Размещено на http://www.allbest.ru/

Размещено на http://www.allbest.ru/

Содержание

Введение

Глава I. Принципы рыночной экономики и роль финансов в хозяйственной деятельности

Глава II. Анализ финансового состояния организации

2.1 Экономическая характеристика хозяйственной деятельности организации

2.2 Порядок составления бухгалтерской отчётности

2.3 Значение, задачи и материалы, используемые при анализе

2.4 Анализ и оценка состава динамики имущества и источников их образования

2.5 Анализ финансовой устойчивости предприятия

2.6 Анализ ликвидности баланса

Глава III Факторы, влияющие на финансовое состояние и пути улучшения финансового состояния

Заключение

Библиографический список

Приложение

Введение

Я выбрала тему “Анализ финансового состояния предприятия”, так как она является наиболее актуальной в рыночных условиях. Целью каждого предприятия является получение прибыли, а это невозможно без финансовой устойчивости предприятия.

Цель курсовой работы состоит не только и не столько в том, чтобы установить и оценить финансовое состояние предприятия, но и в том, чтобы постоянно проводить работу, направленную на его улучшение.

Анализ финансового состояния показывает, по каким конкретным направлениям надо вести эту работу, дает возможность выявления наиболее важных аспектов и наиболее слабых позиций в финансовом состоянии предприятия. В соответствии с этим, результаты анализа дают ответы на вопрос, каковы важнейшие способы улучшения финансового состояния предприятия в конкретный период его деятельности.

Основным источником информации о финансовой деятельности предприятия является бухгалтерская отчетность. Поэтому основной задачей курсовой работы является анализ финансового состояния предприятия на основе бухгалтерской отчетности. Анализ позволяет выработать стратегию и тактику развития предприятия, обосновывать планы и управленческие решения, выявить наиболее слабые и сильные стороны предприятия и наметить пути его улучшения.

В своей работе я раскрою основные принципы рыночной экономики и роль финансов в хозяйственной деятельности, проведу анализ финансовой устойчивости организации на примере ООО “Капиталъ”, а также намечу пути улучшения финансового состояния предприятия.

Объектом исследования является ООО «Капиталъ».

Предметом исследования является состояние расчетов и финансовое положение на предприятии.

Глава I. Принципы рыночной экономики и роль финансов в хозяйственной деятельности

Основной единицей коммерческой деятельности, в недрах которой рождается товар, является коммерческая организация, или предприятие. Его задача -- продажа товара в противоположность потреблению. Экономической целью отдельно взятого предприятия является по возможности более высокий результат в денежном выражении за рассматриваемый период или, проще говоря, получение прибыли. Таким образом, под предприятием понимается организация коммерческого дела с целью реализации продукции (оказания услуг) и получения прибыли.

Финансы -- это система денежных отношений экономического субъекта, возникающая в процессе его хозяйственной деятельности.

На уровне предприятий (коммерческих организаций) финансовые отношения охватывают:

1. отношения с другими предприятиями и организациями по поставкам сырья, материалов, комплектующих изделий, реализации продукции, оказанию услуг и др.;

2. отношения с банковской системой по расчетам за банковские услуги, при получении и погашении кредитов, покупке и продаже валюты и другие операции;

3. отношения со страховыми компаниями и организациями по страхованию коммерческих и финансовых рисков;

4. отношения с товарными, сырьевыми и фондовыми биржами по операциям с производственными и финансовыми активами;

5. отношения с инвестиционными институтами (фонды, компании) по размещению инвестиции, приватизации др.;

6. отношения с филиалами и дочерними предприятиями;

7. отношения с персоналом предприятия по выплате заработной платы, дивидендов и пр.;

8. отношения с акционерами (не членами трудового коллектива);

9. отношения с налоговой службой по уплате налогов и других платежей;

10. отношения с аудиторскими фирмами и другими хозяйствующими субъектами.

Общим для всех перечисленных видов отношений является то, что они выражены в денежной форме и представляют собой совокупность выплат и поступлений денежных средств предприятия.

Общим элементом финансовых отношений является также то, что они возникают как результат определенных хозяйственных операций, инициированных самим предприятием или другим участником экономического процесса. Поэтому состояние финансовых отношений или просто состояние финансов предприятия определяется, прежде всего, состоянием его производственно-хозяйственных характеристик (факторов).

Но справедливо и обратное утверждение, а именно -- правильная и рациональная организация финансов предприятия является определяющим, главным фактором его успешной производственно-хозяйственной деятельности. В современных экономических теориях бизнес рассматривается как система движения капиталов. Рациональное размещение средств, эффективное их использование и поиск длительных источников для финансирования - главные задачи организации финансов предприятия». Финансы - это кровеносная система бизнеса. Движение денег, его скорость и масштабы определяют работоспособность финансовой системы. С движения денег начинается и им завершается кругооборот средств предприятия, оборот всего капитала. Поэтому движение денег, денежный оборот предприятия являются ведущим звеном в движении капитала.

Наличные деньги дают наиболее ясное представление о капитале, потому что они «заряжены» потенциалом экономической выгоды. Например, они немедленно могут быть превращены в товары или услуги, наконец, они могут быть положены в банк под проценты. Во всех случаях выгода очевидна. Большинство хозяйственных операций также требует наличных денег. Например, выплаты заработной платы, приобретение оборудования или материалов.

Если бы бизнес состоял только из операций с наличными средствами, тогда движение капитала легко просматривалось бы. Однако наличные деньги - это лишь одна из форм капитала. Другими формами капитала являются товарная и производственная. Операции с этими формами капитала в конечном счете сведутся к денежному обмену, но в каждый отдельно взятый момент это не очевидно. Поэтому процесс движения капитала затушевывается, анализ и оценка состояния финансов предприятия усложняются.

