность оборота) готовой продукции по данным за год в днях

7 6,44

21,89

-54,55

-71,36

Оборачиваемость (длительность оборота) краткосрочной дебиторской задолженности по данным за год в днях

133,05

90,07

-42,98

-32,3

Оборачиваемость (длительность оборота) общей величины дебиторской задолженности по данным за год в днях

133,05

90,07

-42,98

-32,3

Оборачиваемость (длительность оборота) денежных средств по данным за год в днях

29,44

8,42

-21,02

-71,39

Оборачиваемость (длительность оборота) краткосрочных заемных источников финансирования за год в днях

188,09

98,19

-19,91

-16,85

Оборачиваемость (длительность оборота) краткосрочных кредитов и займов по данным за год в днях

166,8

72,27

-94,53

-56,67

Оборачиваемость (длительность оборота) кредиторской задолженности по данным за год в днях

21,29

25,92

1,63

126,36

Оборачиваемость (длительность оборота) задолженности поставщикам и подрядчикам по данным за год в днях

8,05

3,63

-4,42

-54,91

Рентабельность активов по прибыли до налогообложения (%)

-30,99

-8,97

22,02

28,94

Рентабельность активов по чистой прибыли (%)

-30,99

-8,97

22,02

28,94

Рентабельность производственных фондов по прибыли от продаж (%)

-39,51

17,27

56,78

143,7

Рентабельность оборотных активов по прибыли до налогообложения (%)

-48,49

-11,64

36,85

124

Рентабельность оборотных активов по чистой прибыли (%)

-48,49

-11,64

36,85

124

Рентабельность собственного капитала по чистой прибыли (%)

40,91

13,37

-27,54

-67,32

Рентабельность совокупного инвестированного капитала

-50,57

-51,22

-0,65

-1,28

Вывод: Рост фондоотдачи на 180,5 % и как следствие снижение материалоемкости на 64,18 %, говорит о том, что основные средства на предприятии стали использоваться более плодотворно и рационально.

Коэффициенты рентабельности везде увеличиваются, это говорит о том, что предприятие повысило эффективность использования своей прибыли, производственных фондов и активов. Отклонение в негативную сторону показали только собственный капитал на 67,32 % и совокупный инвестированный капитал на 1,28 %. Это произошло из-за уменьшения нераспределенной прибыли и увеличения обязательств организации.

Что касается оборачиваемости, то все показатели снизились. Прирост показал только оборачиваемость кредиторской задолженности на 126,36 % - это значит, что предприятие стало медленнее рассчитываться со своими кредиторами, это связано с тем, что кредиторская задолженность в отчетном году выросла на 22,74 %. Все остальные показатели снизились. Это говорит о том, что скорость прохождения средствами отдельных стадий производства и обращения стала выше, длительность одного оборота меньше, соответственно количество оборотов за год больше.

2.9 ОЦЕНКА ВЕРОЯТНОСТИ БАНКРОТСТВА И НЕСОСТОЯТЕЛЬНОСТИ

Что бы понять, на сколько анализируемое предприятие близко к банкротству произведем оценку вероятности банкротства на основе различных моделей:

1. В соответствии с классической моделью (таблица 30) исчисляются коэффициенты утраты и восстановления платежеспособности по следующему алгоритму:

- Коэффициет утраты платежеспособности (формула 1):

Купл = [ К1тл + 3/Т(К1тл - К0тл)] / 2 (1)

где К1тл - значение коэффициента текущей ликвидности на конец анализируемого периода;

К0тл - значение коэффициента текущей ликвидности на начало анализируемого периода;

T - продолжительность анализируемого периода в месяцах;

2 - нормативное значение коэффициента текущей ликвидности.

- Коэффициент восстановления платежеспособности (формула 2):

Купл = [ К1тл + 6/Т(К1тл - К0тл)] / 2 (2)

Таблица 30 - Оценка вероятности утраты и восстановления платежеспособности

Показатель

Условное обозначение

Прошлый год

Отчетный год

Коэффициент текущей ликвидности на конец анализируемого периода

1,08

1,46

Значение коэффициента текущей ликвидности на начало анализируемого периода

0,9

1,08

Продолжительность анализируемого периода в месяцах

Т

12

12

Коэффициент утраты платежеспособности

Купл

0,56

0,78

Коэффициент восстановления платежеспособности

Квпл

0,59

0,83

Вывод: Исходя из классической модели по оценке финансового состояния предприятия и установлению неудовлетворительной структуры баланса видно, что на предприятии в отчетном году имеется не плохая положительная динамика. Коэффициент ликвидности на начало отчетного года увеличился на 0,18, а на конец на 0,38. Коэффициент утраты платежеспособности так же увеличился на 0,22, а коэффициент восстановления платежеспособности на 0,24. Это свидетельствует о том, что предприятие занимает более устойчивое положение, оно способно выплачивать свои многочисленные обязательства, увеличивая при этом количество выпускаемой продукции, тем самым, увеличивая выручку и чистую прибыль.

