Горнокапитальные работы, необходимые для эффективного применения нового оборудования в 4 восточной лаве восточного блока шахты не используются.

При расчете себестоимости готовой угольной продукции по шахте в расчетном 2007 году за основу приняты расходы в базовом 2006 году, которые скорректированы по элементам и статьям расходов в зависимости от изменения объема добываемого угля.

В таблице 3.2 приведена себестоимость реализованной угольной продукции по элементам затрат в базовом 2006 году и расчетном 2007г.

Таблица 3.2 - Себестоимость реализованной угольной продукции, тыс.грн.

Затраты на вспомогательные материалы увеличиваются в связи с увеличением объема добычи в 2007 году - вводом в работу 4 восточной лавы восточного блока с нагрузкой 850 т/сут.

Затраты на лесные материалы увеличатся на + 78 тыс. грн (по 4 восточной лаве норма леса на 1000 т 8,68 м3 ).

Из-за общего увеличения добычи в 2007 году затраты на лесные материалы увеличиваются на +616 тыс. грн.

Затраты на текущий ремонт оборудования увеличатся на 568 тыс. грн. За счет влияния условно-постоянных расходов, затраты увеличатся на 2085 тыс грн.

В целом затраты на очистные работы увеличатся на 3269 тыс. грн.

Из-за увеличения объема проведения подготовительных выработок затраты вырастут на 818 тыс грн.

В целом затраты на материалы увеличатся в 2007 году на 4087 тыс.грн.

Расход топлива на производственно технические нужды в натуральном выражении в 2007 году снижается на 290 тыс.грн., и составляет 1892 тыс. грн.

В связи с увеличением объема добываемого угля и товарной угольной продукции увеличиваются услуги ПТУ и ж/д транспорта на +3810 тыс. грн. и расходы на обогащение угля +7778 тыс. грн

Прочие услуги по ремонтным работам в связи с вводом 4 восточной лавы ВБ, оснащенной новой техникой, уменьшаются на 2747 тыс. грн. Общее увеличение составит + 8841 тыс. грн.

Сбор на геологоразведочные работы и плата за недра рассчитываются по твердым ставкам за 1 т погашаемых запасов. Общее увеличение составит + 147 тыс. грн.

Расходы на оплату труда, увеличены на объем добычи, на рост численности ППП в 2007, и среднемесячной заработной платы (в связи с переходом на новые тарифные ставки и оклады ),увеличились на +9037 тыс.грн.

Отчисления на социальные мероприятия определяются в размере 50,6% от ФОТ. В связи с увеличением ФОТ отчисления увеличиваются на 4730 тыс. грн в 2007 году.

На основании вышеприведенных прогнозных показателей можно составить прогнозный отчет о финансовых результатах на 2007г.

Таблица 3.3 - Прогнозный отчет о финансовых результатах

Себестоимость реализованной продукции увеличилась на 27532 тыс.грн., что является следствием роста объема добычи угля с 602 тыс.т. до 850 тыс.т. Чистая выручка от реализации продукции выросла на 55409 тыс.грн. валовый убыток уменьшился на 27877 тыс.грн. и составил 17103 тыс.грн.

На основе выполненных расчетов составим прогнозный баланс предприятия на 2007г.

Результатом прогнозного баланса является выведение предприятия на прибыльный уровень, однако состояние шахты по прежнему остается тяжелым и она нуждается в значительном влиянии средств. В плановом году наблюдается рост валюты баланса на 35061 тыс.грн., который вызван увеличением как необоротных так и оборотных активов. При этом рост необоротных активов произошел вследствие увеличения стоимости основных средств (приобретение нового технологического оборудования) и масштабов разработки новых добычных лав. Такие изменения следует расценивать как положительные, так как они означают повышение производственного потенциала предприятия. Увеличение оборотных активов произошло, в основном, по причине роста производственных запасов. Дебиторская задолженность уменьшилась на 5350 тыс.грн., в следствии претензионно-исковых работ и ее реализации в счет частичного погашения кредиторской задолженности.

По итогам анализа динамики и структуры источников финансовых ресурсов предприятия наблюдается позитивное явление в виде получения прибыли предприятием в прогнозном 2007 году. Прибыль образовалась за счет роста добычи угля, который удалось достичь с помощью привлечения средств господдержки и долгосрочных кредитов на приобретение нового технологического оборудования для открытия новых добычных лав. В связи с получением прибыли произошел рост суммы собственного капитала.

Сумма кредиторской задолженности снизилась на 6611 тыс.грн, в том числе за счет реструктуризации долга, а также за счет полученной прибыли.

