Оценка конкурентного потенциала ООО МФК "Кредит 911"

Компания выдает займы от 5 000 до 100 000 руб. сроком от 1 недели до 6 месяцев. У нее более 35 000 клиентов, из которых более 16 000 - постоянных. Среднее количество заявок - более 10 000 в месяц. Компания предлагает два кредитных продукта:

· Займ «до получки» от 1 недели на сумму от пяти тысяч рублей по ставке 1,9% и 1,6% для более крупной суммы.

· Займ «народный» по ставке 0,87%, который относится к типу потребительских займов. Как правило, данная услуга предлагается постоянным клиентам.

В настоящее время активно привлекаются частные инвесторы для ускорения развития компании. Годовая процентная ставка по инвестициям колеблется от 16% до 22%. До снижения Центробанком ключевой ставки она доходила до 35%.

В настоящее время компания входит в Топ-50 МФО по портфелю займов и объему выдачи займов по рейтингу микрофинансовых организаций РА-эксперт. В 2016 году было поставлено несколько стратегических целей:

1. Войти в топ-10 МФО России

2. Войти на рынок онлайн-займов

3. Развить сеть филиалов в 10 крупнейших регионах

В настоящее время тестируется новая CRM программа, с помощью которой организация планирует начать выдавать займы онлайн, однако компании пока не удается справиться с техническими сложностями запуска дистанционных займов.

На развитие филиальной сети компания планировала привлечь 10 млн. На единовременные затраты на открытие нового офиса компания выделяет 300 000 - 400 000 руб. (ноутбуки, телефоны, видеокамеры, мебель), среди постоянных ежемесячных затрат: 100 000 - 150 000 руб. на аренду, 120 000 - 200 000 руб. на зарплату. Планировалось открытие офисов в Нижнем Новгороде, Екатеринбурге, Владивостоке, Казани, Новосибирске.

Однако в 2017 году было принято решение о закрытии офиса в Твери в связи с его убыточностью. Мероприятия по развертыванию филиальной сети были приостановлены. Среди возможных причин неудовлетворительных финансовых результатов Тверского офиса можно назвать недостаточный контроль за персоналом и операционной деятельностью.

Высшее руководство находится в Москве, именно в Московские офисы в первую очередь внедряются новые процессы и схемы работы, в Москве тестируются различные маркетинговые сообщения, информация из регионов доходит до руководства с задержкой, анализ деятельности московских офисов проводится более тщательно и непрерывно. Для достижения стратегических целей по развитию филиальной сети необходим анализ деятельности существующих филиалов и разработка мер по повышению конкурентоспособности. Кроме того, руководство ставит вопрос о целесообразности инвестирования в открытие новых офисов в сравнении с возможностью вложений в онлайн-займы.

2.2. Анализ внешней среды

Конкурентный потенциал компании Кредит 911 заключается в тех ее особенностях, которые позволят ей преуспеть в конкурентной борьбе и добиться поставленных стратегических целей, в частности войти в топ-10 МФО по России. Основная особенность микрофинансового рынка заключается в его динамичном развитии и изменениях во внешней среде. Особенно не стабильна политико-правовая составляющая, так как законодательная база для функционирования микрофинансовой отрасли еще не до конца сформирована. В виду частых изменений внешней среды конкурентная ситуация на рынке нестабильна: отдельные компании, воспользовавшись рыночными возможностями, демонстрируют высокие темпы роста, в то время как игроки, не сумевшие подстроиться под новые требования регулятора, покидают рынок. В связи с этим для оценки конкурентного потенциала ООО МФК Кредит 9111 необходимо проанализировать основные тренды в отрасли, наиболее значительные изменения в политико-правовой среде, распространенные схемы деятельности микрофинансовых компаний, новые финансовые услуги, недавно появившиеся на рынке.

Основная проблема в рамках анализа микрофинансового рынка, по утверждению информационного портала Микрофинансирование в России, - дефицит аналитических данных о секторе МФО. Для решения этой проблемы портал проводит опросы лидеров рынка и сотрудничает с экспертами в вопросах развития МФО. Наибольшим объемом аналитических данных обладают регуляторы и крупные отраслевые объединения. Статистическую информацию предоставляет Национальное бюро кредитных историй НБКИ - банк данных кредитных историй, крупнейшая в России организация по данному профилю. Кроме того, публикации по отдельным темам можно найти на отраслевых веб - порталах.