2. Двухфакторная модель У.Бивера по формуле 3 (таблица 31).

Z2 = ? + ? ? КТЛ + ? ?Уд.вес ЗК в валюте баланса (3)

где ? = - 0,3877;

? = - 1,0736;

?= + 0,0579.

Если значение показателя Z2 < 0, то вероятность банкротства невелика.

Если значение показателя Z2 > 0, то существует высокая вероятность банкротства.

Таблица 31 - Оценка вероятности банкротства по модели У. Бивера

Расчетные Коэффициенты

Прошлый год

Отчетный год

Весовые коэффициенты, исходя из модели

Коэффициент текущей ликвидности

1,08

1,46

- 1,0736

Удельный вес заемных средств в валюте баланса

0,314

0,354

+ 0,0579

Модель У.Бивера

-0,477

-0,735

-

Вывод: Из оценки вероятности банкротства по модели У. Бивера мы видим, что показатель Z2 в предыдущем году равен - 0,477, что означает не-высокую вероятность банкротства. А в отчетном году этот показатель умень-шился на 0,258 и составил -0,735, т.е. вероятность банкротства уменьшилась по сравнению с прошлым годом.

3. Пятифакторная модель Э. Альтмана по формуле 4 (таблица 32).

ZF=0.717 KОБ + 0.847 KНП +3.107 KПДН+0.420 KСК + 0.995 KОА(4)

где KОБ - отношение оборотных активов к общей сумме активов;

KНП - отношение суммы чистой прибыли (нераспределенной прибыли) или непокрытого убытка, взятого с отрицательным знаком, к общей сумме активов;

KПДН - отношение прибыли до налогообложения к общей сумме активов;

KСК - отношение рыночной стоимости собственного капитала предприятия к балансовой стоимости заемных средств;

KОА - оборачиваемость всего капитала как отношение выручки к общей сумме активов.

Если значение показателя ZF < 1,23, то вероятность банкротства очень высокая.

Если значение показателя ZF > 1,23, то банкротство не грозит предприятию в ближайшее время.

Таблица 32 - Оценка вероятности банкротства по модели Э. Альтмана.

Расчетные коэффициенты

Весовые коэффициенты, исходя из модели

Прошлый год

Отчетный год

KОБ

0,717

0,639

0,771

KНП

0,847

0,164

0,052

KПДН

3,107

0,310

0,090

KСК

0,420

-0,431

-0,405

KОА

0,995

0,678

1,482

Модель Э. Альтмана (ZF)

-

1,415

2,798

Вывод: Из пятифакторной модели Э. Альтмана видно, что в прошлом году вероятность банкротства предприятия была достаточно высока, хотя и значение показателя немного выше, чем нормативное значение 1,23.

В отчетном году видна явная положительная динамика.

Нормативное значение показателя превышено почти в 2 раза. А это означает, что предприятию далеко от банкротства, не смотря на все его проблемы и «подводные камни».

4. Дискриминантная модель диагностики риска банкротства (таблица 33):

ZБ = 0,111 х1 + 13,239 х2 + 1,676 х3 + 0,515 х4 + 3,800 х5 (5)

где х1 - отношение собственного оборотного капитала к величине активов предприятия;

х2 - отношение оборотных активов к величине внеоборотных активов;

х3 - отношение выручки от продажи продукции к величине активов предприятия (ресурсоотдача);

х4 - отношение чистой прибыли к величине активов предприятия;

х5 - отношение величины собственного капитала к величине собственного капитала предприятия.

Если ZБ > 8, то предприятию банкротство не грозит.

Если 5 < ZБ < 8, то есть риск, но небольшой.

Если 3 < ZБ < 5, то финансовое состояние среднее, риск банкротства имеется при определенных обстоятельствах.

Если 1 < ZБ < 3, то финансовое состояние неустойчивое, существует реальная угроза несостоятельности в ближайшее время.

Если ZБ < 1, то предприятие - банкрот.

Таблица 33 - Оценка вероятности банкротства по дискриминантной модели.

Расчетные коэффициенты

Весовые коэффициенты, исходя из модели

Прошлый год

Отчетный год

Х1

0,111

0,639

0,771

Х2

13,239

1,768

3,357

Х3

1,676

0,677

1,482

Х4

0,515

-0,310

-0,090

Х5

3,800

-0,431

-0,405

Дискриминантная модель (ZБ)

-

23,345

46,562

Вывод: Проведя оценку вероятности банкротства по дискриминантной модели, можно увидеть, что как в прошлом году, так и в отчетном предприятию банкротство не грозит. В прошлом году максимальный нормативный показатель превышен на 15,345. А в отчетном году он превысил норматив почти в 6 раз.