В условиях рынка вопрос состояния финансов предприятия интересует миллионы акционеров, а также других непосредственных и опосредованных участников экономического процесса. Этот вопрос наиболее важен для работников самого предприятия и его администрации, потому что механизм рынка ясно вырисовывает возможность банкротства.

Начиная с составления бизнес-плана руководство предприятия должно четко представлять, за счет каких финансовых ресурсов оно будет осуществлять свою деятельность и какие сферы вложения капитала будет использовать.

Это необходимо фирме при получении кредитов и при организации дальнейшей деятельности. Забота о финансах является отправным пунктом и конечным результатом всей производственно-хозяйственной и коммерческой деятельности предприятия.

Необходимыми условиями эффективного функционирования финансов являются:

· многообразие форм собственности;

· наличие рынков товаров, труда и капитала;

· самофинансирование предпринимательства;

· свобода предпринимательства и самостоятельность в принятии решений;

· рыночное (свободное) ценообразование и конкуренция;

· регламентация государственного вмешательства в деятельность предприятий и организаций;

· наличие правового обеспечения правил экономического поведения.

Опыт доказал жизнеспособность и эффективность рыночного механизма в обеспечении сбалансированности экономики, в рациональном использовании трудовых, материальных и финансовых ресурсов, в создании гибких производств, восприимчивых к запросам потребителей и достижениям научно-технического прогресса. Рынок стимулирует предприятия к решительным действиям в овладении новыми методами хозяйствования, перестройке своей деятельности./В условиях рынка предприятие является главным субъектом хозяйствования, независимым товаропроизводителем, экономическое пространство для которого практически неограниченно, но всецело зависит от умения работать безубыточно, адаптируясь к условиям изменяющейся экономической среды.

К основным принципам рыночной экономики относятся:

- экономическая и юридическая самостоятельность предприятия;

- становление свободной конкуренции;

- свободное ценообразование;

- недопустимость административного вмешательства государства в дела предприятия;

- здоровая финансово-рыночная система;

- государственная охрана основных принципов рыночной экономики.

На основе этих принципов каждое предприятие строит свой финансовый (рыночный) механизм: экономическую и юридическую деятельность осуществляет самостоятельно; расходы осуществляет за счет доходов и, как правило, обеспечивает прибыльность; гарантирует материальную ответственность своим обособленным имуществом; обеспечивает материальную заинтересованность работников в результатах труда.

Основные функции деятельности предприятия, определяемые рынком: на уровне реального процесса -- это закупки (снабжение), изготовление (производство) и продажа (сбыт), на уровне денежного процесса - финансирование.

Финансовый рынок является той отправной точкой, которая необходима для получения основного капитала. Взаимосвязи рынков показывают, что основной капитал нужно возвращать финансовому рынку, а также выплачивать возмещение в виде распределения прибыли, или, иными словами, в виде дивидендов и процентов. В распределение прибыли включаются также прямые налоги, размеры которых определяются размерами полученной прибыли. Их значение становится очевидным на финансовом рынке, где они оказывают влияние на проводимые операции.

Глава II. Анализ финансового состояния организации.

2.1 Экономическая характеристика хозяйственной деятельности организации

Общество с ограниченной ответственностью “Капиталъ” является коммерческой организацией, осуществляющей аудиторские проверки и оказывающая сопутствующие аудиту услуги. Основной целью деятельности Общества является извлечение прибыли, а также расширение рынка товаров и услуг.

Основными видами деятельности общества являются:

· Аудиторские услуги;

· Постановка, восстановление и ведение бухгалтерского учета, составление финансовой отчетности, бухгалтерское консультирование;

· Налоговое консультирование;

· Анализ финансово-хозяйственной деятельности организаций и индивидуальных предпринимателей, экономическое и финансовое консультирование;

· Управленческое консультирование;

· Правовое консультирование, а также представительство в судебных и налоговых организациях;

· Автоматизация бухгалтерского учета и внедрение информационных технологий;

· Оценка стоимости имущества, оценка предприятий как имущественных комплексов;

· Разработка и анализ инвестиционных проектов, составление бизнес-планов;

· Проведение маркетинговых исследований;

· Оказание других услуг, связанных с аудиторской деятельностью.

Единственным участником общества является Кудюшева Лилия Игоревна. Уставный капитал общества складывается из номинальной стоимости долей его участников, и определен в размере 10 000 руб. В штате ООО “Капиталъ” числится 9 работников.

Основными клиентами Общества являются организации и индивидуальные предприниматели, такие как: ООО “Экстрим”, ООО “Торнадо”, ООО “Алтел”, ООО “Строй-дизайн”, ЧП Черкезова В.И. и другие.

На 1 января 2014 года на балансе предприятия числится основных средств на сумму 54800 руб. За 2013 год выручка от оказания аудиторских услуг составила 43600 руб. или 120,2% по сравнению с прошлым годом. Себестоимость оказываемых услуг по сравнению с соответствующим периодом прошлого года снизилась на 4% и составила 52860 руб. Внереализационные доходы составили 4569 руб. или 135% от уровня 2012 года, а Внереализационные расходы 1535 руб. или 110,8% от уровня 2012 года. Финансовый результат ООО “Капиталъ” по итогам работы за 2013 год составил 2373 руб.

Важнейшим источником информации для принятия управленческих решений является бухгалтерская отчетность. На основе ее показателей формируется представление о предприятии и его финансовых возможностях.

2.2 Порядок составления бухгалтерской отчётности

Отчетность представляет собой систему показателей, отражающих результаты хозяйственной деятельности организаций за отчетный период. Она является завершающим этапом учетной работы. По периодичности составления различают квартальную и годовую бухгалтерскую отчетность.

Квартальная отчетность состоит из двух форм:

* Бухгалтерского баланса (ф. № 1).

* Отчета о прибылях и убытках (ф. № 2).