Рассчитаем прогнозные коэффициенты эффективности деятельности предприятия в таблице 3.5

Коэффициент текущей ликвидности незначительно увеличился, что явилось следствием увеличения текущих активов и предприятия, и составляет 0,61.Это по- прежнему меньше единицы, однако тот факт, что показатель растет, является положительным. Коэффициент срочной ликвидности снизился, это произошло в следствии роста текущих обязательств и уменьшения дебиторской задолженности. Коэффициент абсолютной ликвидности практически не изменился и продолжает оставаться на очень низком уровне 0,001 при достаточном значении 0,2, что говорит о том что предприятие в ближайшее время, не дожидаясь оплаты дебиторской задолженности, не может погасить краткосрочные обязательства за счет собственных денежных средств. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами увеличился, однако его значение по прежнему остается ниже нуля, что является следствием дефицита собственного оборотного капитала шахты. Коэффициент автономии снизился и составляет 0,61, что находится в пределах нормы (минимальное значение К.а. = 0.5) и говорит о нормальном обеспечении заемных средств собственными. Рентабельность выросла что является следствием получения прибыли, которая в свою очередь образовалась за счет увеличения добычи угольной продукции. Показатели деловой активности увеличились практически вдвое. Так в частности коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности на конец года составляет 2,98 по сравнению с началом года 1,48. Срок оборота дебиторской задолженности снизился с 247 дней до 123 дней, что говорит о более быстром погашении задолженности дебиторами. Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности также увеличился, что повлекло за собой снижение срока оборота кредиторской задолженности с 449дней до 232 дней.

В дипломной работе был выполнен анализ финансового-экономического состояния ОП ш. «Шахтерская - Глубокая». Анализ позволил выявить ряд проблем в финансово-хозяйственной деятельности предприятия. К ним можно отнести:

убыточность предприятия;

критический уровень ликвидности и платежеспособности;

критическое финансовое положение предприятия вследствие его убыточности и нехватки собственных оборотных средств;

низкое значение показателей деловой активности, в частности, высокие сроки погашения кредиторской задолженности, а также значительная продолжительность операционного цикла вследствие увеличения срока погашения дебиторской задолженности.

Были проанализированы основные аспекты финансового состояния предприятия.

Уже на этапе предварительного ознакомления с балансом предприятия можно сделать вывод о глубоко кризисном состоянии предприятия. Нарушены основные балансовые пропорции: предприятие не имеет собственных оборотных средств, сумма оборотных активов ниже суммы текущих обязательств, что свидетельствует о не ликвидности предприятия.

Основной причиной сложившегося положения следует считать убыточность предприятия. По данным анализа динамики и структуры доходов и расходов предприятия, представленным в таблицах 2.1-2.4, можно сделать вывод, что общая сумма доходов предприятия за отчетный период увеличилось на 33462 и составило 167478тыс.грн.. Значительный удельный вес прочих операционных доходов объясняется получением господдержки на покрытие затрат по себестоимости угольной продукции. Общая сумма доходов выросла на 25% и составила 167478тыс.грн, по сравнению с прошлым годом 134016тыс.грн. По сравнению с предыдущим 2005 отчетным годом, ситуация в 2006 отчетном году заметно улучшилась по всем статьям доходов. Показатель себестоимости в структуре расходов составляет 70,6% и оказывает значительное влияние на рост расходов. В 2006г. расходы предприятия выше на 38560тыс.грн., чем расходы за базисный, при этом наблюдается закономерное в условиях увеличения объема добычи, увеличение себестоимости реализованной продукции и налога на добавленную стоимость.

В течение всего периода происходит снижение финансовых результатов, несмотря на то, что объем добычи и реализации угольной продукции растет. Это объясняется повышением себестоимости одной тонны угольной продукции, вследствие повышения цен на вспомогательные материалы и повышение оплаты труда. В то же время цена практически не менялась, что не позволяет предприятию покрыть даже затраты связанные с производством угольной продукции. В результате валовые убытки в 2005г увеличились на 10634тыс.грн., а в 2006 еще на 11739 тыс.грн.

По результатам операционной деятельности прослеживается аналогичная динамика. Если в 2004 году шахта получала прибыль , то в 2005 и 2006 годах убытки. К факторам, которые негативно повлияли на на убыточность операционной деятельности, кроме роста валовых убытков, можно отнести увеличение административных и прочих операционных расходов.

Вывод о кризисном состоянии подтвержден с помощью ряда интегральных кризис - прогнозных методик моделей Альтмана, Лиса, Таффлера, Спрингейта.

Были предложены направления укрепления финансового состояния предприятия в долгосрочной и краткосрочной перспективе. Основным направление повышения финансовой устойчивости, а значит, обеспечения нормального финансового положения в долгосрочном периоде должно стать увеличение собственного капитала за счет полученной прибыли. С этой целью предложены меры по освоению новых добычных лав, с помощью внедрения в производство нового технологического оборудования, что позволит увеличить объемы добычи и реализации угольной продукции. Шахта располагает значительными запасами угольной продукции, поэтому для выведения шахты на прибыльный уровень необходимо повысить объемы добычи и реализации.

Список литературных источников.

1. Авдеев А.М., Павловец В.И. Экономические показатели инвестиционных проектов в условиях инфляции. Экономика и коммерция. №3, 2002-256с.

2. Айказян А., Нисевич Е. В поисках совершенства управления. // Вопросы экономики, 1997, №2.

3. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учебное пособие / П.П. Табурчак, А.Е Вакуленко, Л.А. Овчинникова и др.: под ред. П.П. Табурчака, В.М. Тулина и М.С. Сапрыкина. - Ростов н/Д.: Феникс, 2002. - 352 с.