На данном предприятии достаточно много проблем, так как с каждым годом оно привлекает все больше заемных средств. Но этот риск оправдывает себя, так как по истечении года выпуск готовой продукции увеличился в 3 раза. Это означает то, что продукция, выпускаемая ООО «Пилен» пользуется спросом, а значит, есть смысл и стимул увеличивать обороты по выпуску продукции. В отчетном году предприятие характеризуется нормальной платежеспособностью, эффективным использованием заемных средств и высокой доходностью производственной деятельности.

банкротство бухгалтерский баланс отчет

3. Анализ «Отчета о ФИНАНСОВЫХ РЕЗУЛЬТАТАХ»

3.1 СИСТЕМА ПОКАЗАТЕЛЕЙ, ХАРАКТЕРИЗУЮЩИХ ФИНАНСОВЫЕ РЕЗУЛЬТАТЫ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ОРГАНИЗАЦИИ И ИХ ВЗАИМОСВЯЗЬ

Бухгалтерская отчётность - единая система данных об имущественном и финансовом положении организации и о результатах её хозяйственной деятельности, составляемая на основе данных бухгалтерского учёта по установленным формам. Целью бухгалтерской отчётности является предоставление необходимой информации всем потенциальным внешним и внутренним пользователям.

Отчет о финансовых результатах содержит показатели финансовых результатов, которые характеризуют абсолютную эффективность хозяйствования предприятия. Важнейшими среди них являются показатели прибыли. Прибыль - это денежное выражение основной части денежных накоплений, создаваемых предприятиями любой формы собственности. Как экономическая категория она характеризует финансовый результат предпринимательской деятельности предприятия. Прибыль является показателем, наиболее полно отражающим эффективность производства, объём и качество произведенной продукции, состояние производительности труда, уровень себестоимости. Вместе с тем прибыль оказывает стимулирующее воздействие на укрепление коммерческого расчета, интенсификацию производства при любой форме собственности.

Рассмотрим показатели, характеризующие финансовые результаты организации в таблице 34.

Таблица 34 - Показатели, характеризующие финансовые результаты деятельности организации

Показатель

Прошлый год

Отчетный год

Абсолютное изменение

Темп прироста, %

Совокупные доходы, увеличивающие чистую прибыль отчетного периода

3687

10493

6906

184,59

Совокупные расходы, уменьшающие чистую прибыль отчетного периода

-453

-1737

-1284

-73,9

Величина доходов по обычным видам деятельности

7850

9332

+1482

+18,8

Величина расходов по обычным видам деятельности

-5138

-9949

-4811

-48,4

Величина чистой прибыли (убытка)

-1678

-633

+1045

+165,1

Величина валовой прибыли

-1243

1128

+2371

+110,2

Величина прибыли от продаж

-1469

511

+1980

+287,5

Величина прибыли до налогообложения

-1678

-633

+1045

+165,1

Величина прибыли до вычета амортизации, финансовых расходов и расходов по налогу на прибыль

-1361

-1202

+159

+13,2

Величина операционной прибыли (до вычета финансовых расходов и расходов по налогу на прибыль)

-1767

-1616

+151

+9,3

Вывод: В 2011 году совокупные доходы ООО «Пилен» увеличились на 19 %, совокупные расходы снизились на 73,9 %.

Доходы по обычным видам деятельности предприятия увеличились на 188,8 %, расходы же увеличились на 48,4 %.

Темпы прироста чистой прибыли в 2012 году составил 165,1 %, валовой прибыли - 110,2 %, прибыли от продаж - 287,5 %.

Операционная прибыль в 2012 году по сравнению с 2011 увеличилась на 9,3 %.

По всем вышеперечисленным показателям финансовых результатов видно, что в 2012 году ООО «Пилен» стало работать намного эффективнее. Несмотря на то, что расходы увеличились, чистая прибыль предприятия в отчетном году так же значительно увеличилась.

3.2 АНАЛИЗ СОСТАВА, ДИНАМИКИ И СТРУКТУРЫ ФИНАНСОВЫХ РЕЗУЛЬТАТОВ ОРГАНИЗАЦИИ

Проведем горизонтальный анализ составляющих Отчета о финансовых результатах (таблица 35).

Таблица 35 - Горизонтальный анализ Отчета о финансовых результатах

Показатель

Усл. обозн.

Прошлый год

Отчетный год

Абсолютное изменение

Темп прироста, %

Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг

Вр

3669

10460

6791

185,09

Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг

СП

-4912

-9389

-4477

-47,7

Валовая прибыль

Пв

-1243

1128

2371

+110,2

Коммерческие расходы

Кр

-226

-560

-334

-59,6

Управленческие расходы

Ур

-

-

-

-

Прибыль (убыток) от продаж

Пр

-1469

511

+1980

+287,5

Проценты к получению

Ппд1

-

-

-

-

Проценты к уплате

Ппр1

-89

-983

-894

-90,9

Доходы от участия в других организациях

Ппд2

-

-

-

-

Прочие доходы

Ппд3

18

33

+15

+83,3

Прочие расходы

Ппр2

-138

-194

-56

-22,8

Прибыль (убыток) до налогообложения

Пб

-1678

-633

+1045

+165,1

Отложенные налоговые активы

ОНА

-

-

-

-

Отложенные налоговые обязательства

ОНО

-

-

-

-

Текущий налог на прибыль

ТНП

-

-

-

-

Чистая прибыль (убыток) отч .периода

Пч

-1678

-633

1045

+165,1

Результат от переоценки внеоборотных активов, не включаемый в чистую прибыль (убыток)