Помимо этих форм организации по своему усмотрению могут включать в состав промежуточной (квартальной) отчетности пояснительную записку, отчет о движении денежных средств и другие отчетные формы. Годовая бухгалтерская отчетность включает:

бухгалтерский баланс (ф. № 1),

отчет о прибылях и убытках (ф. № 2),

отчет о движении капитала (ф. № 3),

отчет о движении денежных средств (ф. № 4),

приложение к бухгалтерскому балансу (ф. №5),

отчет о целевом использовании полученных средств (Ф- № 6),

пояснительную записку,

аудиторское заключение, подтверждающее достоверность бухгалтерской отчетности, если организация в соответствии с федеральными законами подлежит обязательной аудиторской проверке.

К бухгалтерской отчетности предъявляются следующие основные требования:

В бухгалтерском учете отражаются нарастающим итогом имущественное и финансовое положение организации, результаты хозяйственной деятельности за отчетный период (месяц, квартал, год).

Бухгалтерская отчетность составляется на основе данных систематического и аналитического учета и результатов инвентаризации имущества и финансовых обязательств.

Бухгалтерская отчетность составляется в валюте РФ.

Бухгалтерская отчетность составляется по типовым формам, разработанным и утвержденным Минфином РФ.

Организации, отчетность которых подлежит обязательной аудиторской проверке, в составе бухгалтерской отчетности представляют итоговую часть аудиторского заключения.

Исправления отчетных данных после утверждения годовых отчетов производятся за отчетный период, в котором обнаружены ошибки.

Для обеспечения своевременного составления квартального или годового отчетов составляют график работ всех подразделений бухгалтерии с указанием сроков выполнения работ. Во всех журналах-ордерах подсчитывают итоги, осуществляют взаимную сверку встречных корреспонденции счетов. Например, в журнале-ордере № 1 итог графы, отражающий корреспонденцию дебета счета 51 и кредита счета 50, должен быть сверен с итогом графы, отражающим ту же корреспонденцию в ведомости № 2. Такая сверка производится по всем журналам-ордерам.

Итоги из журналов-ордеров переносятся в Главную книгу -- обороты по кредиту счета и сумм по дебету всех корреспондирующих с ним счетов. После этого подсчитывают обороты по дебету и определяют остатки на 1-е число следующего месяца по каждому синтетическому счету и субсчету. На основании Главной книги составляют оборотную ведомость, баланс и другую бухгалтерскую отчетность.

Отчетным годом для всех организаций считается период с 1 января по 31 декабря включительно.

Первым отчетным годом для создаваемых организаций считается период с даты их государственной регистрации по 31 декабря включительно. Вновь созданным организациям после 1 октября разрешается считать первым отчетным годом период с даты их государственной регистрации по 31 декабря следующего года включительно.

Данные вступительного баланса должны соответствовать данным утвержденного заключительного баланса за период, предшествующий отчетному. В случае изменения вступительного баланса на 1 января отчетного года причины следует объяснить.

Изменения в бухгалтерской отчетности, относящиеся как к текущему, так и к прошлому году (после ее утверждения), производятся в отчетности, составляемой за отчетный период, в котором были обнаружены искажения ее данных.

Исправления ошибок в бухгалтерской отчетности подтверждаются подписью лиц, ее подписавших с указанием даты исправления.

Бухгалтерская отчетность подписывается руке водителем и главным бухгалтером (бухгалтером) организации. В организации, где бухгалтерский учет ведется на договорных началах специализированной организацией или специалистом, бухгалтерская отчетность подписывается руководителем этой организации и специалистом, ведущим бухгалтерский учет.

Предприятие ООО “Капиталъ” применяет упрощенную систему бухгалтерского учета и налогообложения. Применяется кассовый метод. ООО “Капиталъ” организует и ведет бухгалтерский учет, составляет бухгалтерскую отчетность в соответствии с федеральным законом от 21.11.1996 года №129 - ФЗ “О бухгалтерском учете”. Организация использует рабочий план счетов, разработанный на основе типового плана счетов. Для оформления хозяйственных операций предприятие применяет первичные учетные документы. Бухгалтерский учет операций и имущества ведется путем двойной записи на взаимосвязанных счетах. Выдача наличных денежных средств в подотчет осуществляется на срок не более трех дней при условии полного отчета конкретного подотчетного лица по ранее выданному авансу. Все документы формируются в дела и хранятся на предприятии. Бухгалтерский учет в организации автоматизирован, ведется с использованием программы 1С: Бухгалтерия.

Бухгалтерская отчетность организации включает в себя показатели деятельности и состоит из:

· Бухгалтерского баланса;

· Отчета о прибылях и убытках;

· Приложений к бухгалтерскому балансу и отчету о прибылях и убытках;

· Пояснительной записки к отчету.

Бухгалтерская отчетность составляется в валюте Российской Федерации. Бухгалтерская отчетность ООО “Капиталъ” составляется главным бухгалтером ежемесячно и предоставляется заинтересованным пользователям в сроки в соответствии с законодательством Российской Федерации.

Из вышеизложенного можно сделать вывод, что никаких существенных расхождений в ведении бухгалтерского учета и составлении бухгалтерской отчетности с действующими нормативными актами и законодательством РФ, нет.

2.3 Значение, задачи и материалы, используемые при анализе

Финансовое состояние предприятия характеризуется системой показателей, отражающих состояние капитала в процессе его кругооборота и способность субъекта хозяйствования финансировать свою деятельность на фиксированный момент времени.

В процессе снабженческой, производственной, сбытовой и финансовой деятельности происходит непрерывный процесс кругооборота капитала, изменяется структура средств и источников их формирования, наличие и потребность в финансовых ресурсах и как следствие финансовое состояние предприятия, внешним проявлением которого выступает платежеспособность.