4. Андреев С.В. Несостоятельность (банкротство) предприятий. Проблемы и пути реформирования экономического кадрового потенциала: Учеб. пособ. - М.: РУЦ, 1996.

5. Антикризисное управление: Учеб. пособие для технических вузов / В. Г. Крыжановский, В. И. Лапенков, В. И. Лютер и др.; под ред. Э. С. Минаева и В. П. Панагушина. - М.: "Издательство ПРИОР", 1998 - 432 с.

6. Антикризисный менеджмент / Под редакцией проф. Грязновой А. Г. - М.: Ассоциация авторов и издателей "ТАНДЕМ". Издательство ЭКМОС, 1999. - 368 с.

7. Антиризисное управление: Учебник / Под ред. Э. М. Короткова. - М.: ИНФРА-М, 2000. - 432 с.

8. Банкротство предприятий / Сборник нормативных документов с комментариями. - М.: Бизнес-информ, 1996.

9. Бархатов А. П., Назарян Е. Н., Малыгина А. Н. Процедура банкротства: бухгалтерский учет. - М.: Маркетинг. - 1999 г. - 132 с.

10. Бессмертный С., Садовой Л. Анализ существующего положения и пути развития финансово-промышленных групп. Деловой экспресс, №11, 26.03.1996.

11. Бляхман Л. С. Основы функционального и антикризисного менеджмента. Учебное пособие. - М.: Изд-во Михайлова В.А. - 2000. - 380 с.

12. Браверман А., Саулин А. Интегральная оценка результативности предприятий. // Вопросы экономики, 1998, №6.

13. Бурков В. Н. Управление большими системами. - М.: Синтег, 1998, 432 с.

14. В. Лутченко, В. Соколов. Кризисное состояние предприятия. Как преодолеть и не допустить его. В журнале "Содействие" №3-4, 2000 г.

15. Економіка підприємства: Навчальний посібник / В.С. Рижиков, В.А. Панков, В.В. Ровенська, С.В. Рижиков; За ред. В.С. Рижикова. - Краматорськ: ДДМА, 2003. - 267 с.

16. Економічний аналіз: навч. посібник / За ред. Ф.Ф. Бутинця/ -Житомир: Рута, 2003.-679с.

17. Економічний аналіз: Навчальний посібник / М.А.Болюх, В.З.Бурчевський, М.І.Горбатюк та ін.; За ред. М.Г.Чумаченка.-2-ге вид., перероб. і доп. -К.: КНЕУ, 2003.-556с.

18. Ефимова М.Р. Статистические методы в управлении производством. -М.: Финансы и статистика, 1998. - 151 с.

19. Ізмайлова К.В. Сучасні технології фінансового аналізу: Навч. посіб.-К.: МАУП, 2003.-148с.

20. Кирсанов К. А. и др. Антикризисное управление. Учебное пособие. - М.: МАЭП, 1999. - 144 с.

21. Кирсанов К.А. и др. Инвестиции и антикризистное управление. Учебное пособие. - М.: МАЭП. - 2000. - 184 с.

22. Ковалев А.П. Диагностика банкротства. - М.: Финстатинформ, 1995.

23. Коробов М.Я. Финансово-экономический анализ деятельности предприятия: Учебное пособие. - К.: Знання, 2000. - 378 с.

24. Макаров А., Мизиковский Е. Оценка баланса и несостоятельности предприятия. “Бухгалтерский учет” №3, 1996.

25. Николаев А. Управление предприятием в кризисной ситуации (опыт работы). В журнале "Проблемы теории и практики управления" №6, 1997 г.

26. Павліковський А.М., Вакуленко Є.В. Ліквідність і платоспроможність підприємницьких структур // Фінанси Украіни. - 1999. - №6. - с. 87.

27. Павлова Л.Н. Корпоративные ценные бумаги: эмиссия и операции предприятий и банков. - М.: Интел-Синтез, 1998. - 528 с.

28. Павловська О.В.Фінансовий аналіз: Навч.-метод. посібник для cамостійного вивчення дисципліни / О.В.Павловська, Н.М.Притуляк, Н.Ю.Невмержицька.-К.:КНЕУ,2002.-388с.

29. Стратегия и тактика антикризисного управления фирмой, под. ред. Градова А.П. - С-Пб.: Специальная литература, 1996. - 510 с.

30. Теория и практика антикризисного управления: Учебник для вузов / Г. З. Базаров, С. Г. Беляев, Л. П. Белых и др.; Под ред. С. Г. Беляева и В. И. Кошкина. - М.: Закон и право, ЮНИТИ, 1996. - 469 с.

31. Терещенко О.О. Фінансова санація та банкрутство підприємств: Навч. посібник. - К.: КНЕУ, 2000. - 412 с.

32. Уткин Э.А. Антикризисное управление, М. Экмос, 1997.

33. Ярошенко Ю. Кокурентні позиціі та фінансова стійкість виробничо-економічних систем // Банківська справа. - 2000. - №2. - с 53.