Фр1

-

-

-

-

Результат от прочих операций, не включаемый в чистую прибыль (убыток) периода

Фр2

-

-

-

-

Совокупный финансовый результат

Пс

-1678

-633

1045

165,1

Вывод: Как видно из таблицы, за последний год главный показатель: выручка (нетто) увеличился. Темп прироста составил 18,8 %. А соответственно, увеличилась и прибыль от продаж. Темп прироста составил 287,5 %. Так как выручка увеличивается, это означает, что предприятие не стоит на месте. Его продукция пользуется спросом и приносит доход. Себестоимость так же показала рост на 47,7 %, что еще раз доказывает, что предприятие с каждым годом производит все большее количество продукции. Валовая прибыль выросла более, чем в 2 раза, общий темп прироста составил 110,2 %. В составе прочих доходов и расходов находятся проценты к уплате, прочие доходы и расходы, которые так же показали повышение. Темп прироста составил 83,3 % по прочим доходам и 22,8 % по прочим расходам соответственно.

Чистая прибыль показывает темп прироста за 2012 год, который составил 165,1 %, но все равно является отрицательной, как и прибыль до налогообложения.

Рассмотрим слагаемые каждого вида прибыли согласно алгоритмам их формирования в таблице 36.

Таблица 36 - Алгоритм формирования прибыли

Вид прибыли

Формула

Прошлый период

Отчетный период

Пв

Вр - Сз

3669 - 4912 = -1243

10460 - 9389 = 1071

Пр

Вр - (Сз + Кр + Ур) или Вр - Сп

3669 - (4912 + 226) = -1469

10460 - (9389 + 560) = 511

Пб

(Вр + Ппд 1 + Ппд 2 + Ппд 3) - (Сз + Кр + Ур + Ппр1 + Ппр2)

(3669 + 18) - (4912 + 226 + 89 + 138) = -1678

(10460 + 33) - (9389 + 560 + 983 + 194) = -633

Пч

Пб ± ОНА ± ОНО - ТНП

-1678

-633

Пс

ПЧ ± Фр1 ± Фр2

-1678

-633

Вывод: Из данных алгоритмов видно, что в прошлом году предприятие не только не могло покрыть все виды затрат на производство и прочую деятельность, но и даже не окупалась себестоимость проданных товаров. В отчетном году дела немного наладились. Предприятие в силе покрыть не только себестоимость товаров, но и коммерческие и прочие расходы. Но, кроме того, у предприятия есть проценты к уплате, которые тоже надо погашать. На сегодняшний момент, они сделать этого не могут.

Для того, чтобы определить налоговую нагрузку предприятия, проведем анализ и рассчитаем коэффициент налоговой нагрузки по формуле 6, результат налогооболожения по формуле 7 и отразим в таблице 37:

Кнал.нагр = ТНП / Пб (6)

где ТНП - текущий налог на прибыль;

Пб - прибыль (убыток) до налогообложения.

Кнал/обл = Пч / Пб (7)

где Пч - чистая прибыль (убыток) отчетного периода.

Таблица 37 - Анализ налоговой нагрузки

Показатель

Прошлый год

Отчетный год

Абсолютное изменение

Темп прироста, %

1. Прибыль до налогообложения

-1678

-633

1045

165,1

2. Чистая прибыль

-1678

-633

1045

165,1

3. Текущий налог на прибыль

-

-

-

-

4. Коэффициент налоговой нагрузки (стр. 3 / стр.1)

-

-

-

-

5. Результат налогообложения (стр. 2 / стр.1)

1

1

-

-

Вывод: Из таблицы 35 видно, что на предприятии отсутствует текущий налог на прибыль, а как следствие и коэффициент налоговой нагрузки равен нулю. Это связано с тем, что на предприятии отсутствует прибыль. Чистая прибыль, как и прибыль до налогообложения равна в прошлом году - 1678 тыс. руб., а в отчетном году - 633 тыс. руб. Где темп прироста составляет 165,1 %.

То, что на предприятии отсутствует чистая прибыль, это крайне негативный показатель работы предприятия. Но, не смотря на это, у ООО «Пилен» наблюдается устойчивая положительная динамика, а значит предприятие не безнадежно.

Коэффициент налоговой нагрузки на предприятии равен 0. Это связано с тем, что у предприятия отсутствует прибыль, оно работает себе в убыток. Но не смотря на это, наблюдается хорошая, устойчивая положительная динамики. А, значит, предприятие достаточно перспективно со стороны инвесторов.