Финансовое состояние может быть устойчивым, неустойчивым и кризисным. Способность предприятия успешно функционировать и развиваться, сохранять равновесие своих активов и пассивов в изменяющейся внутренней и внешней среде, постоянно поддерживать свою платежеспособность и инвестиционную привлекательность в границах допустимого уровня риска свидетельствует о его устойчивом финансовом состоянии, и наоборот.

Если платежеспособность - это внешнее проявление финансового состояния предприятия, то финансовая устойчивость его внутренняя сторона, отражающая сбалансированность денежных и товарных потоков, доходов и расходов, средств источников их формирования. Для обеспечения финансовой устойчивости предприятие должно обладать гибкой структурой капитала, уметь организовывать его движение таким образом, чтобы обеспечить постоянное превышение доходов над расходами с целью сохранения платежеспособности и создания условий для нормального функционирования.

Финансовое состояние предприятия, его устойчивость и стабильность зависят от результатов его производственной, коммерческой и финансовой деятельности. Если производственный и финансовый планы успешно выполняются, это положительно влияет на финансовое положение предприятия. Напротив, в результате спада производства и реализации продукции происходит повышение ее себестоимости уменьшение выручки и суммы прибыли и как следствие ухудшение финансового состояния предприятия и его платежеспособности. Следовательно, устойчивое финансовое состояние не является игрой случая, а итогом грамотного, умелого управления всем комплексом факторов, определяющих результаты финансово-хозяйственной деятельности предприятия.

Устойчивое финансовое положение, в свою очередь, положительно влияет на объемы основной деятельности, обеспечение нужд производства необходимыми ресурсами. Поэтому финансовая деятельность как составная часть хозяйственной деятельности должна быть направлена на обеспечение планомерного поступления и расходования денежных ресурсов, выполнение расчетной дисциплины, достижение рациональных пропорций собственного и заемного капитала и наиболее эффективное его использование.

Главная цель финансовой деятельности предприятия сводится к одной стратегической задаче - наращиванию собственного капитала и обеспечению устойчивого положения на рынке. Для этого оно должно постоянно поддерживать платежеспособность и рентабельность, а также оптимальную структуру актива и пассива баланса. Основные задачи анализа.

1. Своевременная и объективная диагностика финансового состояния предприятия, установление его «болевых точек» и изучение
причин их образования.

2. Поиск резервов улучшения финансового состояния предприятия,
его платежеспособности и финансовой устойчивости.

3. Разработка конкретных мероприятий, направленных на более эффективное использование финансовых ресурсов и укрепление
финансового состояния предприятия.

4. Прогнозирование Возможных финансовых результатов и разработка моделей финансового состояния при разнообразных вариантах использования ресурсов.

Анализ финансового состояния делится на внутренний и внешний. Они существенно отличаются по своим целям и содержанию.

Внутренний финансовый анализ - это процесс исследования механизма формирования, размещения и использования капитала с целью поиска резервов укрепления финансового состояния, повышения доходности и наращивания собственного капитала субъекта хозяйствования.

Внешний финансовый анализ представляет собой процесс исследования финансового состояния субъекта хозяйствования с целью прогнозирования степени риска инвестирования капитала и уровня его доходности.

По мнению большинства авторов, анализ ФСП включает следующие блоки:

1. Оценка имущественного положения и структуры капитала:

Анализ размещения капитала;

Анализ источников формирования капитала.

2. Оценка эффективности и интенсивности использования капитала:

Анализ рентабельности (доходности) капитала:

Анализ оборачиваемости капитала.

3. Оценка финансовой устойчивости и платежеспособности:

Анализ финансовой устойчивости;

Анализ ликвидности и платежеспособности.

4. Оценка кредитоспособности и риска банкротства.

Анализ ФСП основывается главным образом на относительных показателях, так как абсолютные показатели баланса в условиях инфляции очень трудно привести в сопоставимый вид.

Относительные показатели анализируемого предприятия можно сравнивать с:

общепринятыми нормами для оценки степени риска и прогнозирования возможности банкротства;

аналогичными данными других предприятий, что позволяет вы
явить сильные и слабые стороны предприятия и его возможности;

аналогичными данными за предыдущие годы для изучения тенденций улучшения или ухудшения ФСП.

Результативность финансового анализа во многом зависит от организации и совершенства его информационной базы. Основными источниками информации для анализа финансового состояния предприятия служат отчетный бухгалтерский балансе (форма № 1), отчеты о прибылях и убытках (форма № 2), движении капитала (форма № 3), о движении денежных средств (форма № 4), приложение к балансу (форма № 5) и другие формы отчетности, данные первичного и аналитического бухгалтерского учета, которые расшифровывают и детализируют отдельные статьи баланса.

2.4 Анализ и оценка состава динамики имущества и источников их образования

Финансовое состояние предприятия и его устойчивость в значительной степени зависит от того, каким имуществом располагает предприятие, в какие активы вложен капитал, и какой доход они ему приносят.

Общая оценка финансового состояния организаций и предприятий дается на основе общего анализа структуры и изменения имущества организации (актив) и источников их образования (пассив).

Для группировки статей актива и пассива используется бухгалтерский баланс предприятия. Все показатели этого баланса можно разделить на три группы:

- показатели структуры баланса;

- показатели динамики баланса;

- показатели структурной динамики баланса.

Для осмысления общей картины изменения финансового состояния весьма важны показатели структурной динамики баланса. Сопоставляя структуры изменений в активе и пассиве можно сделать вывод о том, через какие источники в основном был приток новых средств и в какие активы эти новые средства в основном были вложены.

Для общей оценки динамики финансового состояния предприятия следует сгруппировать статьи баланса в следующем порядке:

Актив баланса

1.Внеобортные активы.

2.Оборотные активы:

- материальные активы;

- дебиторская задолженность:

§ долгосрочная задолженность;

§ краткосрочная задолженность.

- денежные средства и краткосрочные финансовые вложения.

Пассив баланса

1.Собственный капитал.