В данной работе при анализе отрасли были взяты данные из следующих источников:

Национальный банковский журнал

Национальное бюро кредитных историй

Федеральное интернет-издание «Микрокредиты России»

Рейтинговое агентство ЭКСПЕРТ РА

Исследовательский портал

Информационный портал «Микрофинансирование в России»

Веб сайт Межбанковского альянса безопасности

Журнал «Компетенции»

Журнал «Профиль»

Газета «Известия»

Газета «Коммерсантъ»

Информационный портал «Топ займов»

Портал о микрофинансовых компаниях

Платформа пресс-релизов

Сайт о мировой экономике, товарных и финансовых рынках

Веб сайт юридической компании Декарт

Интернет-проект «Корпоративный менеджмент»

Информационный портал

Информационный портал

Портал

Рынок МФО демонстрирует значительный рост. Исходя из данных, опубликованных в пресс-релизе НБКИ за четвертый квартал 2016 года, на момент проведения исследования - 1.01.2017 - функционировало и подавало отчетность 2700 МФО. Общий объем займов по всем компаниям -120, 8 млрд. руб., а среднерыночный прирост объема займов - 9,9% в год. Общее количество действующих займов - 8,91 млн. В общей сложности, по России уже 10 млн. человек пользуется услугами МФО. В феврале 2017 года было выдано 247 900 микрозаймов. Многие повторно обращаются к услугам одной и той же МФО - в большинстве компаний предусмотрены сниженные ставки для постоянных клиентов. Доля постоянных клиентов МФО доходит до 50%. В среднем у МФО 40% постоянных клиентов, в то время как средний показатель в банковской отрасли - 17%.

Активно развивается сегмент выдачи онлайн - займов. Существует множество онлайн МФО, у которых нет офисов. Многие офлайн компании также внедрили опцию онлайн займов. Выдача займов онлайн перспективна с точки зрения охвата регионов, испытывающих потребность в денежных средствах. Кроме того, это сокращает штат компании, многие бизнес-процессы отдаются на аутсорсинг. Объем портфеля онлайн займов - 8,7 млрд. руб., что в 3,4 раза выше показателя прошлого года. По прогнозам, к концу 2017 года более 30% всех выданных займов будут приходиться на онлайн-сервисы. По мнению Бориса Батина - генерального директора Money man, лидера онлайн займов, с одной стороны, рост будет вызван переходом части клиентов офлайн займов в онлайн, с другой - улучшением инфраструктуры связи по России, распространением интернета в регионах.

Предполагается общий рост рынка до 30% в 2017 году. Рост рынка обусловлен многими факторами. После принятия закона о коллекторской деятельности и ужесточения мер со стороны регулятора заемщики стали чувствовать себя более защищенно, доверие к МФО возрастает, хотя оно еще недостаточно велико. Происходит очистка Центробанком рынка от «серых», мошеннических МФО. Экономическая ситуация начала улучшаться: замедлилась инфляция, увеличилась номинальная зарплата. Отмечается рост финансовой грамотности населения. При этом реальные располагаемые доходы в 2016 году снижались, что обуславливает потребность в микрозаймах. «Популярность микрофинансовых займов растет, уже более 10 млн человек пользуются или пользовались ранее услугами МФО, - отметил директор по маркетингу НБКИ Алексей Волков. - Вместе с тем доля займов микрофинансовых институтов в общем портфеле необеспеченного кредитования (включая банковские необеспеченные кредиты) пока что относительно невелика - на уровне 2%».

Долгие годы деятельность микрофинансового рынка носила относительно стихийный и нерегулируемый характер, главным ограничением в развитии данного финансового рынка было отсутствие законодательной базы. Основа регулирования микрофинансовой деятельности была заложена в 2011 году с принятием Федерального закона «О микрофинансовой деятельности и микрофинансовых организациях», определяющего границы микрофинансового рынка, механизмы защиты прав потребителей. Закон регламентирует размер, процедуру и другие условия предоставления микрозаймов, порядок получения и утраты статуса МФО. Таким образом, рынок МФО достаточно молодой, в настоящее время всего 10% действующих игроков функционируют на рынке с 2011 года, в том числе и ООО МФК «Кредит 911».

В настоящее время Центробанк проводит меры по очистке рынка от «недобросовестных и нежизнеспособных» компаний. Был принят закон об обязательном вступлении МФО в Саморегулируемые организации (СРО). С 1 января 2017 вступило в силу ограничение по начислению процентов и штрафов - их размер не может превышать трехкратной суммы займа. По оценке аналитиков РА ЭКСПЕРТ рынок МФО находится в процессе консолидации. Уменьшается количество игроков, а самые крупные завоевывают все большую долю рынка.