Далее необходимо рассчитать и проанализировать показатели структуры прибыли (таблица 38).

Таблица 38 - Анализ структуры прибыли

Показатель

Прошлый год

Отчетный год

Абсолютное изменение

Темп прироста, %

Прибыль до налогообложения

-1678

-633

+1045

+165,1

Прибыль от продаж

-1469

511

+1980

+187,5

Прочие доходы и расходы

-120

-161

-41

-25,5

Чистая прибыль

-1678

-633

+1045

+165,1

Совокупный финансовый результат

-1678

-633

+1045

+165,1

Удельный вес прибыли от продаж в прибыли до налогообложения

-0,875

0,807

1,682

92,23

Удельный вес прочих доходов и расходов в прибыли до налогообложения

0,072

0,254

0,182

252,78

Удельный вес чистой прибыли в прибыли до налогообложения

1

1

-

-

Удельный вес чистой прибыли в совокупном финансовом результате

1

1

-

-

Вывод: Прибыль до налогообложения увеличилась на 165,1 %. Рассмотрим, какие изменения в ее структуре произошли в 2012 году:

- удельный вес прибыли от продаж увеличился на 1,682 (92,23 %);

- удельный вес прочих доходов и расходов увеличился на 0,182;

- удельный вес чистой прибыли в прибыли до налогообложения остался неизменным и равен 1.

Оценим темпы роста прибыли и сопоставим с желательными в таблице 39.

Таблица 39 - Соотношение фактических и желаемых темпов роста.

Желательные соотношения

Фактические соотношения

Тр Пр Тр Пв

Тр Пр Тр Пв

Тр Пр Тр Пб

Тр Пр Тр Пб

Тр Пч Тр Пб

Тр Пч = Тр Пб

Уд. вес Пр в общей сумме Пб

Уд. веса Ппрв сумме Пб

Уд. вес Пр в общей сумме Пб

Уд. веса Ппрв сумме Пб

Вывод: Все желательные соотношения соблюдены, кроме Тр Пч Тр Пб. Фактическое соотношение выглядит: Тр Пч = Тр Пб. Темпы роста оказались равны, так как чистая прибыль и прибыль до налогообложения равны.

Для более глубокого анализа влияния составляющих доходов и расходов на прибыль следует рассмотреть баланс доходов и расходов (таблица 40).

Таблица 40 - Баланс доходов и расходов

Показатели

Прошлый год

Отчетный год

Абсолютное изменение

Темп прироста, %

Сумма, т.р.

Уд. вес, %

Сумма, т.р.

Уд. вес, %

Сумма, т.р.

Уд. вес, %

Доходы, в том числе

3687

100

10493

100

6806

Х

184,6

- по обычному виду деятельности

3669

99,5

10460

99,7

+6791

+0,2

185,1

- по прочим видам деятельности

18

0,5

33

0,3

+15

-0,2

83,3

Расходы, в том числе

5365

100

11126

100

+5761

Х

107,4

- по обычному виду деятельности

5138

95,8

9949

89,4

+4811

-6,4

93,6

- по прочим видам деятельности

227

4,2

1177

10,6

+950

+6,4

418,5

Финансовый результат, в том числе:

-1678

100

-633

100

+1045

Х

165,1

- по обычному виду деятельности

-1469

87,5

511

80,7

+1980

-6,8

287,5

- по прочим видам деятельности

-209

12,5

-1144

180,7

-935

+168,2

-447,37

Вывод: В отчетном году доходы на предприятии увеличились на 184,6 %. Из них больший прирост показали доходы по обычным видам деятельности, они увеличились на 6791 тыс. руб., или на 185,1 %. А доходы по прочим видам деятельности на 15 тыс. руб., где прирост составил 83,3 %. Расходы в отчетном году так же увеличились. Темп прироста составил 107,4 %. Из них больший удельный вес так же составляют расходы по обычным видам деятельности в размере 89,4 %, а расходы по прочим видам деятельности 10,6 %. Но больший прирост по расходам, показали расходы по прочим видам деятельности на 418,5 %, это произошло из-за увеличения процентов к уплате в 11 раз. Финансовый результат в отчетном году увеличился на 1045 тыс. руб., а темп прироста равен 165,1 %. Из него финансовый результат по обычным видам деятельности увеличился на 1980 тыс. руб., или 187,5 %, а вот финансовый результат по прочим видам деятельности снизился на 935 тыс. руб., или на 447,37 %. В общем, можно сказать, что предприятие работает в убыток себе. Но оно однозначно является рентабельным, так как видно, что за отчетный год, как доходы, так и расходы увеличились почти в 3 раза, а значит, предприятие увеличило объемы выпуска готовой продукции. Если оно увеличило выпуск готовой продукции, значит, продукция пользуется спросом.