2.Заемный капитал:

- долгосрочные обязательства;

- краткосрочные обязательства:

§ заемные средства;

§ кредиторская задолженность.

Всего имущества и источников.

При анализе имущества источников образования прежде всего рассчитывают структуру, то есть удельный вес каждой статьи актива и пассива в общей сумме баланса, отклонения по абсолютной сумме, темп роста и прироста.

В процессе анализа активов предприятия в первую очередь следует изучить изменения в их составе и структуре и дать им оценку. Из таблицы 1, видно, что за отчетный год структура активов ООО “Капиталъ” несколько изменилась: уменьшилась доля основного капитала на 1,64%, основной капитал в абсолютной сумме возрос на 3 тыс. руб. или 3,85%. Доля оборотного капитала соответственно увеличилась на 1,64%, в абсолютной сумме оборотный капитал возрос на 99 тыс.руб. или на 20,20%. Это может свидетельствовать о росте объемов хозяйственной деятельности.

Значительный удельный вес в общей валюте баланса занимают материальные запасы, причем за отчетный год их сумма увеличилась на 75 тыс.руб. Это является следствием либо увеличением объемов деятельности, либо образования сверх нормативных запасов. К концу года снизилась доля дебиторской задолженности на 4,9%, что может свидетельствовать об улучшении финансовой ситуации на ООО “Капиталъ”.

За анализируемый период сумма денежных средств и краткосрочных финансовых вложений увеличилась на 42 тыс. руб. или на 37,50%, их доля увеличилась на 3,27% по сравнению с началом года. Это может отрицательно повлиять на финансовое состояние предприятия, так как деньги не будут вложены в оборот и останутся на счетах предприятия.

Наряду с анализом структуры активов, для анализа финансового состояния необходим анализ пассивов, то есть источников собственных и заемных средств. У ООО “Капиталъ” структура источников заметно ухудшилась за отчетный период. Снизилась доля собственных средств на 10,85%, собственные средства в абсолютной сумме уменьшились на 19 тыс. руб., что в процентах составило 6,35. И соответственно возросла доля заемных средств на 10,85%. Заемный капитал значительно возрос в сумме и составил 121 тыс. руб. Такая ситуация на данном предприятии оценивается отрицательно, так как может являться следствием временной неплатежеспособности. Долгосрочные обязательства возросли на 25,99%, что в абсолютной сумме составило 46 тыс. руб. В свою очередь возросли краткосрочные обязательства на 81,52%, что в абсолютной сумме составило 75 тыс. руб. Все это может свидетельствовать о тяжелом финансовом состоянии на предприятии.

После общей характеристики и оценки состава динамики имущества и источников их образования, следующей важнейшей задачей анализа финансового состояния является исследование показателей финансовой устойчивости предприятия.

2.5 Анализ финансовой устойчивости предприятия

Финансовое состояние предприятий, его устойчивость во многом зависят от оптимальности структуры источников капитала (соотношения собственных и заемных средств) и от оптимальности структуры активов предприятия, в первую очередь - от соотношения основных и оборотных средств, а также от уравновешенности отдельных видов активов и пассивов предприятия.

Финансовая устойчивость - это такое состояние счетов предприятия, которое гарантирует его постоянную платежеспособность. Для того чтобы проанализировать финансовую устойчивость необходимо проверить наличие собственных оборотных средств вместе с заемными. Для характеристики источников формирования запасов и затрат проанализируем расчет собственных оборотных средств по ООО “Капиталъ” за 2013 год (Таблица 2). На предприятии имеется недостаток собственных оборотных средств в сумме 16 тыс.руб., излишек собственных и долгосрочных заемных средств в размере 30 тыс.руб., а также излишек источников формирования запасов в сумме 105 тыс.руб.

Затем на основе анализа степени обеспеченности собственными оборотными средствами (Таблица 3), можно определить тип финансовой устойчивости. Существует четыре типа финансовой устойчивости:

· Абсолютная устойчивость - предприятие с таким типом финансовой устойчивости характеризуется отсутствием неплатежей, причин их возникновения, работа всегда высокорентабельная, отсутствует нарушение внутренней и внешней финансовой дисциплины.

· Нормальная устойчивость - это организации которые также являются платежеспособными, не имеют долгов, своевременно рассчитываются по своим обязательствам, работают рентабельно.

· Неустойчивое состояние (предкризисное) - характерно для предприятий с нарушением платежеспособности, такие организации могут иметь долги по платежам, нерегулярно выплачивать заработную плату, для них характерна неустойчивая рентабельность, невыполнение планов, но имеется возможность восстановить платежеспособность.

· Кризисное состояние - характеризуется хронической неплатежеспособностью, длительные задолженности и невыплаты заработной платы, оплаты счетов, идет замедление оборачиваемости, убыточная работа.

В нашем случае предприятие ООО “Капиталъ” относится ко второму типу финансовой устойчивости. То есть имеется недостаток собственных средств в сумме 199 тыс.руб. Излишек финансового капитала и величины источников формирования запасов на 24 тыс.руб. и 191 тыс.руб.

Для более полной характеристики финансовой устойчивости рассчитывают следующие показатели:

1. Коэффициент заемных средств (капитализации) на конец года увеличился до 1,354, который показывает сколько заемных средств предприятие привлекло на 1 рубль вложенных в активы собственных средств.

2. Коэффициент автономии - удельный вес собственного капитала в общей валюте баланса. В нашем примере коэффициент не превышает установленного норматива и составляет 0,418 пункта.

3. Коэффициент покрытия инвестиций - отношение собственного и заемного капитала к общей валюте баланса. По ООО “Капиталъ” коэффициент покрытия инвестиций составил 0,751 пункта, что превышает установленный норматив.

4. Коэффициент обеспеченности оборотных средств собственными средствами, показывает, сколько собственных оборотных средств вложено в оборотные активы. В данном случае он превышает установленный норматив и равен 0,626 пункта.