Структура займов большинства микрофинансовых организаций следующая: 45% приходится на займы «до зарплаты» и 55% - на более длинные потребительские займы. Средний размер микрозайма - 10 500 руб., а средний размер потребительского займа - 18 100 руб.

МФО подходят к оценке заемщика более гибко, чем банки: это особенность их бизнес-модели. Однако и в этой отрасли происходит усложнение систем анализа платежеспособности.

Рисунок 2 Динамика рыночной доли ТОП-100 МФО

Крупные микрофинансовые организации применяют современные системы управления кредитными рисками (в том числе скорринг-бюро и Fraud Score НБКИ, использующие математические модели определения рисков), более тщательно оценивая заемщика. В результате в 2015-2016 годах произошло снижение уровня просроченной задолженности на рынке МФО. Отмечается отсутствие агрегированных показателей по просроченной задолженности в отрасли, преобладание оценочные показатели. В открытом исследовании приводится значение в 16,6% объема безнадежных долгов. К таким долгам относят займы с просрочкой по оплате более 90 дней. При этом изменение в уровне просрочки по России за 2016 год составило -9,4%. Она снизилась более чем на треть. Это связано с ростом номинальной заработной платы при сохранении размера долга. При этом отмечаются существенные различия в показателях по просроченной задолженности в разных федеральных округах. Самые плохие результаты показывают три федеральных округа: Сибирский (20,2%), Дальневосточный (18,5%) и Северо-Западный (17,4%). Причина заключается в высокой закредитованности местного населения и бедности. В двух перечисленных округах у компании Кредит 911 располагаются офисы - в Братске и Санкт-Петербурге.

Размещено на http://www.Allbest.ru/

Рисунок 3. Динамика просроченной задолженности 90+ по федеральным округам

Что касается источников финансирования, за 2016 год не произошло существенных изменений в структуре финансовых ресурсов МФО. Выделяются три основных источника финансирования в порядке уменьшения долей: кредиты и займы (48%), средства учредителей (42%), сторонние частные инвесторы (10%). По мнению портала Микрофинансирование в России рынок МФО не готов к выпуску долговых бумаг. Таким образом, изменений в структуре источников финансирования не предвидится. В условиях снижающихся банковских ставок, инвестиции в МФО становятся более привлекательными для населения. Это выгодно и микрофинансовым организациям: стоимость привлеченных средств частных лиц колеблется в диапазоне 18-20% годовых. Средний вклад - 2,7 млн. руб. По данным Банка России, на сентябрь 2016 года 3830 инвесторов вложили 45,7 млрд. руб. Из них 69% - это физлица и учредители. Руководителем отдела по привлечению инвестиций ООО МФК «Саммит» был составлен примерный портрет инвестора: мужчина в возрасте 50-55 лет, бизнесмен или частный инвестор. Большинство инвесторов - из Москвы, Московской области, Санкт-Петербурга, Нижнего Новгорода. Это финансово грамотные люди, оценивающие риски вложения в МФО. Некоторые МФО привлекают инвестиции из-за рубежа, например, сервис Robo.cash, ориентированный на европейских инвесторов.

Рисунок 4. Динамика привлеченных средств физ. лиц. (не учредителей)

Объемы денежных средств, предоставленных физическими лицами, не являющимися учредителями МФО, стабильно растут в течение последних лет. Барьером для данной тенденции является вступающее в силу ограничение о том, что средства физлиц смогут принимать только организации, получившие статус МФК. По прогнозу на получение данного статуса смогут претендовать 100-150 компаний в ближайшей перспективе.

В настоящее время одним из наиболее значимых и обсуждаемых в профессиональных кругах законодательных нововведений является разделение МФО на микрофинансовые (МФК) и микрокредитные (МКК) организации. Закон уже вступил в силу 29 марта. Чтобы получить статус МФК, размер собственных средств компании должен быть более 70 млн. руб. Только МФК смогут выдавать займы до 1 млн. рублей и привлекать деньги физических и юридических лиц, не являющихся учредителями. МКК не смогут привлекать инвестиции таким образом, что может быть поводом для ухода с рынка некоторых компаний. Ограничение по максимальному размеру займа для МКК - 500 000 руб. Коме того, только МФК смогут предоставлять услуги онлайн выдачи займов. Это вызвало недовольство множества компаний с меньшим размером собственных средств, так как разнообразие и удобство каналов выдач и погашений займов являются одним из ключевых факторов успеха в конкурентной борьбе на рынке МФО.