3.3 ФАКТОРНЫЙ АНАЛИЗ ВЫРУЧКИ ОТ ПРОДАЖ, ПРИБЫЛИ ОТ ПРОДАЖИ, ПРИБЫЛИ ДО НАЛОГООБЛОЖЕНИЯ

Проведем факторный анализ выручки от продажи товаров, продукции, работ, услуг (таблица 41). Определим, какие факторы оказали влияние на изменение выручки от продаж и как это отразилось на прибыльности деятельности организации.

Таблица 41 - Факторный анализ выручки от продаж

Показатель

Прошлый год

Отчетный год

Изменение

Влияние изменения среднегодовой стоимости оборотных средств на прирост выручки от продаж

547,57

1301,15

+753,58

Влияние изменения коэффициента оборачиваемости оборотных средств на прирост выручки от продаж

213,69

1398,81

+1185,12

Влияние изменения среднегодовой стоимости материальных оборотных средств на прирост выручки от продаж

1212,87

514,35

-698,52

Влияние изменения коэффициента оборачиваемости материальных оборотных средств на прирост выручки от продаж

-0,311

3,97

+4,281

Влияние изменения расходов на амортизацию на прирост выручки от продаж

920,18

72,31

-847,87

Влияние изменения амортизации отдачи на прирост выручки от продаж

-141,94

6719,22

+6861,16

Влияние изменения материальных расходов на прирост выручки от продаж

4744,48

4086,48

-658

Влияние изменения материалоотдачи на прирост выручки от продаж

-3982,35

2725,2

+6707,55

Влияние изменения расходов на оплату труда с начислениями на прирост выручки от продаж

0

6341,96

+6341,96

Влияние изменения зарплатоотдачи на прирост выручки от продаж

775,6

4119,4

+3343,8

Доля влияния на прирост выручки от продаж экстенсивности использования каждого вида ресурсов (%)

100

100

-

Доля влияния на прирост выручки от продаж интенсивности использования каждого вида ресурсов (%)

100

100

-

Вывод: По данным таблицы 41 можно сделать вывод о том, что на прирост выручки от продаж положительно повлияли следующие факторы:

- изменение среднегодовой стоимости оборотных средств на 753,58 тыс. руб.;

- изменение коэффициента оборачиваемости оборотных средств на 1185,12 тыс. руб.;

- изменение коэффициента оборачиваемости материальных оборотных средств на 4,281тыс. руб.;

- изменение амортизациоотдачи на 6861,16 тыс. руб.;

- изменение материалоотдачи на 6707,55 тыс. руб.;

- изменение расходов на оплату труда с начислениями на 6341,96 тыс. руб.;

- изменение зарплатоотдачи на 3343,8 тыс. руб.

Кроме того, были факторы, которые негативно повлияли на прирост выручки от продаж. К таким факторам относятся:

- изменение среднегодовой стоимости материальных оборотных средств на 698,52 тыс. руб.;

- изменение расходов на амортизацию на 847,87 тыс. руб.;

- изменение материальных расходов на 658 тыс. руб.

Главной составляющей прибыли до налогообложения является прибыль от продаж. Поэтому рассмотрим, какие факторы оказали влияние на ее изменение (таблица 42).

Методология расчета изменения прибыли от продаж за счет:

1) Выручки от продаж по формуле 8:

?ПП(Вр) = [(Вр1 - Вр0) * R0П] / 100 (8)

где Вр0 и Вр1 - выручка от продаж прошлого и отчетного периода соответственно;

R0П - рентабельность продаж прошлого периода.

2) Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг по формуле 9:

?ПП(С) = [Вр1 * (УС1 - УС0)] / 100 (9)

где УС0 и УС1 - уровень себестоимости проданной продукции к выручке от продаж прошлого и отчетного периода соответственно.

3) Управленческих расходов по формуле 10:

?ПП(Ур) = [Вр1 * (УУР1 - УУР0)] / 100 (10)

где УУР0 и УУР1 - уровень управленческих расходов прошлого и отчетного периода соответственно.

4) Коммерческих расходов по формуле 11:

?ПП(Кр) = [Вр1 * (УКР1 - УКР0)] / 100 (11)

где УКР0 и УКР1 - уровень коммерческих расходов прошлого и отчетного периода соответственно.

Таблица 42 - Факторный анализ прибыли от продаж

Показатель

Усл. обозн.

Прошлый год

Отчетный год

Изменение

Прибыль от продаж

Пр

-1469

511

1980

Выручка от продаж

Вр

3669

10460

6791

Рентабельность продаж (стр.1/стр. 2)

-0,4

0,05

0,45

Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг

С

4912

9389

4477

Коммерческие расходы

Кр

226

560

334

Управленческие расходы

Ур

-

-

-

Уровень себестоимости проданной продукции к Вр (стр. 4 / стр. 2)

УС

1,34

0,91

-0,43

Уровень коммерческих расходов к Вр (стр. 5/стр.2)

УКР

0,06

0,05

-0,01

Уровень управленческих расходов к Вр (ст.6/ст.2)

УУР

-

-

-

Изменение прибыли от продажи за счет:

- выручки от продаж

?ПП(Вр)

-

-

3,39

- себестоимости проданной продукции

?ПП(С)

-

-

-44,98

- коммерческих расходов

?ПП(КР)

-

-

-1,046

- управленческих расходов

?ПП(УР)

-

-

0

Вывод: В отчетном году прибыль от продаж выросла на 1980 тыс. руб., а выручка от продаж на 6791 тыс. руб. Из этого следует, что и рентабельность от продаж тоже выросла на 0,45. Все это, безусловно, положительный фактор работы предприятия. Он означает, что предприятие увеличило выпуск продукции, а продукция, в свою очередь, стала пользоваться большей популярностью.