5. Коэффициент маневренности, также больше установленного критерия, он равен 1,507 пункта.

6. На конец года коэффициент финансирования снизился до 0,718 пункта.

В результате осуществления, какой либо хозяйственной операции финансовое состояние предприятия может остаться неизменным, либо улучшится или ухудшится. Поток хозяйственных операций, совершаемых ежедневно, являются как бы “возбудителем” определенного состояния финансовой устойчивости, причиной перехода из одного типа устойчивости в другой. Знание предельных границ изменения источников средств для покрытия вложения капитала в основные фонды или производственные запасы позволяют генерировать такие потоки хозяйственных операций, которые ведут к улучшению финансового состояния предприятия, повышению его устойчивости.

2.6 Анализ ликвидности баланса

Потребность в анализе ликвидности баланса возникает в условиях рынка в связи с усилением финансовых ограничений и необходимостью оценки кредитоспособности предприятия.

Ликвидность - это способ поддержания платежеспособности; возможность субъекта хозяйствования обратить активы в наличность и погасить свои платежные обязательства, а точнее это степень покрытия долговых обязательств предприятия его активами, срок превращения которых в денежную наличность соответствует сроку погашения платежных обязательств.

В зависимости от степени ликвидности, то есть скорость превращения в денежные средства, активы предприятия разделяются на следующие группы:

· Первая группа (А1) включает в себя абсолютно ликвидные активы, такие как денежная наличность и краткосрочные денежные вложения.

· Ко второй группе (А2) относятся быстро реализуемые активы: товары отгруженные, дебиторская задолженность, налоги по приобретенным ценностям. Ликвидность этой группы оборотных активов зависит от своевременности отгрузки продукции, оформления банковских документов, скорости платежного документооборота в банках, от спроса на продукцию, ее конкурентоспособности, платежеспособности покупателей, форм расчетов и др.

· Третья группа (А3) - это медленно реализуемые активы (производственные запасы, незавершенное производство, готовая продукция). Значительно большой срок понадобится для их превращения в денежную наличность.

· Четвертая группа (А4) - это труднореализуемые активы, куда входят основные средства, нематериальные активы, долгосрочные финансовые вложения, незавершенное строительство, расходы будущих периодов, долгосрочная дебиторская задолженность с отсрочкой платежа на год и более.

Соответственно, на четыре группы разбиваются и обязательства предприятия:

· П1 - наиболее срочные обязательства, которые должны быть погашены в течение месяца (кредиторская задолженность и кредиты банка, сроки возврата которых наступили, просроченные платежи);

· П2 - среднесрочные обязательства со сроком погашения до одного года (краткосрочные кредиты банка);

· П3 - долгосрочные кредиты банка и займы;

· П4 - собственный капитал, находящийся в постоянном распоряжении предприятия.

Баланс считается абсолютно ликвидным, если:

А1 ? П1; А2 ? П2; А3 ? П3; А4 ? П4.

Выполнение первых трех неравенств с необходимостью влечет выполнение и четвертого неравенства, поэтому практически существенным является сопоставление итогов первых трех групп по активу и пассиву. Четвертое неравенство носит “балансирующий” характер, и в то же время оно имеет глубокий экономический смысл: его выполнение свидетельствует о соблюдении минимального условия финансовой устойчивости - наличии у предприятия собственных оборотных средств.

Изучение соотношений этих групп активов и пассивов за несколько периодов позволит установить тенденции изменения в структуре баланса и его ликвидности.

Анализ ликвидности баланса оформляется в виде таблицы (Таблица 5). В графах которой даны итоги групп актива и пассива, вычисляемые на начало и конец года. Из анализа платежеспособности видно, что баланс предприятия не является абсолютно ликвидным, так как отсутствует выполнение первых трех неравенств. Например, при анализе ликвидности баланса ООО “Капиталъ”, установили, что на предприятии не имеется достаточного количества денежных средств необходимых для покрытия наиболее срочных обязательств. На конец года недостаток денежных средств составил 13 тыс. руб. При сопоставлении быстрореализуемых активов с краткосрочными пассивами выяснили, что имеется излишек платежных средств в сумме 12 тыс.руб.

Также наряду с абсолютными показателями для оценки ликвидности и платежеспособности предприятия рассчитывают относительные показатели коэффициент абсолютной ликвидности, промежуточный коэффициент ликвидности и коэффициент текущей ликвидности.

Эти показатели представляют интерес не только для руководства предприятия, но и для внешних субъектов анализа: коэффициент абсолютной ликвидности - для поставщиков сырья и материалов, промежуточный коэффициент ликвидности - для банков, коэффициент текущей ликвидности для инвесторов.

Анализируя платежеспособность предприятия установили, что (Таблица 6):

· Коэффициент абсолютной ликвидности больше установленного критерия и составляет 0,922, это свидетельствует о том, что у предприятия имеется существенная гарантия погашения долгов.

· Промежуточный коэффициент ликвидности на конец года снизился на 0,636 пункта и составил 0,994. То есть у организации имеется возможность покрыть свои долги за счет наличных денежных средств и краткосрочной дебиторской задолженности.

· На конец года наблюдается резкое снижение коэффициента ликвидности с 5,326 до 0,952, следовательно, платежеспособность предприятия упала.

Так как коэффициент текущей ликвидности меньше установленного норматива, возникает необходимость в определении коэффициента восстановления платежеспособности, который равен шести месяцам. Из таблицы 7 видно, что коэффициент составил 0,618, что меньше установленного норматива, значит, у предприятия отсутствует возможность восстановить свою платежеспособность в ближайшее время. Но на данный момент предприятие является платежеспособным, поэтому можно рассчитать коэффициент утраты платежеспособности. Так как коэффициент больше единицы, то предприятие имеет реальную возможность сохранить свою платежеспособность в течение трех месяцев. Таким образом, предприятие ООО “Капиталъ” должно осуществлять меры направленные на восстановление платежеспособности.