По мнению информационного портала Займ, себестоимость внедрения и сопровождения соблюдения норм и ограничений со стороны регулятора приближается к значению, критическому для рентабельности бизнеса. Предлагается создавать и совершенствовать систему управления рисками для повышения эффективности бизнеса МФО. Согласно проведенному опросу, более 40% компаний - респондентов не имеют систем по управлению рисками, 85% - не ведут реестра рисков и статистику реализовавшихся рисков. Только 2% опрошенных имеют четкую стратегию по управлению рисками. Несмотря на ужесточение скоринга заемщиков, отмечается нехватка эффективных способов управления кредитными рисками. Основной способ оценки нового клиента - проверка его кредитной истории, текущего дохода, обзвон контактных лиц. Передовые компании используют более совершенные скоринговые модели, включающие в себя анализ более 200 факторов. Ввиду того, что основные клиенты МФО - люди с отсутствующей или нехорошей кредитной историей, достаточно сложно выявить добросовестного заемщика от мошенника. Доля займов с признаками мошенничества в общем портфеле МФО составляет 10%.

Параллельно с ужесточением контроля за МФО и оформлением нормативно-правовой базы росло количество случаев участия МФО в арбитражных делах. За 2 года участие МФО в арбитражных делах выросло почти в 20 раз. Рост количества дел, в которых МФО выступает в качестве истца, значительно выше, чем дел, в которых МФО выступает в качестве ответчика. В юрисдикцию арбитражных судов входит разрешение споров с юридическими лицами, государственными и муниципальными органами, дела о банкротстве, взыскания с индивидуальных предпринимателей и юридических лиц. Спорами с клиентами физическими лицами занимаются суды общей юрисдикции. За три квартала 2016 года было проведено 1480 дел с участием МФО в арбитражном суде. Для сравнения - в 2015 году было зафиксировано всего 157 дел в арбитражном суде. Разброс показателей между игроками очень существенный и зависит от размера организации. У самых крупных представителей рынка следующее число дел в арбитражном суде в 2016 году: «Домашние деньги» участвовали в 140 тяжбах, «Мигкредит» - в 143, «Быстроденьги» - в 100, «Деньги сразу» - в 70.

На данный момент не разработаны единые отраслевые стандарты касательно компетенций сотрудников МФО. Разработка требований к компетенциям менеджеров по работе с клиентами, а также норм обслуживания, в частности, сроки обработки заявки, порядок ответов на жалобы, передана в ведение СРО. Появляются тренинговые программы для сотрудников, однако это в основном касается отдела просроченной задолженности. МФО долгое время испытывали серьезную нехватку кадров. Привлечение персонала было затруднено негативным отношением или недоверием к МФО. Крупные компании поставили задачу по развитию своего HR - бренда. Такие компании, как Быстроденьги, ГК Центр финансовой поддержки, Срочноденьги, Домашние деньги, вошли в Топ-100 лучших работодателей России 2016 года. На приток квалифицированных кадров в МФО также повлияло сокращение персонала в банковском секторе ввиду схожести бизнес-процессов, требуемых навыков и компетенций. Уровень текучести кадров на рынке микрофинансирования высок, не смотря на существенное его снижение: 35% в год к 2016 году против 75% в 2011 году. Текучесть кадров наиболее высокая в должностях менеджеров по работе с клиентами, кассиров. Отмечается особая нехватка специалистов IT отдела и топ-менеджеров. Количество сотрудников МФО очень сильно отличается. Преобладают небольшие организации, с маленьким back офисом, количество работников во front офисе - 2 человека в смену. При этом крупные игроки рынка обладают штатом в более 1000 человек. Так, у «Быстроденьги» более 3700 сотрудников. Ожидается изменение структуры работников микрофинансовых организаций: будет происходить сокращение менеджеров, кассиров, работников службы безопасности ввиду автоматизации процессов и переходу к онлайн - выдачам. Предположителен растущий спрос на разработчиков программ, сайтов, веб-дизайнеров, специалистов по продвижению в Интернете.