Но вслед за увеличением объемов пуска продукции, следует и увеличение издержек производства. Себестоимость продукции увеличилась на 4477 тыс. руб., из нее управленческие расходы не изменились, а коммерческие увеличились на 344 тыс. руб. А уровень, как себестоимости, так и коммерческих расходов к выручке от продаж снизился на 0,43 и 0,01 соответственно. Что означает, что количество потребляемого сырья, работ, услуг для производства продукции снизилось, а значит, стало более экономично. Это могло произойти вследствие покупки организацией более экономичного сырья, сокращения издержек производства и количества брака производства.

Из представленного выше алгоритма следует, что в за счет управленческих расходов прибыль от продаж не изменилась. За счет коммерческих расходов произошло отрицательное изменение на 1,046, это связано с увеличением коммерческих расходов на 344 тыс. руб. Так же отрицательное изменение произошло на 44,98 вследствие увеличения себестоимости произведенной продукции на 4477 тыс. руб. А за счет увеличения выручки от продаж изменение прибыли произошло на 3,39.

Аналогично таблице 42 проанализируем прибыль до налогообложения по факторам (таблица 43).

Методология расчета прибыли до налогообложения за счет:

1) Валовой прибыли, исходя из формулы 12:

?ПП(ПВ) = [(ПВ1 - ПВ0) * R0ПВ)] / 100 (12)

где ПВ0 и ПВ1 - валовая прибыль прошлого и отчетного периода соответственно;

R0ПВ - рентабельность валовой прибыли прошлого периода.

2) Прибыли от продаж, исходя из формулы 13:

?ПП(Пр) = [(Пр1 - Пр0) * R0Пр)] / 100 (13)

где Пр0 и Пр1 - валовая прибыль прошлого и отчетного периода соответственно;

R0Пр - рентабельность прибыли от продаж прошлого периода.

3) Финансового результата от прочей деятельности по формуле 14:

?ПП(Ппр) = [(Ппр1 - Ппр0) * R0Ппр)] / 100 (14)

где Ппр0 и Ппр1 - финансовый результат от прочей деятельности прошлого и отчетного периода соответственно;

R0Пр - рентабельность финансового результата от прочей деятельности прошлого периода.

Таблица 43 - Факторный анализ прибыли до налогообложения

Показатель

Усл. обозн.

Прошлый год

Отчетный год

Изменение

Прибыль до налогообложения

ПБ

-1678

-633

1045

Валовая прибыль

ПВ

-1243

1128

2371

Прибыль от продаж

Пр

-1469

511

1980

Финансовый результат от прочей деятельности

Ппр

-209

-1144

-935

Рентабельность Валовой прибыли (стр. 1/ стр. 2)

RПВ

-1,35

-0,56

0,79

Рентабельность Прибыли от продаж (стр. 1 / стр. 3)

RПр

-1,14

-1,24

-0,1

Рентабельность Финансового результата от прочей деятельности (стр. 1 / стр. 4)

RПпр

-8,03

-0,55

7,48

Изменение прибыли до налогообложения за счет:

- валовой прибыли

?ППВ

-

18,73

-

- прибыли от продаж

?ППр

-

8,26

-

- финансового результата от прочей деятельности

?ППпр

-

-7,39

-

Вывод: Прибыль до налогообложения в отчетном году увеличилась на 1045 тыс. руб. Но этого все равно не достаточно, так как она является отрицательной и составляет 633 тыс. руб. Это крайне негативный фактор работы предприятия, который означает, что предприятие работает себе в убыток и не в состоянии покрыть все свои расходы по производству продукции.

Валовая прибыль, которая показывает разницу между чистым доходом от продажи себестоимостью реализованной продукции или услуги. Сумма себестоимости не включает в себя накладные затраты, начисления заработной платы, налогов, пеней и штрафов, процентов по кредитам и выплат дивидендов. Она в отчетном году увеличилась на 2371 тыс. руб. Рентабельность валовой прибыли так же увеличилась на 0,79. Это означает, что предприятие стало более эффективно использовать свои ресурсы. Но рентабельность прибыли от продаж упала на 0,1. А вот рентабельность финансового результата от прочей деятельности увеличилась на 7,48. Это связано с увеличением денежного потока от прочей деятельности, такой как поступления от кредитов и займов, предоставленных другим организациям.