Глава III. Факторы, влияющие на финансовое состояние и пути укрепления финансового состояния

К предприятию, которое признано банкротом, применяется ряд санкций:

1. ликвидация с распродажей имущества;

2. реорганизация производственно-финансовой деятельности;

3. мировое соглашение между кредиторами и собственниками предприятия.

Ликвидационные процедуры ведут к прекращению деятельности предприятия. Реорганизационные процедуры предусматривают восстановление платежеспособности должника путем проведения определенных инновационных мероприятий. По результатам анализа должна быть выработана генеральная финансовая стратегия и составлен бизнес-план финансового оздоровления предприятия с целью недопущения банкротства и вывода его из «опасной зоны» путем комплексного использования внутренних и внешних резервов.

Основными факторами влияющими на финансовое состояние предприятия ООО “Капиталъ” являются: рост дебиторской задолженности; несвоевременная уплата налогов и других платежей, которые приводят к большим штрафным санкциям и уменьшает денежные ресурсы; не выполнение плана оказания услуг, повышение себестоимости затрат, невыполнение плана прибыли, недостаток собственных источников финансирования, а также наличие сильной конкуренции.

Исходя из этого можно наметить следующие пути укрепления финансового состояния ООО “Капиталъ”:

1. привлечение внешних источников средств, к ним относят - факторинг, лизинг, привлечение кредитов под прибыльные проекты, выпуск новых акций и облигаций, государственные субсидии.

2. поиск внутренних резервов по увеличению прибыльности производства и достижению безубыточной работы: более полное использование производственной мощности предприятия, повышение качества и конкурентоспособности продукции, снижение ее себестоимости, рациональное использование материальных, трудовых и финансовых ресурсов, сокращение непроизводительных расходов и потерь.

3. установить сбалансированность денежных потоков, для этого необходимо составлять план доходов и расходов по операционной, инвестиционной и финансовой деятельности на год с разбивкой по месяцам, а для оперативного управления - и по декадам и пятидневкам;

4. необходимо установить резервы сокращения затрат по каждой статье расходов за счет конкретных инновационных мероприятий (внедрение новое более прогрессивной техники и технологии, улучшение организации труда и др.), которые будут способствовать экономии заработной платы, сырья, материалов, энергии;

5. необходимо ускорить платежи по дебиторской задолженности, путем совершенствования расчетов, своевременного оформления расчетных документов, предварительной оплаты, применение вексельной формы расчетов;

6. чтобы избавиться от избыточного денежного потока, необходимо пускать деньги в оборот с целью получения прибыли, а именно расширять свое производство, прокручивая их в цикле оборотного капитала; обновлять основные фонды, приобретать новые технологии; досрочно погашать кредиты банка и другие обязательства с целью уменьшения расходов по обслуживанию долга и т.д.;

7. уменьшить дефицит денежного потока можно за счет мероприятий способствующих ускорению поступления денежных средств и замедлению выплат. Ускорить поступление денежных средств можно путем перехода на полную или частичную предоплату услуг клиентами, увеличения ценовых скидок, продажи или сдачи в аренду неиспользуемой части основных средств;

8. установить резервы сокращения расходов на содержание основных средств за счет реализации, передачи в долгосрочную аренду, консервации и списании не нужных, лишних неиспользуемых зданий, машин, оборудования;

9. уделение особого внимания ресурсосбережения, а именно, внедрению прогрессивных норм, нормативов и ресурсосберегающих технологий, организации действенного учета и контроля за использованием ресурсов, изучению и внедрению передового опыта в осуществлении режима экономии, материальному и моральному стимулированию работников в борьбе за экономию ресурсов и сокращение непроизводительных расходов и потерь.

10. проведение маркетингового анализа по изучению спроса и предложения, рынков сбыта и формирования на этой основе оптимального ассортимента и структуры производства продукции.

В особых случаях необходимо провести реинжиниринг бизнес-процесса, т.е. коренным образом пересмотреть производственную программу, материально-техническое снабжение, организацию труда и начисление заработной платы, подбор и расстановку персонала, инвестиционную и ценовую политику и другие вопросы.

Заключение

Таким образом, в своей курсовой я раскрыла такую важную на сегодняшний день тему, как “Финансовое состояние предприятия”. Я рассмотрела сущность принципов рыночной экономики и роль финансов в хозяйственной деятельности предприятия, дала анализ финансового состояния организации, предназначенный для обеспечения управления финансовым состоянием предприятия и оценки финансовой устойчивости в условиях рыночной экономики.

В ходе анализа для характеристики различных аспектов финансового состояния я рассчитала такие относительные показатели, как коэффициенты.

После общей характеристики финансового состояния и его изменения за отчетный период важной задачей анализа финансового состояния является исследование показателей финансовой устойчивости предприятия.

Потребность в анализе ликвидности баланса возникла в условиях рынка в связи с усилением финансовой ограниченности и необходимости в оценке кредитоспособности предприятия.

Большое внимание я уделила факторам, влияющим на финансовое состояние, а также разработала пути его укрепления.

ликвидность баланс бухгалтерский отчётность

Библиографический список

1. Астахов В.П. Теория бухгалтерского учета. - Ростов на Дону,2002

2. Баканов М.И., Шермет А.Д. Теория экономического анализа. - М., 2000.

3. Ковалев В.В, Волкова О.Н. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. - М.: 2000г.

4. Кондраков Н.И. Бухгалтерский учет. - М.,1998г.

5. Крейнина М.Н. Анализ финансового состояния и инвестиционной привлекательности АО в промышленности, строительстве и торговле. Москва 1994г

6. Любушин Н.П., Лещева В.Б., Дьякова В.Г. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 1999. -471с.

7. Макарьева В.И. Анализ финансово-хозяйственной деятельности организации. - М.: 2004 -326 c.