2.2.1 PEST анализ

В результате анализа внешней среды были выявлены основные политические, экономические, социальные и технологические факторы, оказывающие влияние на деятельность микрофинансового рынка. PEST анализ проводился при участии трех экспертов из Кредит 911: генерального, исполнительного и финансового директоров. Им было предложено оценить влияние значимость каждого фактора для отрасли по шкале от 1 до 3, где 3 - высокая, 2 - средняя, 1 - низкая значимость, а также оценить их влияние на деятельность Кредит 911 по шкале от -2 до 2, где 2 - высокое положительное влияние, 1 - невысокое положительное влияние, 0 - нейтральное или отсутствие влияния, -1 - невысокое отрицательное влияние, -2 - высокое отрицательное влияние. Полученные результаты представлены в таблице, а также в виде матрицы, где ось Y - значимость, ось Х - влияние факторов:

В результате наглядного графического расположения всех выявленных факторов макросреды можно выявить наиболее значимые положительно влияющие на деятельность компании Кредит 911 параметры (в порядке уменьшения положительного влияния):

· Выделение нового статуса - МФК

· Системы автодозвона, СМС - оповещений

· Требования по формированию резервов

· Обязательное вступление в СРО

· Сокращение количества банков

· «Оздоровление» рынка Центробанком

· Несовершенство законодательной базы по взысканию

· Рост спроса на услуги МФО

· Сокращение числа МФО

Рисунок 5. Матрица PEST анализа

Наиболее значимые факторы, оказывающие отрицательное влияние на функционирование ООО МФО «Кредит 911» (в порядке уменьшения степени влияния):

· Развитие антиколлекторских организаций

· Проверки судебных приставов

· Высокий уровень невозвратов по займам

· Недоверие к МФО

· Недостаточность компетентных компаний по взысканию

· Наличие групп граждан, агрессивно настроенных к МФО

· Искажение информации об МФО в негативную сторону со стороны неплательщиков

· Проблема страхования рисков

· Ужесточение требований со стороны регулятора

· Установление границ процентной ставки со стороны ЦБ

· Проверки ЦБ

Действия ЦБ по оздоровлению рынка компания расценивает как положительные, так как относится к добросовестным игрокам и заинтересована в повышении доверия населения к МФО. Проверки ЦБ менее влияют на деятельность компании, чем проверки судебных приставов, так как в первом случае нужно только вовремя подавать отчетность, а во втором накладываются различные штрафы из-за жалоб клиентов. Законодательное ограничение максимального размера займа оценивается как незначимое, так как компании, как правило, устанавливают свои ограничения в районе 100 000 руб. Обязательное вступление в СРО является положительной инициативой для Кредит 911, так как компания вступила в СРО «МиР» еще до принятия закона. Требования по формированию резервов, вопреки мнениям экспертов в рассмотренных выше источниках, оцениваются положительно: так как резервы не реальные, как у банков, а бухгалтерские, поэтому они уменьшают сумму налогов. Раньше займы с высокой просрочкой приходилось продавать на офшоры, так как на них начислялся налог, независимо от выплат заемщика. Несовершенство законодательной базы относительно взыскания задолженности оценивается также положительно, так как она ограничивает возможности по взысканию, а у компании очень высокий уровень просрочки (41%). Отдельно эксперты выделили разделение на МКК и МФК, так как компании уже одобрили получение статуса МФК, что дает существенное преимущество в конкурентной борьбе.

Среди экономических факторов наиболее существенным отрицательным влиянием обладает высокий уровень невозвратов по займам, так как просроченная задолженность - одна из главных проблем в Кредит 911. Остальные факторы, как уменьшение количества банков, снижение ключевой ставки стимулируют развитие рынка МФО.

Среди социальных факторов особую значимость имеет развитие антиколлекторских организаций, негативно настроенных групп граждан. Данные группы пытаются помешать функционированию МФО, в том числе устраивая рейды в офисы. Весной в офис Кредит 911 ворвалась группа антиколлекторов с камерами, в результате ими была выломана дверь, одной сотруднице вывихнули руку. Проблема данных движений заключается в их неофициальности, стихийности, агрессивности и отсутствию конструктивного диалога.

Технологические факторы в целом оценены положительно, однако, по замечанию экспертов, они на данный момент только открывают потенциальные возможности для компании, так как в Кредит 911 еще не налажена CRM система. Используется скоринговая программа скориста, которая считается одной из передовых на рынке, однако уровень просроченной задолженности очень высок.

2.2.2 Анализ конкуренции в отрасли по модели пяти сил Портера

Для анализа факторов конкуренции была применена модель пяти сил Портера. В оценке влияния сил участвовали те же эксперты, использовалась шкала от 1 до 3, где 3 - сильная рыночная власть, 2 - средняя, 1 - низкая.

Таблица 2

Оценка пяти конкурентных сил экспертами из Кредит 911