Проведя анализ прибыли до налогообложения делаем вывод о том, что на данную прибыль положительно повлияло изменение валовой прибыли и прибыли от продаж. Изменение прибыли до налогообложения произошло на 18,73 за счет увеличения валовой прибыли на 2371 тыс. руб.; на 8,26 за счет увеличения прибыли от продаж на 1045 тыс. руб. Но негативно на прибыль до налогообложения повлиял финансовый результат от прочей деятельности. За счет его снижения на 935 тыс. руб., из-за увеличения процентов к уплате, снижение прибыли произошло на 7,39.

3.4 АНАЛИЗ ЗАТРАТ И ИХ СОСТАВЛЯЮЩИХ

Используя Приложения к бухгалтерской отчетности проанализируем структуру и динамику себестоимости, сгруппированную по элементам и статьям калькуляции (таблица 44).

Таблица 44 - Анализ себестоимости в разрезе элементов

Страница:


Подобные документы

  • Анализ бухгалтерской финансовой отчетности предприятия

    Расчет ключевых параметров, характеризующих финансовое состояние и финансовые результаты деятельности транспортной организации. Анализ данных "Бухгалтерского баланса" и "Отчета о прибылях и убытках". Оценка эффективности деятельности организации.

    курсовая работа [98,3 K], добавлен 07.01.2013

  • Бухгалтерская отчетность предприятия

    Порядок составления "Отчета об изменении капитала", анализ показателей. Составление форм бухгалтерской отчетности. Анализ структуры и динамики актива и пассива бухгалтерского баланса, финансовой устойчивости, платежеспособности организации и ликвидности.

    курсовая работа [906,2 K], добавлен 08.04.2015

  • Роль бухгалтерской отчетности в прогнозировании банкротства предприятия

    Виды отчетности, используемые в процедуре банкротства. Характеристика ООО "Семфарт". Анализ финансового состояния по данным бухгалтерской отчетности организации. Оценка ликвидности бухгалтерского баланса и проверка наличия признаков банкротства.

    курсовая работа [166,6 K], добавлен 30.05.2012

  • Анализ финансовой отчетности предприятия

    Группировка объектов бухгалтерского учета по ряду признаков. Использование методов анализа бухгалтерской отчетности для заполнения бухгалтерского баланса. Расчет показателей деловой активности по данным баланса и отчета о финансовых результатах.

    лабораторная работа [51,5 K], добавлен 18.11.2010

  • Анализ бухгалтерской отчетности по данным бухгалтерского баланса

    Понятие, состав и показатели бухгалтерской отчетности, ее роль как источника финансовой оценки актива и пассива бухгалтерского баланса. Методика анализа ликвидности, платежеспособности, финансовой устойчивости и показателей рентабельности предприятия.

    курсовая работа [144,7 K], добавлен 26.11.2014

  • Состав бухгалтерской (финансовой) отчетности

    Осложнения в процессе реформирования бухгалтерского учета в России. Структура и содержание бухгалтерского баланса, отчета о прибылях и убытках, об изменениях капитала, о движении денежных средств. Справки и приложения в составе бухгалтерской отчетности.

    дипломная работа [54,4 K], добавлен 07.04.2009

  • Анализ финансовой отчетности предприятия

    Счетная проверка показателей форм бухгалтерской отчетности. Оценка состава, структуры и динамики статей бухгалтерского баланса. Расчет основных коэффициентов, характеризующих изменение структуры баланса, его платежеспособности и финансовой устойчивости.

    контрольная работа [103,2 K], добавлен 06.01.2012

  • Анализ бухгалтерской (финансовой) отчетности

    Оценка структуры бухгалтерского баланса. Определение платежеспособности и финансовой устойчивости организации по данным баланса. Изучение способов построения агрегированного и аналитического баланса. Анализ ликвидности и финансовой устойчивости.

    презентация [238,3 K], добавлен 13.04.2014

  • Финансовая отчётность предприятия

    Состав финансовой отчетности предприятия. Общая характеристика бухгалтерского баланса и приложения к нему, отчета о прибылях и убытках, о движении капитала и денежных средств. Основные требования к бухгалтерской отчётности. Принципы ее составления.

    курсовая работа [107,5 K], добавлен 04.06.2011

  • Составление и использование бухгалтерской (финансовой) отчетности в ООО "Алгоритм"

    Содержание бухгалтерского баланса и анализ его статей. Оценка финансового состояния предприятия по данным бухгалтерского баланса. Понятие и структура отчета о финансовых результатах. Бухгалтерский отчет о собственном капитале, его содержание и анализ.

    отчет по практике [1,2 M], добавлен 18.06.2022

Работы в архивах красиво оформлены согласно требованиям ВУЗов и содержат рисунки, диаграммы, формулы и т.д.
PPT, PPTX и PDF-файлы представлены только в архивах.
Рекомендуем скачать работу.

© 2000 — 2023, ООО «Олбест» Все права защищены