8. Рыкина Л.В. Экономический анализ предприятия. - М.: 2001 -348 с.

9. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности. - М.: 2002 -354 с.

10. Савицкая Г.В. Методика комплексного анализа хозяйственной деятельности. - М.: 2001 -129 с.

11. Савицкая Г.В. Экономический анализ. - М.: 2003 -425 с.

12. Скамай Л.Г. Экономический анализ деятельности предприятия. - М.: 2004 361 с.

13. Титов В.И. Экономика предприятия. - М.: 2004 -462 с.

14. Хотинская Г.И. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. - М.: 2004 -328 с.

15. Чернов В.А. Экономический анализ. - М.: 2003 - 638 с.

16. Шеремет А.Д. Методика финансового анализа. - М.: 2002 -218 с.

Приложение

Бухгалтерский баланс на 1 января 2014 г. Ед.измерения - тыс.руб.

АКТИВ	Код строки	На начало года	На конец года
I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Нематериальные активы (04, 05)	110
в том числе: патенты, лицензии, товарные знаки (знаки обслуживания), иные аналогичные с перечисленными права и активы	111
организационные расходы	112
деловая репутация организации	113
Основные средства (01, 02, 03)	120	78	81
в том числе: земельные участки и объекты природопользования	121
здания, машины и оборудование	122
Незавершенное строительство (07, 08, 16, 61)	130	-	-
Доходные вложения в материальные ценности (03)	135	-	-
в том числе: имущество для передачи в лизинг	136	-	-
имущество, предоставляемое по договору проката	137	-	-
Долгосрочные финансовые вложения (06, 82)	140	-	-
в том числе: инвестиции в дочерние общества	141	-	-
инвестиции в зависимые общества	142	-	-
инвестиции в другие организации	143	-	-
займы, предоставленные организациям на срок более 12 месяцев	144	-	-
прочие долгосрочные финансовые вложения	145	-	-
Прочие внеоборотные активы	150
ИТОГО по разделу I	190	78	81
II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Запасы	210	323	398
в том числе: сырье, материалы и др. аналогичные ценности (10, 12, 13, 16)	211	150	192
животные на выращивании и откорме (11)	212	-	-
затраты в незавершенном производстве (издержках обращения) (20, 21, 23, 29, 30, 36, 44)	213
готовая продукция и товары для перепродажи (16, 40, 41)	214	173	206
товары отгруженные (45)	215
расходы будущих периодов (31)	216
прочие запасы и затраты	217	-	-
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям (19)	220	17	25
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты)	230
в том числе: покупатели и заказчики (62, 76, 82)	231	-	-
векселя к получению (62)	232	-	-
задолженность дочерних и зависимых обществ (78)	233	-	-
авансы выданные (61)	234	-	-
прочие дебиторы	235	-	-
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)	240	38	12
в том числе: покупатели и заказчики (62, 76, 82)	241	30
векселя к получению (62)	242	-	-
задолженность дочерних и зависимых обществ (78)	243	-	-
задолженность участников (учредителей) по взносам в уставный капитал (75)	244	-	-
авансы выданные (61)	245	-	-
прочие дебиторы	246	-	-
Краткосрочные финансовые вложения (56, 58, 82)	250
в том числе: займы, предоставленные организациями на срок менее 12 месяцев	251	-	-
собственные акции, выкупленные у акционеров	252	-	-
прочие краткосрочные финансовые вложения	253
Денежные средства	260	112	154
в том числе: касса (50)	261	-	-
расчетные счета (51)	262	-	-
валютные счета (52)	263	-	-
прочие денежные средства (55, 56, 57)	264
Прочие оборотные активы	270
ИТОГО по разделу II	290	490	589
БАЛАНС (сумма строк 190 + 290)	300	568	670
ПАССИВ	Код строки	На начало года	На конец года
III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ
Уставный капитал (85)	410	100	100
Добавочный капитал (97)	420	55	55
Резервный капитал (86)	430	49	49
резервы, образованные в соответствии с законодательством	431	-
Фонд социальной сферы (88)	440	-	-
Целевые финансирование и поступления (96)	450	-	-
Нераспределенная прибыль прошлых лет (88)	460
Непокрытый убыток прошлых лет (88)	465	-	-
Нераспределенная прибыль отчетного года (88)	470	95	76
Непокрытый убыток отчетного года (88)	475	-	-
ИТОГО по разделу III	490	299	280
IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА		-	-
Займы и кредиты (92, 95)	510	177	223
в том числе: кредиты банков, подлежащие погашению более чем через 12 месяцев после отчетной даты	511	-	-
займы, подлежащие погашению более чем через 12 месяцев после отчетной даты	512	-	-
Прочие долгосрочные обязательства	520	-	-
ИТОГО по разделу IV	590	177	227
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Займы и кредиты (90, 94)	610
В том числе: займы, подлежащие погашению в течение 12 месяцев после отчетной даты	611
займы, подлежащие погашению в течение 12 месяцев после отчетной даты	612	-	-
Кредиторская задолженность	620	92	167
В том числе: Поставщики и подрядчики	621	43	81
векселя к уплате (60)	622	-	-
задолженность перед дочерними и зависимыми обществами (78)	623	-	-
задолженность перед персоналом организации (70)	624	5	10
задолженность перед государственными внебюджетными фондами (69)	625	14
задолженность перед бюджетом (68)	626	13	70
авансы полученные (64)	627	-	-
прочие кредиторы	628	17	6
Задолженность участникам (учредителям) по выплате доходов (75)	630	-	-
Доходы будущих периодов (83)	640
Резервы предстоящих расходов (89)	650
Прочие краткосрочные обязательства	660
ИТОГО по разделу V	690	92	167
БАЛАНС (сумма строк 490 + 590 + 690)	700	568	670

Размещено на Allbest.ur